Cosmos hat ein Partnernetzwerk gestartet, das die Komplexität verringern soll, mit der Finanzinstitute bei der Entwicklung tokenisierter Einlagen- und digitaler Vermögensprodukte konfrontiert sind. Die Initiative vereint 17 Dienstleister aus den Bereichen Verwahrung, Compliance, Infrastruktur, Abwicklung und Sicherheit, um einen koordinierten Weg von Pilotprogrammen zu live geschalteten Kundenangeboten zu schaffen.

Das Netzwerk adressiert die Koordination von Anbietern, die für Banken und Kreditgenossenschaften bei der Erkundung der Tokenisierung eine anhaltende Herausforderung darstellt. Obwohl die Institute das Potenzial der Technologie erkennen, müssen sie häufig Lösungen mehrerer unabhängiger Anbieter zusammenstellen und integrieren. Cosmos stellt die Tokenisierungsplattform und die Ledger-Infrastruktur bereit, während seine Partner Verwahrung, Know-your-Customer-Verifizierung, regulatorische Compliance, Abwicklung und Sicherheitsüberwachung übernehmen. Das gebündelte Modell soll den Aufwand verringern, für jede Komponente separat Anbieter zu identifizieren und zu koordinieren.

Cosmos erklärte, dass seine Tokenization Suite eine Zahlungsabwicklung rund um die Uhr, ein verbessertes Treasury-Management und Finanzfunktionen unterstützt, die mit traditionellen Systemen bislang nicht verfügbar waren. Dazu gehören programmierbare Treuhandkonten, programmierbare Handelsfinanzierung und agentenbasierter Handel, bei dem automatisierte Transaktionen ausgeführt werden, sobald zuvor festgelegte Bedingungen erfüllt sind. Die Initiative fällt in eine Zeit, in der große Vermögensverwalter und Zahlungsnetzwerke ihre Nutzung von Tokenisierungsinfrastrukturen auf der Blockchain ausweiten.

Aufbau eines koordinierten Ökosystems

Die anfängliche Partnergruppe umfasst Unternehmen für digitale Vermögenswerte und traditionelle Finanzdienstleister. BitGo, ein reguliertes Unternehmen für Verwahrung und Infrastruktur, beteiligt sich neben Balance, das auf Sicherheitenmanagement und Abwicklung spezialisiert ist. Blockchain.com bietet institutionelle Handels- und Market-Making-Dienstleistungen an, während OpenZeppelin eine Architektur für die Sicherheit von Smart Contracts beisteuert.

Auf Compliance fokussierte Anbieter wie Coinbax bieten eine transaktionsbezogene Prüfung und die Möglichkeit zur Rückgängigmachung von Zahlungen, die für Stablecoin-Zahlungen konzipiert sind. Blockdaemon verwaltet den Node-Betrieb und die Wallet-Infrastruktur, während DFNS eine speziell für Finanzgeschäfte auf der Blockchain entwickelte Kernbankplattform bereitstellt. Silence Laboratories liefert Verwahrungsinfrastruktur mit quantensicheren Funktionen.

Zusammen sollen die Anbieter eine Tokenisierung von Finanzprodukten im Produktionsmaßstab ermöglichen, ohne dass Institute spezialisierte Blockchain-Engineering-Teams aufbauen müssen. Das Netzwerk schafft zudem potenzielle Vorteile für seine Teilnehmer. Etablierte Unternehmen können Kontakte zu Finanzinstituten erhalten, die Tokenisierung aktiv prüfen, während kleinere Unternehmen beim Ausbau ihrer Plattformen Zugang zu glaubwürdigen Referenzen und Anwendungsfällen erhalten können. Unternehmen, die auf Cosmos aufbauen, können das Netzwerk nutzen, um bei Bedarf spezialisierte Expertise zu finden.

Vom Pilotprojekt zur Produktion

Finanzinstitute stehen beim Übergang von kontrollierten Proof-of-Concept-Projekten zu Systemen, die Kunden zuverlässig und in großem Maßstab bedienen können, vor einer erheblichen Herausforderung. Pilotprojekte können zwar die technische Machbarkeit belegen, doch für den Live-Betrieb sind häufig andere Infrastrukturen, Compliance-Rahmenwerke und operative Prozesse erforderlich. Ein koordiniertes Anbieternetzwerk adressiert nicht nur die zugrunde liegende Blockchain-Technologie, sondern auch die betrieblichen Abhängigkeiten, die beim Übergang von Produkten in den kundenorientierten Einsatz an Bedeutung gewinnen.

„Finanzinstitute verstehen das Potenzial der Tokenisierung, aber der Übergang von einem Pilotprojekt zu einem hochwertigen Live-Kundenerlebnis ist schwierig“, sagte Maghnus Mareneck, Co-CEO von Cosmos. Das Partnernetzwerk soll diese Lücke durch eine Vorabprüfung der Anbieter und die Einrichtung kompatibler Integrationen schließen.

Entwicklungen in anderen Bereichen deuten darauf hin, dass sich die Tokenisierung über die Spekulation mit Kryptowährungen hinaus in Richtung institutioneller Kapitalbildung in Bereichen wie Energie, Rohstoffen und Vermögensverwaltung bewegt. Die strategische Zusammenarbeit von Franklin Templeton und Payward bei tokenisierten Aktien und Produkten mit verwalteten Renditen ist ein Beispiel dafür, wie ein traditioneller Vermögensverwalter Blockchain-Funktionen in seine Angebote integriert. (Kraken-Ankündigung)

Ausbau der Infrastruktur für tokenisierte Finanzprodukte

Das Cosmos Partner Network spiegelt die umfassenderen Infrastrukturanforderungen tokenisierter Finanzprodukte wider. Die Blockchain-Technologie allein stellt nicht alle rechtlichen, operativen und Compliance-Dienstleistungen bereit, die für einen institutionellen Einsatz erforderlich sind. Kein einzelner Anbieter kann glaubwürdig jede Komponente liefern, während die unabhängige Beschaffung von Dienstleistungen zu Verzögerungen und Integrationsrisiken führen kann.

Cosmos plant, weitere Partner aufzunehmen. Die derzeit 17 Unternehmen decken Verwahrung, Compliance, Abwicklung, Sicherheit und Infrastruktur ab; mögliche Ergänzungen könnten Spezialisten für Steuerberichterstattung, regulatorische Überwachung und Versicherungen umfassen.

Das koordinierte Modell verbindet die Blockchain-Ebene mit geprüften und kompatiblen Dienstleistern. Dadurch können Banken und Kreditgenossenschaften die Tokenisierung mit geringerem Aufwand und in kürzeren Zeitrahmen angehen. Eine breitere Nutzung des Modells wird von der Umsetzungsgeschwindigkeit und dem regulatorischen Umfeld für tokenisierte Einlagen und digitale Vermögenswerte in wichtigen Märkten abhängen.

Weiterführende Berichte: Institutionelle Finanzwirtschaft setzt auf Tokenisierungsinfrastruktur auf der Blockchain, Fintech-Infrastrukturunternehmen integrieren Blockchain-Schienen in Zahlungsnetzwerke für die Asset-Verteilung, Tokenisierung verlagert sich von Krypto-Spekulation hin zu institutioneller Kapitalbildung, und Cosmos-Ankündigung.

Quelle: Blocktelegraph