Проезжая по Айове, Миссури или Иллинойсу, вы будете встречать Casey's примерно на каждом нескольких съездах. Жители Среднего Запада знают этот магазин у дома с красной крышей и заправку как место, где можно купить дизельное топливо, пакет льда, лотерейный билет — и всё чаще горячую пиццу. Возможно, одну из её фирменных разновидностей, например тако-пиццу или пиццу для завтрака.

Casey's приближается к отметке в 3 000 магазинов, почти половина из которых расположена в городах с населением 5 000 человек или меньше, а около двух третей — в городах с населением менее 20 000. Акции компании из списка Fortune 500 стремительно растут: Америка открывает для себя скрытую пицца-империю у себя под носом — за последние 12 месяцев котировки прибавили более 50%, а рыночная капитализация достигла 28 млрд долларов. Часть роста числа магазинов пришлась на поглощения: сделка по покупке Fikes Wholesale, владеющего техасской сетью магазинов у дома CEFCO, на сумму около 1,1 млрд долларов закрылась в конце 2024 года и добавила почти 200 магазинов в новом для Casey's рынке экспансии.

Bank of America Research недавно провёл расчёты и пришёл к выводу, что по объёму продаж готовой еды и напитков пицца-бизнес Casey's занимает пятое место среди всех пиццерий США — после таких национальных игроков, как Domino's, Pizza Hut, Little Caesars и Papa Johns, брендов, которые вкладывают огромные средства в национальную рекламу и логистику доставки. Том Бреннан, главный мерчандайзинг-директор Casey's, подтвердил Fortune, что компания является пятой по величине пиццерией и четвёртым по величине держателем лицензий на алкоголь в США, не говоря уже о третьем месте среди сетей магазинов у дома.

«Вы не услышите, чтобы другие крупные игроки пицца-рынка говорили о Casey's, — отметил он, — но в то же время из нашего роста очевидно... что мы забираем долю рынка по мере роста».

Спросите Бреннана, справедливо ли слово «скрытая» по отношению к его компании, и он слегка посмеётся над оторванным coastal-образом мышления. «Для большей части США — конечно, скрытая, — говорит он, — но спросите любого в наших 19 штатах, и они знают Casey's».

В интернете ситуация начинает меняться. На TikTok и YouTube сложился небольшой и на удивление живучий жанр про «пиццу с заправки»: авторы готовятся к худшему, ожидая нечто, оставленное под тепловой лампой, а затем бывают поражены по-настоящему вкусной едой. Casey's постоянно появляется в этом жанре — её хвалят за тесто, замешиваемое с нуля, и печи для пиццы прямо на месте, и Бреннан сказал, что рад такому вниманию. Для компании, которая исторически мало тратила на национальный маркетинг, органический интерес в соцсетях — это форма рекламы, которую её более крупные конкуренты вынуждены покупать.

Социальная команда Casey's установила, что охват среди поколения Z за последние три года вырос на 600 базисных пунктов с точки зрения вовлечённости. «В основе всего этого лежит невероятная фанатская любовь и любовь к бренду, которые мы создали», — сказал он. Всё сводится к тому, что не может подделать алгоритм, добавил он, — к подлинности, столь ценной в эпоху усталости от ИИ и тяги к аналоговому. «Это действительно построено на десятилетиях поставок высококачественной пиццы и еды, отличного опыта».

Бреннан охарактеризовал Casey's как «место сбора» для местных сообществ, и компания продолжает добавлять новые продукты, например Sauced Wings, которые начались как пилот в январе 2025 года и уже представлены почти в 900 магазинах, с постепенным расширением на всю сеть в течение следующих двух лет.

Ров через маленькую Америку

История Casey's начинается в 1968 году, когда Дональд Ламберти открыл переоборудованную сервисную станцию в Буне, штат Айова. Бреннан сказал, что говорил с Ламберти о его стратегии, описав её так: «Смотри, это, скорее всего, сработает и в следующем маленьком городе». Он рассказал о постепенном, медленном, но неуклонном, а ныне взрывном росте: «Буквально они просто шли от одного маленького города к другому, строя Casey's». Со временем это превратилось в то, что Уолл-стрит называет «защищённым рвом», ведь большинство других брендов просто не стремятся «осваивать площадки в настолько маленьких городах». В отрасли, где крупные сети доставки концентрируются на плотных пригородных и городских рынках, эти крошечные городки фактически становятся частной территорией.

