SEBI因抢先交易案禁止Axis MF前交易员Viresh Joshi参与证券市场七年
作者: Economic Times Markets·
要点速览
- •SEBI因Viresh Joshi和Prijesh Kurani参与抢先交易Axis Mutual Fund交易，禁止两人七年内参与证券市场。
- •SEBI指示将此前冻结的约30.56亿卢比资金作为非法所得的追缴处理。
- •据称Joshi向Kurani泄露了Axis Mutual Fund待执行交易的非公开信息，Kurani利用该信息在该基金订单前抢先执行获利交易。
- •Axis Mutual Fund于2022年启动内部调查，终止了Joshi的聘用关系，并配合了SEBI的监管调查。
- •此次执法行动引发了对印度资产管理行业信息共享协议和内部控制的更广泛审查。
印度证券监管机构——印度证券交易委员会（SEBI）已禁止Axis Mutual Fund前交易员Viresh Joshi和Prijesh Kurani在七年内参与证券市场。该禁令源于一起涉及Axis Mutual Fund交易的抢先交易案。
除禁止进入市场外，SEBI还指示将此前冻结的约30.56亿卢比资金作为追缴处理。追缴（disgorgement）是一种监管措施，旨在剥夺违规者的非法所得。
据SEBI称，Joshi涉嫌向Kurani泄露了有关Axis Mutual Fund待执行交易的非公开重大信息，Kurani随后利用这些信息在该基金自身订单之前执行非法交易。这种被称为抢先交易（front-running）的行为，使交易者能够利用对可能影响市场价格的大额机构交易的预先了解来获利。此案是印度共同基金行业中最受关注的抢先交易执法行动之一，SEBI一直在该领域加强其市场监控和数据分析能力，以检测不当交易模式。
监管机构发现，该方案涉及多个便利非法获利的个人和实体。抢先交易在SEBI法规下被明令禁止，因为它破坏了市场诚信，并使其他无法获得相同非公开信息的市场参与者处于不利地位。在管理汇集零售储蓄的共同基金领域，这种行为尤为有害，因为它可能侵蚀普通投资者的回报，而这些投资者的资金正是被交易的对象。
该案可追溯至2022年首次浮出水面的指控，当时Axis Mutual Fund对其一名交易员涉嫌抢先交易活动启动了内部调查。该基金公司随后终止了Joshi的聘用关系，并配合了监管调查。这一事件引发了对印度资产管理公司内部控制和信息共享协议的审查。
