Уолл-стрит завершила пятницу снижением после того, как более сильный, чем ожидалось, отчет по рынку труда США усилил ожидания повышения ставки ФРС в этом месяце. Индексы S&P 500, Nasdaq и Dow упали, а инвесторы переключили внимание на данные по инфляции следующей недели в поисках подсказок о дальнейшем курсе Федеральной резервной системы. Устойчивый рынок труда, как правило, удерживает ФРС в фокусе на инфляции: постоянное давление на заработную плату и найм может поддерживать рост цен и ослаблять аргументы за смягчение политики.

Рынки и ФРС

Рост занятости в США ускорился в августе: данные по найму превзошли ожидания, а уровень безработицы остался на отметке 4,1%, сообщило Bloomberg. Сильный рынок труда усилил перспективы повышения ставки ФРС, даже несмотря на то, что президент Дональд Трамп наращивал давление в пользу снижения ставок. Трамп также пригрозил прекратить торговлю со странами, имеющими дефицит в торговле с США, из-за ставок ФРС — очередное напоминание о напряженности между Белым домом и центральным банком, действующим независимо от исполнительной власти.

Глава ФРБ Кливленда Бет Хэммак призвала к повышению ставок для борьбы с инфляцией. Участники облигационного рынка увеличили оценочную вероятность повышения ставки ФРС после сильного отчета по занятости, а Citigroup перенесла прогнозируемое снижение ставки на середину 2027 года с учетом роста занятости. Доходность казначейских облигаций США выросла после сильного отчета, при этом внимание теперь смещается к данным по инфляции следующей недели. Доллар вырос на сильных данных по найму, но затем сократил рост перед публикацией инфляционных показателей. Золото подешевело, поскольку сильные данные по рынку труда США подпитали ставки на повышение ставки ФРС, а отчет, по данным Bloomberg, опустил Bitcoin обратно ниже отметки $80 000.

Данные показали, что производители товаров опередили сектор услуг, поскольку инвестиции в ИИ стимулировали рост занятости, продолжая тенденцию, при которой строительство дата-центров и расходы на ИИ-инфраструктуру поддерживали найм в обрабатывающей промышленности и строительстве даже на фоне охлаждения сферы услуг. Следующим в фокусе инвесторов — данные по инфляции.

Новости компаний

Акции Lululemon рухнули до минимума за восемь лет на фоне падения продаж; компания также ухудшила свой прогноз. Акции Adobe снизились после объявления о смене генерального директора. Федеральные регуляторы начали расследование в отношении новых Cybercabs компании Tesla.

ИИ-облачный стартап Nscale ведет переговоры о привлечении $3,5 млрд финансирования перед IPO, а ИИ-стартап Micro1 предложил $12,5 млн за данные Spirit Airlines. Blue Owl Capital планирует запуск публичного REIT для дата-центров в поддержку роста ИИ. Star Integratia добивается листинга на Nasdaq под тикером ITIA. Jefferies объяснила, почему остается бычьей в отношении триллионной ставки больших технологических компаний на ИИ, которая продолжает привлекать капитал по всей цепочке поставок, даже пока в других сегментах рынка, таких как ритейлеры товаров discretionary-сегмента, сохраняются трудности.

Крупные кадровые уходы спровоцировали масштабные ставки на нефть в квантовом ETF компании Simplify. S&P присвоила облигациям общего обязательства Wisconsin 2026B рейтинг Aa+ со стабильным прогнозом.

Публикации Гонконгской биржи

Короткая позиция JPMorgan Chase & Co по H-акциям China Pacific Insurance снизилась до 1,78% на 31 августа с 2,28%, согласно документам HKEX. BlackRock сократила длинную позицию по H-акциям Cosco Shipping Energy Transportation до 5,68% с 6,38%, сообщила HKEX. Такие раскрытия требуются по правилам Гонконгской биржи, когда значимые акционеры пересекают установленные пороги владения, предоставляя рынку представление о позициях институциональных инвесторов в китайских H-акциях.

Энергетика и сырьевые товары

Американские энергетические компании сохранили общее число буровых установок неизменным на уровне 588, при этом количество газовых установок сократилось, а нефтебурение осталось стабильным. Цены на дизельное топливо в США достигли рекордного максимума, повысив транспортные расходы для широкого перечня товаров. Медь приблизилась к рекордному максимуму: дефицит запасов обеспечил 10 недель подряд роста, сохраняя внимание к ограничениям предложения металлов, ключевых для электрификации и энергетической инфраструктуры.

Масштабное нефтяное соглашение Трампа с Венесуэлой вызвало глубокую обеспокоенность в американской энергетической отрасли. США ввели санкции против турецкого банка, чтобы перекрыть финансовую сеть Ирана, а Трамп предупредил, что США могут в ближайшее время нанести удар по объекту «Пикакс-Маунтин» в Иране.

Право и регулирование

Федеральный судья оставил в силе запрет Миннесоты на AI-нюдификацию, отклонив иск xAI — решение, за которым внимательно следят, поскольку штаты проверяют, насколько далеко они могут заходить в регулировании контента, созданного искусственным интеллектом.

Источник: Economic Times Markets