Samsara meldete für das zweite Geschäftsquartal 2027 einen Umsatz von 508,4 Millionen USD, ein Anstieg um 30 % gegenüber dem Vorjahr, während der Anbieter von Technologien für vernetzte Abläufe seine Expansion bei Großkunden fortsetzte und ein beschleunigtes Wachstum im Transportsektor und in Mexiko verzeichnete.

Die in San Francisco ansässige Samsara (NYSE: IOT) teilte am Donnerstag mit, dass die wiederkehrenden Jahreseinnahmen (ARR) für das am 1. August abgelaufene Quartal 2,125 Milliarden USD erreichten – ebenfalls ein Plus von 30 % gegenüber dem Vorjahr. Die neuen Netto-ARR beliefen sich auf 134,1 Millionen USD, ein Anstieg um 28 %.

„Samsara lieferte ein weiteres Quartal mit dauerhaftem und effizientem Wachstum, überschritt 2,1 Milliarden USD an ARR mit 30 % Jahr-für-Jahr-Wachstum zum dritten Mal in Folge“, sagte Mitgründer und CEO Sanjit Biswas in einer Telefonkonferenz mit Analysten nach Börsenschluss.

Biswas erklärte, dass Großkunden die Dynamik des Unternehmens weiterhin vorantreiben, während die Nutzung einiger der neuesten KI-Funktionen von Samsara in den vergangenen zwei Monaten um mehr als das Vierfache gestiegen sei.

Samsaras Plattform Connected Operations kombiniert Telematik, videobasierte Sicherheit, Geräteüberwachung, Wartung und weitere Anwendungen für Transport, Logistik, Bau, Außendienst und andere Branchen mit umfangreichen physischen Abläufen. Das Unternehmen konkurriert auf dem Markt für Flottentelematik mit Anbietern wie Geotab, Motive, Verizon Connect und Lytx; seine Ergebnisse gelten als Gradmesser für die digitale Adoption in der Frachtbranche und anderen physisch intensiven Industrien.

Dynamik im Transportsektor nimmt zu

Das Transportgeschäft des Unternehmens zeigte im Quartal eine stärkere Dynamik. Der Transportsektor machte nach dem Außendienst den zweithöchsten Anteil am neuen Netto-Jahresvertragswert (ACV) von Samsara aus, während das Jahreswachstum im Transportsektor zum dritten Quartal in Folge sequenziell zulegte.

Auch das Geschäft mit der öffentlichen Hand erstarkte und verzeichnete den zweithöchsten Netto-ACV-Anteil der Unternehmensgeschichte.

Laut Management bleibt das Potenzial im Trucking-Geschäft beträchtlich. Auf der Telefonkonferenz schätzten die Verantwortlichen von Samsara, dass rund 50 % der Nutzfahrzeuge in Nordamerika weiterhin nicht vernetzt sind, während 85 % über keine KI-Dashcam verfügen. Diese Zahlen legen nahe, dass der adressierbare Markt selbst nach jahrelanger breiter Einführung von Telematik in großen Flotten noch lange nicht gesättigt ist.

Mexiko-Geschäft beschleunigt sich

Mexiko war ein weiterer Bereich mit beschleunigtem Wachstum. Das Unternehmen teilte mit, dass das Jahreswachstum des neuen Netto-Jahresvertragswerts in Mexiko zum zweiten Quartal in Folge zulegte, womit das Land seinen höchsten Anteil am neuen Netto-ACV seit fünf Quartalen erreichte.

Sicherheit scheint einer der Faktoren zu sein, der die Verbreitung von Samsaras Technologie bei mexikanischen Flotten vorantreibt. Frachtdiebstähle sind für Versender und Spediteure in Mexiko eine anhaltende Herausforderung, was die Aufmerksamkeit für Flottentransparenz und Fahrersicherheitstools erhöht hat.

„Gleiches gilt für Mexiko. Wir haben stark in Sicherheit investiert. Das ist für sie ein sehr zentraler Anwendungsfall“, sagte Biswas unter Verweis auf Funktionen wie Panikknöpfe und Fahrzeugimmobilisierer.

Biswas erwähnte zudem Grupo Trayecto, einen der großen Transportkunden von Samsara in Mexiko, und erklärte, dass der Markenruf des Unternehmens durch die Zusammenarbeit mit großen, komplexen Betreibern wächst.

