Die brasilianische Zentralbank hat ein neues Mandat angekündigt, das ab 2027 Wartezeiten von bis zu 24 Stunden bei großen Kryptowährungs-Transfers vorschreibt. Laut einem Bericht von Reuters zielt die Verordnung konkret auf Transfers über $10.000 ab, die an ausländische Anbieter virtueller Vermögenswerte oder Self-Custody-Wallets gesendet werden.

Die Aufseher haben die Regelung entworfen, um die schnelle Bewegung von Erlösen aus Finanzbetrug einzudämmen, insbesondere Gelder, die über Stablecoins abgewickelt werden. Stablecoins, die in der Regel an traditionelle Fiat-Währungen wie den US-Dollar gebunden sind, wurden häufig von böswilligen Akteuren genutzt, da sie die Transaktionsgeschwindigkeit digitaler Vermögenswerte bieten und gleichzeitig eine fiatabhängige Preisstabilität aufrechterhalten. Brasilianische Beamte betonten jedoch, dass das neue Mandat legitime Transfers nicht dauerhaft blockieren wird. Die Maßnahme baut auf dem umfassenderen Krypto-Aufsichtsrahmen Brasiliens auf, der durch das Kryptowährungsgesetz von 2022 geschaffen wurde, welches die Zentralbank als Hauptregulierungsbehörde des Sektors bestimmte und die Grundlage für die Lizenzierung von Anbietern virtueller Vermögenswerte legte.

Brasilianische Zentralbank legt neuen Schwellenwert fest

Unter dem neu angekündigten Rahmen gilt der Schwellenwert von $10.000 sowohl für einzelne Transaktionen als auch für die kombinierten Transfers eines Kunden innerhalb eines Tages. Dieser duale Ansatz verhindert effektiv, dass Nutzer große Transfers in kleinere Beträge aufteilen, um die vorgeschriebene Wartezeit zu umgehen.

Transfers, die den Schwellenwert erreichen, werden vor der endgültigen Abwicklung einer Wartezeit von bis zu 24 Stunden unterzogen. Zusätzlich können Transaktionen, die unter bestehenden institutionellen Risikomanagement-Richtlinien markiert werden, einer erweiterten Überprüfung unterliegen. Die Zentralbank hat keine genauen Kriterien für diese sekundären Markierungen angegeben und lässt den Compliance-Teams von Börsen und Banken Spielraum zur Anpassung, wenn sich digitale Betrugsmuster weiterentwickeln.

Die Beamten verknüpften das Mandat direkt mit einem spürbaren Anstieg von Finanzbetrug, der die Geschwindigkeit von Transfers virtueller Vermögenswerte ausnutzt. Die Zentralbank erklärte, dass die Regelung "die schnelle Überweisung von Erlösen aus Finanzbetrug über virtuelle Vermögenswerte, einschließlich Stablecoins" adressiert. Durch die Erzwingung einer verpflichtenden Wartezeit erhalten Finanzinstitute und Krypto-Börsen ein kritisches Zeitfenster, um verdächtige Aktivitäten zu erkennen und abzufangen, bevor Gelder von böswilligen Akteuren unwiederbringlich verschoben werden.

Zur Klärung der rechtlichen Natur der Wartezeit stellte die brasilianische Zentralbank ausdrücklich fest, dass die Maßnahmen "kein Einfrieren von Vermögenswerten darstellen" und "Transfers nicht dauerhaft blockieren werden." Die Regulierer beschrieben die Initiative als gezielte Anti-Betrugs-Maßnahme而非 als pauschale Beschränkung von Kryptowährungstransaktionen und stellten sicher, dass legitime Gelder nach Abschluss des Prüfungszeitraums weiterhin ihr Ziel erreichen.

Japan prüft parallele Anti-Betrugs-Maßnahmen

Brasiliens regulatorische Maßnahme kommt zu einem Zeitpunkt, da Japan ähnliche regulatorische Strategien zur Bekämpfung steigender Krypto-Betrugsfälle prüft. Japanische Regulierer haben inländische Krypto-Börsen aktiv dazu aufgerufen, Auszahlungsverzögerungen nach Kundeneinzahlungen einzuführen. Dieser Schritt spiegelt eine ähnliche Absicht wie der brasilianische Ansatz wider: Plattformen ausreichend Zeit zu geben, um betrügerische Aktivitäten zu erkennen, bevor Gelder das System dauerhaft verlassen.

Darüber hinaus hat sich Japan dafür eingesetzt, dass Börsen die Verwendung vorab registrierter Wallet-Adressen für die Abwicklung von Auszahlungen vorschreiben. Diese Sicherheitsmaßnahme zielt darauf ab, Betrüger daran zu hindern, gestohlene Gelder an neu erstellte, unbekannte Wallets umzuleiten. In Kombination mit Auszahlungsverzögerungen führen diese Anforderungen notwendige Reibung an genau den Stellen ein, an denen betrügerische Aktivitäten typischerweise auftreten.

Während Befürworter argumentieren, dass die vorgeschlagenen Regelungen Brasiliens und Japans Sicherheit und Benutzerfreundlichkeit erfolgreich ausbalancieren, ohne die praktischen Vorteile von Kryptowährungen grundlegend zu beeinträchtigen, halten Kritiker entgegen, dass zusätzliche Reibung die Kern-Transaktionsgeschwindigkeit untergräbt, die Konsumenten ursprünglich zu digitalen Vermögenswerten anzog. Brasilien gehört zu den größten Kryptowährungsmärkten in Lateinamerika, und Börsen, die in der Region tätig sind, müssen ihre Compliance-Abläufe möglicherweise erheblich anpassen, bevor die Frist 2027 abläuft. Mit der Annäherung an die Umsetzung des brasilianischen Mandats werden internationale Regulierer wahrscheinlich dessen Auswirkungen auf die Betrugsvorbeugung in der Praxis und seinen Einfluss auf breitere Marktdynamiken beobachten.

Als führender Finanzmarkt in Lateinamerika hat Brasilien seinen regulatorischen Rahmen für digitale Vermögenswerte kontinuierlich weiterentwickelt. Neben dem neuen Wartezeit-Mandat untersucht das Land weiterhin die Integration von Blockchain-Technologie in den Mainstream-Finanzsektor, einschließlich kritischer Überprüfungen von Plänen für tokenisierte Wertpapiere, um eine robuste Aufsicht zu gewährleisten.