路透社核实的一系列调查显示，迪拜一家未获牌照的加密货币交易所 Shelbit 自 2024 年 5 月以来，至少为伊朗博彩运营方和受制裁的国家实体转移了 40 亿美元。

这一发现表明，Shelbit 是最新被曝光为绕开针对德黑兰国际制裁的数字资产平台。它与 Nobitex 并列，后者是美国在 6 月列入黑名单的伊朗交易所，还与 受制裁富商 Babak Zanjani 操控的石油资金网络并列。这些渠道都通过调查人员的区块链追踪被揭示。总体来看，这些案例说明，加密货币无边界转账机制已成为相关实体屡次用来将价值移出传统银行体系的工具，而传统银行体系在制裁筛查和代理行控制方面更为成熟。

Shelbit 公开在迪拜一家办公室运营，由伊朗侨民 Siavash Kayvanpour 负责管理。自 2022 年设立虚拟资产监管局（VARA）以来，迪拜已将自己定位为全球加密货币中心，吸引了众多数字资产公司，但 Shelbit 案例也凸显出，当未获牌照的运营方与仍在完善中的监管框架并存时，监管机构面临的挑战。

Shelbit 的最大客户与伊朗关联

据调查人员称，Shelbit 最大的客户是一个波斯语在线博彩运营网络，覆盖 2,000 多个网站。尽管赌博在伊朗境内违法并会受到刑事处罚，该网络仍能接入该国受央行监管的支付通道。区块链记录显示，数千万美元的加密货币从这些博彩网站流入 Shelbit 的钱包。

TRM Labs 高级分析师 John Wojcik 曾花 7 年时间为联合国毒品和犯罪问题办公室调查非法博彩，他称这一网络是“迄今发现的、规模远超其他所有伊朗非法博彩网络的存在”。

两名与政府有联系的伊朗网红公开为该运营站台。两人与 Kayvanpour 一起，均在 2023 年伊朗的一起非法博彩案件中被定罪。

40 亿美元流向何处

从 Shelbit 这一枢纽出发，数亿美元继续流向主流加密货币平台。至少 6.76 亿美元流入全球最大交易所 Binance。其中约 5.4 亿美元是在迪拜虚拟资产监管局（VARA）于 2025 年因 Shelbit 无牌经营而罚款之后转入的。

调查人员还追踪了反向流动的资金。约 1.25 亿美元来自伊朗央行，其中大部分为直接转账，另有 2,000 万美元被追溯至两家调查机构所称的伊朗比特币挖矿业务，即铸造新币的矿场。伊朗央行自 2019 年以来因支持伊斯兰革命卫队（IRGC）而受到美国反恐制裁。

Binance 的控制措施能否识别并阻止 Shelbit 用户？

Binance 告诉调查人员，Shelbit 从未在其平台开设账户，本身也并非受制裁实体。该交易所并未否认处理了与 Shelbit 有关用户的数亿美元交易，但表示一家独立分析公司并未将这些交易标记为高风险。Binance 还表示，其已调查相关用户，冻结有关账户，并将案件移交执法机构。

Shelbit 的钱包还接触到了已在华盛顿关注范围内的实体。该交易所与美国财政部今年早些时候已制裁的 Nobitex 有关联，也与以色列政府指称与 IRGC 有关的钱包发生过交互。

调查人员如何看待这一案子

专注伊朗问题的独立区块链研究员 Rich Sanders 表示：“这是一个 IRGC 行动，这一点再明显不过。” 路透社基于对 30 多人的采访，包括前 IRGC 关联人士和伊朗高层内部人士，开展了这项调查，但表示无法证实卫队直接控制了 Shelbit 或该博彩网络。

2016 年，美国在土耳其破获了一起规模约 200 亿美元的 IRGC 以金换油计划，并在今年 5 月扣押了约 10 亿美元的伊朗加密货币。最近在 7 月，美国和 Tether 冻结了约 1.31 亿美元的 USDT，这些资金与伊朗央行有关。

VARA 已于 7 月下令 Shelbit 停止无牌活动，观察人士正关注美国外国资产控制办公室（OFAC）是否会将该交易所或其运营者列入制裁名单。OFAC 近年来越来越多地动用权限，将与受制裁司法辖区相关的加密实体列入制裁范围，此举将使几乎所有与 Shelbit 相关的美元交易违法，并迫使全球平台切断剩余联系。