Das in Monterrey, Mexiko, ansässige Unternehmen Trayecto ist der größte Frachttransporteur des Landes mit mehr als 4.000 Lkw, 10.000 Anhängern und 4.000 Fahrern.

Großkunden treiben Samsara an

Ein Großteil von Samsaras Wachstum stammt von größeren Unternehmen, die ihre Nutzung der Plattform ausbauen.

Samsara beendete das Quartal mit 3.605 Kunden mit mehr als 100.000 USD an ARR, nachdem mit 242 ein neuer Quartalsrekord hinzugekommen war. Diese Kunden trugen 1,3 Milliarden USD zum ARR bei, ein Plus von 38 % gegenüber dem Vorjahr, und stellen nun 63 % des unternehmensweiten ARR – gegenüber 59 % ein Jahr zuvor.

Darüber hinaus beendete das Unternehmen das Quartal mit 210 Kunden mit mehr als 1 Million USD an ARR, nachdem mit 20 ein Rekord in diesem Zeitraum hinzugekommen war. Der ARR dieser Kunden überstieg 500 Millionen USD und wuchs zum dritten Quartal in Folge um mehr als 50 % gegenüber dem Vorjahr.

Samsara teilte mit, dass Kunden zunehmend mehrere Technologien des Unternehmens gleichzeitig nutzen. 96 % der Kunden mit mehr als 100.000 USD an ARR verwenden mindestens zwei Samsara-Produkte, 72 % nutzen drei oder mehr.

Neuere Produkte machten zum dritten Quartal in Folge mehr als 20 % des neuen Netto-ACV aus. Acht der zehn größten Neugeschäftstransaktionen nach ACV enthielten ein neueres Produkt. Diese Mehrprodukt-Expansion ist ein gängiger Weg für Softwareanbieter, den Umsatz mit Bestandskunden zu steigern, ohne ausschließlich auf Neukunden angewiesen zu sein.

Viertes profitables Quartal in Folge

Samsara wies ein GAAP-Betriebsergebnis von 4,9 Millionen USD aus, nach einem Betriebsverlust von 26,6 Millionen USD ein Jahr zuvor. Die GAAP-Betriebsmarge verbesserte sich von minus 7 % auf 1 %.

Das Nicht-GAAP-Betriebsergebnis stieg von 59,7 Millionen USD auf 106 Millionen USD, während sich die Nicht-GAAP-Betriebsmarge um sechs Prozentpunkte auf 21 % ausweitete.

Der Free Cashflow erreichte 64,7 Millionen USD gegenüber 44,2 Millionen USD im Vorjahr, und der GAAP-Gewinn je Aktie betrug 3 Cent. Damit verzeichnete Samsara das vierte GAAP-profitable Quartal in Folge.

Samsara erwartet nun für 2027 eine Free-Cashflow-Marge von rund 100 Basispunkten unter dem Wert von 2026, da das Unternehmen zur Deckung der Nachfrage mehr IoT-Geräte benötigt, zusätzliche Lagerbestände aufbauen will und für die zweite Jahreshälfte mit erhöhten Lieferkettenkosten rechnet.

Prognose

Für das dritte Geschäftsquartal prognostiziert Samsara einen Umsatz von 514 bis 516 Millionen USD, was einem Jahreswachstum von rund 24 % entspricht.

Für das gesamte Geschäftsjahr 2027 erwartet das Unternehmen einen Umsatz zwischen 2,043 und 2,047 Milliarden USD – ein Anstieg von etwa 26 % – bei einer Nicht-GAAP-Betriebsmarge von 21 % und verwässerten Nicht-GAAP-Erträgen von 76 bis 78 Cent je Aktie. Samsara rechnet damit, sowohl im dritten Quartal als auch im gesamten Geschäftsjahr GAAP-profitabel zu bleiben.

Das sich beschleunigende Transport- und Mexiko-Geschäft von Samsara zeigt, dass die Nachfrage nach vernetzter Flottentechnologie unverändert stark ist, während die zunehmende Nutzung von KI-, Wartungs-, Sicherheits- und Asset-Tracking-Produkten dem Unternehmen zusätzliche Möglichkeiten bietet, mit jedem Fahrzeug und Kunden Umsatz zu erzielen.

Quelle: FreightWaves