San Miguel Corp. schließt 30-Mrd.-Peso-Folgeemission ab, die größte seit sieben Jahren, mit Börsennotierung an der PSE
Wichtige Erkenntnisse
- •Die Folgeemission von Vorzugsaktien über 30 Milliarden Peso war die größte ihrer Art seit sieben Jahren.
- •Die Emission war 3,27-fach überzeichnet, was zeigt, dass die Nachfrage das Basisvolumen überstieg.
- •Die notierten Serien handeln als SMC2V, SMC2W und SMC2X mit Dividendenrenditen von 8,0401 %, 8,3570 % und 8,6483 %.
- •SMC hat seit 2020 über 11 Vorzugsaktien-Teilserien in fünf Folgeemissionen 146,65 Milliarden Peso aufgebracht.
- •Der Erlös wird für die Umschuldung, die Anleihentilgung und die teilweise Finanzierung des New Manila International Airport sowie damit verbundener Projekte verwendet.
San Miguel Corp. (SMC), einer der größten und am stärksten diversifizierten Mischkonzerne der Philippinen mit Geschäftsbereichen in den Bereichen Lebensmittel und Getränke, Energie, Treibstoffraffinerien, Telekommunikation, Infrastruktur und Bankwesen, hat seine Folgeemission von Vorzugsaktien im Volumen von 30 Milliarden Peso abgeschlossen – die größte ihrer Art seit sieben Jahren – mit der Notierung seiner Vorzugsaktien der Serien 2V, 2W und 2X an der Philippine Stock Exchange (PSE) am Montag.
Die drei Serien handeln unter den Kürzeln SMC2V, SMC2W und SMC2X mit jeweiligen Dividendenrenditen von 8,0401 %, 8,3570 % und 8,6483 %. Vorzugsaktien bieten in der Regel feste Dividendenrenditen und stehen bei Dividendenzahlungen und Liquidationserlösen vor dem Stammkapital, weshalb sie ein gängiges Instrument für ertragsorientierte Anleger sind.
In einer am Montag veröffentlichten Erklärung gab die PSE bekannt, dass die Emission 3,27-fach überzeichnet war, was darauf hindeutet, dass die Anlegernachfrage das Basisemissionsvolumen erheblich überstieg.
PSE-Präsident und Chief Executive Officer Ramon S. Monzon stellte fest, dass die Transaktion SMCs fünfte Folgeemission von Vorzugsaktien seit 2020 darstellt. Insgesamt hat der Mischkonzern einschließlich dieser neuesten Emission 146,65 Milliarden Peso über 11 Vorzugsaktien-Teilserien in fünf Folgeemissionen aufgebracht – damit ist er der größte Kapitalbeschaffer über Folgeemissionen auf dem philippinischen Markt seit 2020.
„Mit einer solchen Erfolgsbilanz könnte SMC genauso gut für Stock Market Champion stehen – zumindest in Bezug auf die Kapitalbeschaffung. Diesen Titel weiter zu festigen ist die konsequent überwältigende Nachfrage des Marktes nach SMCs Vorzugsaktien; allein diese Emission war 3,27-fach überzeichnet“, sagte Herr Monzon.
SMC hatte zuvor erklärt, dass der Erlös aus der Emission mehreren Zwecken zugeführt werden soll: der Umschuldung kurzfristiger Kredide, die im März zur Einlösung seiner Vorzugsaktien der Serie 2-I verwendet wurden; der Tilgung von Anleihen der Serien C und J, die im März 2027 fällig werden; und der teilweisen Finanzierung von Infrastrukturinvestitionen, darunter der New Manila International Airport und damit verbundene Flughafenentwicklungen in Bulakan, Bulacan. Der New Manila International Airport gehört zu den größten privaten Infrastrukturprojekten des Landes.
An der lokalen Börse fielen die SMC-Aktien am Montag um 1,10 Peso bzw. 1,64 % auf einen Schlusskurs von 65,90 Peso je Stück. — Alexandria Grace C. Magno