美國當局指控 59 歲的愛德華·津巴爾迪策劃規模達 1.65 億美元的加密貨幣龐氏騙局，使他成為今年多起重大加密貨幣詐騙案之一的主角。根據美國喬治亞州北區聯邦檢察官辦公室的說法，津巴爾迪於 2026 年 8 月 14 日自斐濟引渡回美國後，在亞特蘭大的聯邦法院遭到起訴。

從未存在過的每月 25% 保證回報

檢方指出，津巴爾迪於 2022 年 6 月至 2023 年 8 月期間開發並推廣 The Crypto Program，向投資人承諾廣告方案每月可獲得 25% 的確定回報。以複利計算，這項保證意味著年報酬率遠超過 1,000%——這種確定的超額收益，長期以來被美國證券監管機關視為龐氏騙局型詐欺的典型警訊。然而，起訴書指出，資金實際上被轉入津巴爾迪控制的錢包。總計有數千人投資超過 1.65 億美元。

檢方指控，這些資金沒有任何一分用於廣告。津巴爾迪被指控在他所進行的投機性外匯操作中虧損超過 3,400 萬美元，隨後以新投資人的資金償還早期投資人。據稱至少有 1,000 萬美元流向個人開支，包括其兒子的房屋以及其他奢侈品。2023 年 8 月該計畫崩盤時，投資人已無力挽回任何投資。

其實早在事發前，警告已經發出。2023 年 6 月 28 日，加州金融保護與創新部對 The Crypto Program 與津巴爾迪發布停止及禁制令，指控兩者違反證券法，並嚴重不實陳述或隱瞞重要資訊。該命令雖發布於監管機關的網站上，但距離計畫崩盤僅數週，當時 The Crypto Program 仍在運作。此事件凸顯加密貨幣領域執法最棘手的挑戰之一：監管機關雖能在資金持續流入時對加密貨幣詐騙提出警告，但投資人唯有及時注意到警告才能從中受惠。本案也橫跨美國執法的兩個層面——州監管機關於 2023 年下達的民事命令，以及三年後的聯邦刑事起訴。

斐濟、一場取消的婚禮，與一趟遣返航班

津巴爾迪通往美國法庭之路途經南太平洋。檢方表示，到了 2025 年 7 月，他因得知聯邦調查局（FBI）正在調查他，已定居斐濟。2026 年 5 月，他缺席了兒子在維吉尼亞州的婚禮，並正確地猜到聯邦探員會在場等候逮捕他。

「當他的騙局崩塌時，他涉嫌逃往世界另一端以規避聯邦起訴，」美國檢察官西奧多·S·赫茲伯格表示。

斐濟官員與 FBI 及美國國務院合作，最終將他送回美國——距離 The Crypto Program 於 2023 年 8 月崩盤已三年，足見此類跨境追緝可能曠日廢時。大陪審團於 7 月 8 日以 12 項電匯詐欺、12 項洗錢以及 1 項洗錢共謀罪名起訴他。依據聯邦法律，這些罪名一經定罪，每項最高可判處 20 年有期徒刑。目前他仍被推定為無罪。

為何一宗喬治亞州案件反映全球性問題

FBI 於 2026 年 4 月發布的2025 年網路犯罪報告指出，網路犯罪造成的總損失接近 210 億美元。在通報的各類竊盜犯罪中，加密貨幣犯罪的損失金額最高，達 110 億美元。本案提起公訴的喬治亞州，是美國遭受加密貨幣詐欺最嚴重的十個州之一，損失估計超過 2.645 億美元。

這個問題正日益全球化。根據 Chainalysis 的數據，2025 年支付至詐騙地址的平均金額成長 253%，達到 2,764 美元，而假冒身分詐騙的流入資金更成長超過 1,400%。

根據 TRM Labs的報告，2025 年非法加密貨幣交易激增近 145%，達到 1,580 億美元。此數字雖然不容忽視，但僅占總交易量約 1.2%。這項區別——犯罪並非加密貨幣活動的主要來源——固然重要，但流經非法網絡的金額仍需要全球性的因應。

國際刑警組織（INTERPOL）3 月 16 日發布的全球金融詐欺威脅評估警告，隨著詐騙網絡持續共享資源、技術與洗錢專業知識，詐騙集團正日益蔓延。自 2024 年以來，與詐欺相關的國際刑警組織通報及擴散文件數量已增加 54%。

FATF（防制洗錢金融行動工作組織）於 7 月 16 日通報類似弱點，警告犯罪組織正利用各國加密貨幣監管與執法不一致的漏洞，轉移數十億美元的非法資金。儘管 83% 的受訪司法管轄區已通過「旅行規則」相關立法，許多國家仍無法成功落實該法規。

津巴爾迪案正是這些漏洞的實際例證。在一地推行的詐騙計畫，可以將加密貨幣在各國之間轉移，而犯罪者與洗錢參與者則身處另一個司法管轄區。因此，追蹤這些資金並確保在其消失前予以攔截，日益仰賴各國主管機關、調查人員與外國政府之間的合作。