Компания по-прежнему делает ту же ставку на то, что маленькое — прекрасно: строй там, где население слишком мало, чтобы кто-то ещё этим занимался, и в итоге ты обгоняешь Большую Пиццу на поле, о котором она никогда не думала. Пицца появилась в меню в 1984 году, а пицца для завтрака — примерно два десятилетия спустя; Бреннан называет её «иконическим» сочетанием колбасной подливки, яйца и сыра.

Эта стратегия также означает, что Casey's ведёт другую войну, чем её конкуренты по пицце — если их вообще можно назвать конкурентами. По данным Technomic, категория быстрого питания в сегменте пиццы объёмом около 31 млрд долларов в 2025 году ушла в минус после едва заметного роста годом ранее. The Wall Street Journal в январе 2026 года сообщила, что Америка, похоже, «разлюбляет пиццу». Бреннан сказал, что Casey's внимательно следит за трендом, но у компании иной взгляд.

«Примерно в половине наших магазинов нет национального конкурента по пицце в пределах того, что мы считаем конкурентным расстоянием», — сказал он. А когда Casey's всё же приходит в соседний город, «мы приносим то, чего там на самом деле не было. И это находит отклик».

Бреннан добавил, что Casey's старается держать цены на пиццу и другие ключевые товары немного ниже преобладающего рыночного уровня. Ссылаясь на данные об инфляции, он отметил, что за последние три года цены на еду вне дома выросли примерно на 14%, тогда как цены в сегменте готовой еды и напитков Casey's поднялись лишь на 5%. «Мы можем использовать другие части бизнеса, чтобы весь P&L сходился, пока мы инвестируем, по сути, в рост пищевого направления», — сказал он.

BofA отметила незатейливую математику модели: готовая еда и напитки принесли оценочную валовую маржу в 58% в 2025 финансовом году — более чем вдвое выше общей маржи Casey's, составляющей около 23,5%. Этот разрыв объясняет, почему операторы магазинов у дома по всей отрасли всё активнее двигаются в сторону свежей еды — это самая маржинальная часть магазина. Бреннан называет модель Casey's «тремя ножками табурета»: еда, магазин у дома и товары поддерживают друг друга. Пицца — «жемчужина» пищевого бизнеса, сказал он, но для него Casey's — «категория из одного», и «магия бренда [в том], когда все три ножки табурета работают вместе».

Математика указывает на следующий рубеж Casey's: Техас. В Айове около 3 млн человек и 550 магазинов Casey's, отметил он, тогда как в Техасе примерно 30 млн человек и простор для роста. «Мы видим в этом страну Casey's, — сказал Бреннан, указывая на маленькие города вдоль коридора Interstate-35, где нет ничего похожего на то, что предлагает Casey's. Поглощение Fikes даёт компании готовую базу магазинов и инфраструктуру, на которых можно строить дальнейший рост.

На вопрос, переживает ли еда с заправок свой момент, Бреннан ответил, что Casey's — среднезападный пример явления, которое десятилетиями зрело в определённых регионах США и распространяется на другие. Немного более десяти лет назад он три года проработал в 7-Eleven в Среднеатлантическом регионе, напомнил он, и помнит, как культура еды на заправках там превратилась в приливную волну, поднимающую все лодки. Его магазины имели самые высокие продажи еды в американской сети — не из-за какого-то принципиального отличия от других 7-Eleven, а «потому что Wawa и Sheetz легитимизировали еду на заправке».

Бреннан также входит в розничный совет Национальной ассоциации магазинов у дома и сказал, что «товарищество» между брендами уникально для этого ритейла. «Мы, безусловно, поддерживаем друг друга, — сказал он. — Мы определённо конкурируем, но в то же время, чем больше у нас хороших операторов, которые действительно готовят вкусную еду в нашем канале, тем выше поднимаются все».

На вопрос о любимой пицце Casey's он ответил, что с пиццей для завтрака с беконом трудно спорить, но его внимание привлёк новый продукт: четырёхсырная пицца с сочетанием проволоне, моцареллы и чеддера — и особой «послепечной посыпкой» из сырной приправы. «Это игра в одни ворота».

Эта история была впервые опубликована на Fortune.com.