据报道，菲律宾最大的加密货币交易所 Coins.ph 因涉嫌与受限制的离岸博彩业务相关的交易，可能面临该国中央银行的执法行动。这一可能的行动对该平台合规控制提出了质疑，该平台为超过1800万客户提供服务。

两名知情人士表示，菲律宾中央银行（Bangko Sentral ng Pilipinas，BSP）的监管机构一直在考虑对该交易所采取惩罚性措施。其中一位消息人士指出，涉嫌违规行为的严重程度可能足以威胁该公司的运营牌照。BSP 是菲律宾负责许可和监管加密货币交易所的机构，该国的交易平台以注册虚拟资产服务提供商的形式运营，其执法工具涵盖从经济处罚到暂停或撤销注册等多种措施。然而，相关指控尚未得到独立证实，监管机构也未公开确认任何被报道的行动。

Coins.ph 在菲律宾加密货币市场中占据重要地位，尤其是在菲律宾比索与稳定币之间的交易方面。比索兑稳定币交易对是当地货币与锚定美元数字资产之间的主要出入金通道，使该平台处于国内加密行业资金进出流动的中心。

存款限制令风险升级

据报道，此次审查是在 BSP 于10月初对通过 DCPay Philippines（与 Coins.ph 关联的钱包业务）处理的存款实施限制之后进行的。知情人士称，央行未就这些限制提供具体原因，而且与因运营问题而实施的临时暂停不同，据报道这些措施没有设定期限。

这一事态发展正值菲律宾当局加大力度加强对与在线博彩相关金融服务的监管之际。大约一年多前，BSP 指示受监管的金融机构切断应用内对博彩网站的访问——这是政府打击离岸博彩更广泛行动的一部分，其中包括命令被称为 POGO 的菲律宾离岸博彩运营商在2024年底前关闭。据报指令之后，一些博彩运营商转向 Coins.ph 寻求金融服务，知情人士表示，这些企业可能利用加密货币和稳定币向离岸合作伙伴进行支付。据报道，相关交易使该交易所的合规操作受到更严格的审视。

高级合规人员离职加剧压力

监管担忧还源于今年 Coins.ph 多名高级合规人员的离职，包括首席合规官 Lexi Herrera、反洗钱交易监控主管 Chris Beaño 以及反洗钱报告官 Irish Calagui。菲律宾受监管机构被要求设置专门的洗钱报告和交易监控职能，因此这三个职位的同时空缺，在监管机构审查其活动之际，加剧了外界对该交易所运营的质疑，但这并不能证明员工的离职是由任何具体监管调查结果导致的。

在 CryptoMeter io 的 initial 报道发布之前，Coins.ph 和 BSP 均未回应置评请求。

对国内加密行业而言，潜在后果十分重大。据报道，该交易所每日现货交易量约为5000万美元，并控制着该国约75%至80%的比索兑稳定币流动性，这意味着一旦失去运营牌照，可能对菲律宾加密货币生态系统产生重大影响。

事态仍在发展中，监管机构的下一步行动和该交易所的回应尚不明朗。值得关注的重点进展包括：BSP 是否会公开确认或披露任何执法措施、DCPay 存款限制是否会被解除或延长、Coins.ph 是否会填补空缺的高级合规职位，以及该交易所是否会发表正式回应。