澳洲金融監管機構已針對加密貨幣交易所提出更嚴格的規則，旨在加強對用戶數位資產的保護、改善交易行為，並在明年的發牌期限到來之前保障國家金融穩定。

澳洲證券與投資委員會（ASIC）作為該國的企業監管機構，於週四宣布已就擬議規則展開諮詢。該標準將規範加密貨幣交易所與數位資產託管機構如何保護客戶資金、執行交易及符合財務要求，並要求受影響的公司取得或更新其監管核准或牌照。

諮詢將於 11 月 27 日截止，最終指引與標準預計於 2027 年 3 月發布。規則將於 2027 年 4 月 8 日生效。已在澳洲營運的加密貨幣公司須於 2027 年 10 月 7 日前申請牌照，並可在 ASIC 審核其申請期間繼續營業。諮詢期讓受影響的公司及公眾能在標準定案前提出意見。

這些提案標誌著澳洲推動將加密貨幣業務納入與傳統金融公司相同監管框架的下一步。國會於今年 4 月通過了授權立法，使澳洲與歐盟、新加坡和香港等已推出專門加密貨幣法規的司法管轄區看齊。

標準將涵蓋的內容

根據諮詢文件，平台須遵守涵蓋以下方面的標準：

• 客戶資產的分離與保管
• 交易透明度
• 結算程序
• 財務資源

分離規則旨在將客戶資產與平台自有資金區隔，確保在營運者出現問題時，用戶的資產仍可被識別並取回。

擬議的交易規則還涉及市場操縱、利益衝突，以及交易所如何處理客戶訂單。

對澳洲投資人而言，這些變更意味著交易所在持有資產、執行訂單和處理利益衝突方面將有更明確的規則。加密貨幣公司方面，則須承擔新的合規義務和財務要求，才能在該國合法營運。

「我們的做法基於『相同活動、相同風險、相同監管結果』的原則，以使澳洲與類似海外司法管轄區的做法保持一致，」ASIC 委員 Alan Kirkland 表示。

多年醞釀的改革

澳洲此舉距離 FTX 於 2022 年倒閉、導致約 3 萬名澳洲客戶無法取回資金已過去多年。三年前，位於鄰國紐西蘭的交易所 Cryptopia 在遭重大駭客攻擊後破產。這兩起倒閉事件都暴露了將資金存放於交易所的風險——而擬議的保管與分離標準正是為了應對這一風險領域而設計。

穩定幣另行處理

ASIC 表示，已記錄超過 140 份企業申請，尋求提供數位資產相關金融服務的授權——這顯示在新框架下已有大量公司朝授權方向推進。該監管機構補充，用於支付的穩定幣將透過澳洲的支付服務改革另行處理。