Kenias Zentralbank fordert Befugnisse zur Übernahme zahlungsunfähiger Fintechs
Wichtige Erkenntnisse
- •Der Entwurf des National Payment System Bill 2026 würde der Zentralbank von Kenia ermöglichen, in Payment-Anbieter einzugreifen, die Kundenverpflichtungen nicht erfüllen, regulatorische Anforderungen verletzen oder die Finanzstabilität gefährden.
- •Nach dem Vorschlag könnte die CBK einen gesetzlichen Manager ernennen, dessen Ernennung Direktoren, bedeutende Aktionäre und leitende Angestellte ihrer Befugnisse beraubt, mit der Vollmacht, das angeschlagene Unternehmen zu führen und zu verkaufen.
- •Das Gesetz garantiert keinen unterbrechungsfreien Zugang der Kunden zu Geldern, da ein gesetzlicher Manager Zahlungen an Kunden und andere Gläubiger aussetzen könnte.
- •Die CBK hat ähnliche Befugnisse bereits zuvor ausgeübt: Sie entzog Mobile Pay im Oktober 2021 die Zulassung und stellte die Imperial Bank und die Chase Bank 2015 bzw. 2016 unter Zwangsverwaltung.
- •Der Entwurf würde den National Payment System Act von 2011 aufheben und einen Registrierungs- und Lizenzierungsweg für Fintech-Startups schaffen, doch seine Bestimmungen würden erst in Kraft treten, wenn er den kenianischen Gesetzgebungsprozess passiert.
Die kenianische Zentralbank fordert neue Befugnisse, um finanziell angeschlagene Payment-Unternehmen zu übernehmen und deren Geschäfte zu verkaufen – ein Schritt, der die Rolle des Regulators beim Schutz von Kundengeldern ausweiten würde, wenn Anbieter in Schwierigkeiten geraten.
Nach dem Entwurf des National Payment System Bill, 2026 könnte die Zentralbank von Kenia (CBK) eingreifen, wenn ein Anbieter seinen Verpflichtungen gegenüber Kunden oder anderen Finanzinstituten nicht nachkommt, regulatorische Anforderungen verletzt oder die Finanzstabilität gefährdet.
Die Maßnahmen könnten die CBK ins Zentrum der Abwicklung von Ausfällen in einer Branche rücken, in der Kunden sich auf private Unternehmen verlassen, um ihr Geld zu halten und zu bewegen – ein Vertrauen, das in Kenia, einem der am weitesten entwickelten Mobile-Money-Märkte der Welt, tief verwurzelt ist. Sie könnten Dienstleister und ihre Investoren zwingen, die Kontrolle über ein kriselndes Unternehmen abzugeben, bevor es in die Liquidation geht, wobei die Zentralbank entscheidet, wer es führt, und einen gesetzlichen Manager zur Veräußerung einsetzt.
„Die Zentralbank darf in das Management eines Zahlungsdienstleisters oder eines Zahlungssystembetreibers eingreifen, wenn … der Zahlungsdienstleister oder Zahlungssystembetreiber seinen Verpflichtungen gegenüber Kunden nicht nachkommt“, heißt es im Gesetzentwurf.
Auch ein Unternehmen, das einer regulatorischen Weisung nicht nachkommt, könnte mit Maßnahmen konfrontiert werden, während die CBK in einer Krise zum Schutz der Finanzstabilität und des öffentlichen Vertrauens eingreifen könnte. Das würde dem Regulator Spielraum geben, während ein Unternehmen noch über erhaltenswerte Vermögenswerte und Operationen verfügt. Im Zahlungsverkehr kann die Unfähigkeit eines Anbieters, seinen Verpflichtungen nachzukommen, Händler treffen, die auf Verkaufserlöse warten, Kunden, die Überweisungen tätigen, und andere Institutionen, die eine Zahlung erwarten.
CBK soll Amtsträger ernennen
Der Vorschlag ermöglicht der CBK zudem, Unternehmensfunktionäre zu entfernen, die sie für die Verschlechterung eines Unternehmens verantwortlich macht, einen Direktor zu ernennen, der ohne ihre Zustimmung nicht abberufen werden kann, und das Unternehmen an der Aufnahme neuer Zahlungsgeschäfte oder Agenten zu hindern.
„Alle Befugnisse der Direktoren, bedeutenden Aktionäre, leitenden Angestellten oder Treuhänder“ würden mit der Ernennung des Managers enden, sofern der Manager deren Fortbestand nicht gestattet, heißt es im Entwurf.
Solche Beschränkungen könnten begrenzen, wie viel zusätzliches Kundengeld einem angeschlagenen Anbieter ausgesetzt ist. Sie könnten auch dazu führen, dass die Eigentümer kaum Einfluss darauf haben, wie das Unternehmen auf seine Schwierigkeiteniert.
Obwohl der Vorschlag den Schutz von Kundengeldern ins Zentrum jeder Intervention stellt, garantiert er keinen unterbrechungsfreien Zugang zu den Geldern. Ein gesetzlicher Manager könnte Zahlungen an Kunden und andere Gläubiger aussetzen, während er die Angelegenheiten des Unternehmens verwaltet.
Die CBK hat bereits zuvor in ein Payment-Unternehmen eingegriffen. Im Oktober 2021 entzog sie die Zulassung von Mobile Pay, das unter der Marke Tangaza agierte, mit Verweis auf regulatorische Verstöße, die Kundengelder gefährdeten. Nach Angaben des Regulators legte das Unternehmen weder geprüfte Jahresabschlüsse für sein Geschäft und seinen Treuhandfonds noch Sicherheitsaudits und andere Berichte vor. Das vorgeschlagene Gesetz würde diese Befugnisse mit einem detaillierten gesetzlichen Verwaltungsregime ausbauen, einschließlich Bestimmungen zum Austausch des Managements und zum Verkauf des Geschäfts eines Anbieters.
Die Zentralbank hat ähnliche Befugnisse im Bankensektor im vergangenen Jahrzehnt ausgeübt. Sie stellte die Imperial Bank im Oktober 2015 unter Zwangsverwaltung und kündigte ihre Liquidation im Dezember 2021 an. Die Chase Bank, die im April 2016 unter Zwangsverwaltung gestellt wurde, nahm im selben Monat unter dem Management der KCB den Betrieb wieder auf. Im Jahr 2018 übertrug ein Deal 75 % des Werts der Einlagen auf die SBM Bank, bevor das verbleibende Geschäft 2021 in die Liquidation ging. Die Interventionen zeigen den Spielraum, der dem Regulator zur Verfügung steht.
Das Gesetz, das den National Payment System Act von 2011 aufheben und ersetzen wird, würde auch die Registrierung und Lizenzierung von Fintech-Startups ermöglichen und damit eine rechtliche Grauzone beseitigen, die die Expansion von Fintechs im Land verlangsamt und kommerziellen Banken und Telekommunikationsunternehmen die Vorherrschaft erlaubt hat. Da es sich bei der Gesetzgebung noch um einen Entwurf handelt, würden sowohl der Lizenzierungsweg als auch die vorgeschlagenen Abwicklungsbefugnisse nur in Kraft treten, wenn das Gesetz den kenianischen Gesetzgebungsprozess durchläuft – eine Phase, in der sich sein Umfang noch ändern könnte.
