Zhibao Technology 17 августа завершила продажу акций на $154,7 млн, и сделка была полностью оплачена Bitcoin группой инвесторов из-за пределов США.

Шанхайская страховая технологическая компания, котирующаяся на Nasdaq, получила 2 380 Bitcoin. Акции Zhibao недавно торговались ниже $1, и компания получила уведомление Nasdaq о несоответствии требованиям, что подчеркивало финансовое давление вокруг сделки, даже несмотря на поступление капитала, номинированного в криптовалюте.

2 380 Bitcoin были отправлены на корпоративный кошелек по ориентиру $65 000 за монету

В Form 6-K Zhibao сообщила, что внесла изменения в базовое Securities Purchase Agreement и завершила сделку в тот же день.

Инвесторы перевели 2 380 Bitcoin на указанный корпоративный кошелек, чтобы оплатить всю сумму покупки в $154,7 млн. Оценка была основана на ориентире $65 000 за монету, привязанном к уровню торгов Bitcoin 30 июля.

Покупатели приобрели 442 миллиона юнитов по $0,35 каждый. Каждый юнит состоит из одной обыкновенной акции класса A и двухлетнего варранта.

Согласно заявлению, при закрытии было выпущено 395 678 152 юнита, а оставшиеся 46 321 848 юнитов будут выпущены после одобрения акционерами увеличенного числа разрешенных к выпуску акций, без необходимости дополнительной оплаты.

22 июля Zhibao объявила о необязывающем term sheet. Как тогда сообщал Cryptopolitan, более ранний план предусматривал, что Joyertech и Information OPC подпишутся на PIPE примерно на 3 500 Bitcoin, или около $220 млн, и назначат большинство членов совета директоров после закрытия сделки.

Согласно этому term sheet, существующая команда Zhibao должна была продолжать управлять унаследованным страховым бизнесом до момента «separation, disposition, or other restructuring».

Фактически сделка оказалась меньше и была закрыта на 2 380 монет и $154,7 млн. В 6-K говорится, что капитал поступил от синдиката нераскрытых инвесторов из-за пределов США, а документ был подписан генеральным директором Zhibao Jinmei Guo Hellstroem.

Директор Botao Ma назвал сделку «one of the most transformational moments» в десятилетней истории компании. По его словам, новые инвесторы привносят опыт в сфере криптовалют, который Zhibao может использовать для расширения своих страховых продуктов на базе ИИ.

Срок для соблюдения требований Nasdaq установлен на январь 2027 года

Ранее Cryptopolitan сообщал, что рыночная капитализация Zhibao этим летом составляла около $12 млн–$15 млн. Стоимость Bitcoin, привлеченного в сделке, была примерно в 15 раз выше совокупной стоимости собственного капитала компании по июльским показателям, что показывает, насколько необычно это финансирование по сравнению с прежним размером компании.

Zhibao, торгующаяся под тикером ZBAO, заявляет, что является первой компанией в Китае, работающей по встроенной модели цифрового страхования «2B2C», и запустила первую в стране цифровую страховую брокерскую платформу в 2020 году.

Акции ZBAO закрывались ниже $1 с 27 мая по 9 июля, а 15 июля Nasdaq направила компании уведомление о несоответствии минимальной цене предложения.

Zhibao должна восстановить соответствие требованиям к 6 января 2027 года. Ранее компания раскрывала в документах для SEC «substantial doubt» относительно своей способности продолжать деятельность, ссылаясь на накопленные дефициты и оттоки денежных средств.

У Zhibao структура полностью основана на криптовалютах. В отличие от этого, Strategy, компания, которая задала этот подход, приостановила еженедельные покупки. Японская Metaplanet размещает 2 100 Bitcoin, стоимостью около $132 млн, в американском treasury vehicle.

Cryptopolitan также сообщал, что около 40% из 100 крупнейших компаний с Bitcoin treasury сейчас торгуются ниже чистой стоимости активов их монет.