Regulierungsbehörden aus der Trump-Ära schlagen Überarbeitung des Community Reinvestment Act vor und verweisen auf Missbrauch als Mechanismus zur Finanzierung von Aktivisten
Wichtige Erkenntnisse
- •Das OCC und die FDIC haben eine Überarbeitung des Community Reinvestment Act vorgeschlagen, der 1977 zur Bekämpfung diskriminierender Redlining-Praktiken gegenüber einkommensschwachen und Minderheitenvierteln geschaffen wurde.
- •Die Federal Reserve beteiligt sich nicht an dem aktuellen Vorschlag, der eine Abkehr von der gemeinsamen CRA-Modernisierung vom Oktober 2023 darstellt.
- •Banken mit Vermögenswerten von 10 Milliarden US-Dollar oder weniger würden unter dem vorgeschlagenen Regelwerk geringere regulatorische Belastungen erhalten, darunter Ausnahmen von bestimmten Datenerhebungs- und Berichtspflichten.
- •Die vorgeschlagenen Änderungen würden den Anwendungsbereich der CRA-Regulierung auf Kreditdienstleistungen beschränken und Einlagendienstleistungen aus den Bewertungskriterien ausschließen.
- •Republikanische Abgeordnete und konservative Aktivisten unterstützten den Vorschlag und bezeichneten den bestehenden CRA-Rahmen als Mechanismus, der Bankmittel an Interessenorganisationen umlenke, statt den Zugang zu Krediten in Gemeinden zu verbessern.
Finanzaufseher unter der Trump-Regierung haben eine vorgeschlagene Überarbeitung des Community Reinvestment Act (CRA) vorgelegt und argumentieren, dass das seit Jahrzehnten geltende Bankengesetz von seinem ursprünglichen Auftrag abgelenkt worden sei und zu einem Mechanismus geworden sei, der Mittel von Finanzinstituten an Interessenorganisationen leitet.
Das Office of the Comptroller of the Currency (OCC) und die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) kündigten den Vorschlag am Freitag an. Der CRA wurde 1977 ursprünglich verabschiedet, um das sogenannte "redlining" zu bekämpfen – eine diskriminierende Praxis, bei der Banken in einkommensschwachen oder von Minderheiten bewohnten Vierteln keine Kredite vergeben oder keine Einlagendienstleistungen anbieten. Im bestehenden Rahmen haben CRA-Bewertungen erhebliche operative Folgen: Banken mit schlechten Beurteilungen hatten historisch Schwierigkeiten, eine regulatorische Genehmigung für Fusionen, Übernahmen und Filialerweiterungen zu erhalten, was die Einhaltung des CRA zu einer der folgenreichsten Prüfungen macht, denen eine Bank unterzogen wird.
Der Vorschlag markiert eine deutliche Abkehr von der umfassenden CRA-Modernisierung, die im Oktober 2023 abgeschlossen wurde, als OCC, FDIC und Federal Reserve gemeinsam die weitreichendste Aktualisierung der Regeln seit Jahrzehnten verabschiedeten. Bemerkenswert ist, dass die Federal Reserve in dem aktuellen Vorschlag nicht als beteiligte Behörde genannt wird.
Zu den vorgeschlagenen Änderungen gehören Bestimmungen, die den Fokus des Gesetzes auf Kreditvergabeaktivitäten schärfen und sicherstellen sollen, dass Zuschüsse und Spenden für die Gemeindeentwicklung die vorgesehenen Empfänger erreichen, statt für andere Zwecke umgeleitet zu werden. Kritiker haben seit Langem argumentiert, dass Banken regulatorische CRA-Anforderungen teilweise dadurch erfüllt hätten, dass sie an Interessenorganisationen spendeten.
Comptroller Jonathan Gould schrieb in einem Beitrag auf X: "Under the Biden Administration, the Community Reinvestment Act became an onerous tax on community banks that failed to drive investment into the very regions they were meant to serve."
"Today's proposed reforms will help ensure the CRA is no longer used as a social credit score for banks, nor as a funding mechanism for activist NGO networks under the guise of community development," schrieb Gould.
Republikanische Abgeordnete mit Aufsichtsverantwortung in den Finanzdienstleistungsausschüssen begrüßten die regulatorische Maßnahme.
Rep. Andy Barr (R-Ky.), Mitglied des House Financial Services Committee und Vorsitzender seines Unterausschusses für Finanzinstitute, sagte: "For years, left-wing activist groups have weaponized the Community Reinvestment Act to pressure financial institutions far beyond Congress's original intent."
"Instead of expanding access to credit, the CRA has too often become a tool to limit access to capital. I welcome the Trump Administration's commonsense reforms to restore the law to its intended purpose and refocus it on lending and community investment," fügte Barr hinzu.
Sen. Katie Britt (R-Ala.), die dem Senate Banking Committee angehört und dessen Unterausschuss für Wohnen und Gemeindeentwicklung leitet, erklärte in einem Beitrag auf X, sie begrüße den Vorschlag, einen "more practical" Rahmen für den CRA wiederherzustellen.
"Community banks should be focused on expanding access to credit, supporting small businesses, and strengthening local communities, not navigating unnecessary regulatory burdens or subsidizing activist causes," sagte Britt.
Der konservative Aktivist Christopher Rufo bezeichnete den vorgeschlagenen Regelentwurf in einem Beitrag auf X als einen "big deal" und einen "win for Scott Bessent", und fügte hinzu, der CRA "has been used as a mechanism for shaking down banks to fund left-wing activism."
Nach dem vorgeschlagenen Regelwerk würden OCC und FDIC die regulatorischen Belastungen für Banken mit Vermögenswerten von 10 Milliarden US-Dollar oder weniger verringern und ihnen eine flexiblere Aufsicht bieten, ohne sie bestimmten Anforderungen an Datenerhebung, Pflege und Berichterstattung zu unterwerfen.
Die Regel würde den regulatorischen Fokus zudem auf Kreditdienstleistungen beschränken – unter Ausschluss von Einlagendienstleistungen – und andere Anforderungen verschlanken, um die Klarheit, Transparenz und Objektivität der CRA-Bewertungen für Banken aller Größen zu verbessern.
Gould fügte hinzu, dass das OCC weiterhin die Vision von Präsident Donald Trump und Finanzminister Scott Bessent umsetzen werde, indem es "taking steps to reduce unnecessary regulation and propel economic growth on Main Street."