摩根士丹利成立數位資產實驗室，測試穩定幣與 DeFi
重點速覽
- •摩根士丹利已成立數位資產實驗室，在部署至銀行各業務前測試穩定幣、代幣化與 DeFi 應用。
- •實驗室正在測試區塊鏈網路能否支援傳統銀行營業時間以外的全天候支付與結算。
- •研究議程包括代幣化存款、貨幣市場基金、CBDC、DeFi 金庫，以及將傳統金融資產遷移至公共區塊鏈。
- •實驗室在受控環境中運作，於紐約、格拉斯哥與班加羅爾設有據點。
- •摩根士丹利尚未確認所有受測技術都將向客戶提供。
摩根士丹利已成立一個數位資產實驗室，在部署至銀行各項業務之前，測試穩定幣、代幣化與去中心化金融（DeFi）應用。據 Bloomberg 報導，該實驗室將研究基於區塊鏈的銀行與客戶服務，目標是支付、投資產品與資產結算等實際應用場景。
穩定幣測試瞄準全天候支付
實驗室的核心重點是穩定幣。摩根士丹利在探索更快速的支付與結算系統之際，正對穩定幣進行測試。該銀行希望研究能否在區塊鏈網路上全天候進行交易，此做法可望提升常規銀行營業時間以外的支付可用性，並為客戶提供更快速的全天候支付。這種持續營運的模式，針對的是傳統銀行業長期存在的限制——支付與結算處理通常受限於營業時間與工作日——因此，對一家處理客戶支付的銀行而言，全天候基礎設施成為值得關注的重點。
此消息由 *Walter Bloomberg（@DeItaone）在 X 上發布：
MORGAN STANLEY BUILDS CRYPTO LAB Morgan Stanley has launched a Digital Asset Lab to test stablecoins, tokenization and DeFi applications before deploying them across the bank. The firm will explore tokenized deposits, CBDCs, money-market funds and DeFi vaults that could…
DeFi 應用的受控測試
摩根士丹利也將對 DeFi 應用進行受控測試，研究此類工具如何與現有銀行服務整合。這些技術將在更廣泛的施之前先行測試。
DeFi 金庫與自動化投資策略也在實驗室的研究議程之列。這類系統可以全天候運作，而不僅限於市場交易時間，相關測試可用於評估該銀行的自動化金融服務。
代幣化與公共區塊鏈
代幣化是另一個重點研究領域。摩根士丹利將考慮代幣化的商業存款與貨幣市場基金，並將研究央行數位貨幣（CBDC）。該銀行另外也在研究將傳統金融資產遷移至公共區塊鏈的方法。這些系統可望為金融產品的發行與轉移開創新方式，而代幣化也可能有助於金融市場基礎設施的未來發展。
全球化的受控環境
該實驗室位於摩根士丹利創新團隊的受控環境中，在紐約、格拉斯哥與班加羅爾設有據點。此配置使員工能在技術部署至銀行更廣泛的業務之前進行評估。
整體加密策略的一環
新實驗室是摩根士丹利各項業務中多個加密貨幣專案之一。該銀行已擴大其加密貨幣交易業務與穩定幣相關金融產品。E*TRADE 已新增比特幣、以太幣與 Solana 的現貨交易，讓符合資格的客戶可透過摩根士丹利的平台交易主要加密貨幣。
摩根士丹利也推出了一檔名為 Stablecoin Reserves Portfolio 的貨幣市場基金。該產品瞄尋找投資機會以存放儲備資產的穩定幣發行方，此舉使該銀行得以涉足穩定幣市場的另一個板塊。
該實驗室為在金融應用上市前進行測試提供了專屬空間。摩根士丹利可以提前試驗潛在產品，這種做法有助於及早發現技術與營運問題。其他大型金融機構同樣在研究代幣化存款與區塊鏈結算，這意味著傳統金融如今正將基於區塊鏈的系統與傳統系統一併進行檢驗。
摩根士丹利尚未確認所有受測技術都將向客戶提供。相反地，該實驗室將協助判斷哪些應用具有實際的銀行用途。後續值得關注的發展，是哪些試驗會從實驗室走向全行部署，以及時間表為何。
整體而言，數位資產實驗室強化了摩根士丹利在穩定幣、DeFi 與代幣化領域的布局。其重點在於全天候支付、自動化金融與鏈上金融產品，若測試成功，部分服務最終可望觸及該銀行的客戶。
