Virtu Financial, M1X Global и Tradeweb завершили сделку репо (обратного выкупа) в блокчейне с использованием суверенной цифровой облигации в качестве обеспечения; полный расчёт по сделке прошёл в сети Canton.

В сделке использовался USDM1 — номинированная в долларах США суверенная облигация, выпущенная onchain Республикой Маршалловых Островов и обеспеченная краткосрочными казначейскими облигациями США в соотношении 1:1. Облигация выплачивает купон, одновременно служа обеспечением, и структурирована по праву штата Нью-Йорк как полностью обеспеченное суверенное обязательство.

Компании заявили, что это первое репо, объединившее нативно выпущенное суверенное обеспечение с полностью onchain-атомарным расчётом. Сделка, исполненная между регулируемыми контрагентами на Tradeweb, завершила полный цикл репо и обратного выкупа менее чем за 10 минут — в отличие от традиционного рынка репо, где расчёты обычно проходят через клиринговые банки и денежные рынки в течение часов или дольше, а обеспечение зачастую блокируется на всех уровнях посреднической цепочки.

Эта сделка применяет токенизированный суверенный долг в качестве обеспечения в институциональной финансирующей операции, а не только как актив для выпуска или торговли. Репо — один из крупнейших и наиболее требовательных к обеспечению рынков финансирования в традиционных финансах, а расчёты на базе блокчейна давно продвигаются как способ снизить контрагентский риск и высвободить обеспечение за счёт сокращения промежутка между сделкой и расчётом. Однако это пока ранний пример, и неясно, получит ли модель более широкое распространение на институциональных рынках репо.

Согласно релизу, USDM1 доступен через электронную торговую платформу Tradeweb, а институциональное хранение обеспечивают Anchorage Digital, BitGo и tZERO.

По теме: Digital Asset привлекла $355 млн, а a16z удваивает ставки на блокчейн-инфраструктуру Уолл-стрит

Canton Network фиксирует всплеск институциональной активности

Canton — блокчейн-сеть, созданная для институциональных финансов и обладающая функциями конфиденциальности и разграничения доступа, ориентированными на регулируемые сделки и токенизированные активы. Сеть разработана компанией Digital Asset, которая заручилась поддержкой крупных финансовых институтов, добиваясь внедрения на Уолл-стрит.

Репо-сделка, состоявшаяся в четверг, последовала за июльской транзакцией, в рамках которой Tradeweb обеспечила перевод токенизированной казначейской облигации США от Franklin Templeton к Virtu Financial в сети Canton в режиме реального времени с расчётом против USDCx.

В августе активность в сети ускорилась. FalconX и Interstice запустили кроссчейн-движок свопов, связывающий Canton с Ethereum, Solana и Robinhood Chain, а World Liberty Financial нативно выпустила свой стейблкоин USD1 в сети Canton.

Digital Asset и фонд American Idea Foundation, основанный бывшим спикером Палаты представителей США Полом Райаном, также объявили в этом месяце о пилотном проекте 2027 года, в котором Canton будет использоваться для распределения государственных социальных выплат в трёх штатах США.

Мнение: Опубликован SHRINCS BIP: у квантово-устойчивого биткоина есть подводный камень