RBC, TD, BMO, Scotiabank, CIBC и National Bank объявили во вторник о совместном плане создания общей инфраструктуры токенизированных депозитов в канадских долларах, начиная с переводов между самими банками.

Проект отделен от свернутых консультаций Банка Канады по цифровому доллару, в ходе которых 85% из почти 90 000 респондентов заявили, что не стали бы пользоваться гипотетическим цифровым канадским долларом.

Scotiabank и TD также входят в число 21 банка, создающих совместный стейблкоин в долларах США, в то время как BMO уже управляет платформой токенизированных денежных средств совместно с CME Group и Google Cloud.

Общая инфраструктура для цифровых денег

Шесть крупнейших банков Канады договорились о создании общей инфраструктуры для цифровых денег. Согласно совместному заявлению, они совместно изучат систему токенизированных депозитов в канадских долларах, при этом первый этап будет сосредоточен на перемещении депозитов между самими банками, а не на зачислении в клиентские кошельки. Поскольку участниками являются шесть крупнейших банков страны, эта инициатива представляет собой общую рыночную инфраструктуру, а не проприетарный эксперимент отдельного учреждения.

Токенизированный депозит — это обычный банковский депозит, представленный в виде цифрового токена в общем реестре: те же деньги, тот же банк, те же правила, просто другая сеть. Это не новая криптовалюта и не цифровая валюта центрального банка (CBDC) — токены остаются внутри регулируемой депозитной системы, в которой банки уже работают.

В совместном заявлении банки указали, что хотят сделать систему «конкурентоспособной и безопасной», сохранив при этом механизмы защиты, которые уже регулируют деньги коммерческих банков. Они также хотят оставить возможность для присоединения других канадских депозитных учреждений в будущем.

Более быстрые расчеты в режиме 24/7

Перевод денег между банками в Канаде сегодня может быть медленным за пределами базового e-transfer. Общая токенизированная система позволила бы банкам, теоретически, проводить расчеты мгновенно и круглосуточно, включая програмруемые платежи, срабатывающие автоматически, — например, высвобождение средств в момент, когда груз проходит таможенную очистку.

Для банков главное преимущество — время: средства в пути между учреждениями находятся в подвешенном состоянии, пока не поступят получателю, а общий для шести банков реестр призван сократить этот промежуточный период практически до нуля.

Клиенты, вероятно, не заметят этого напрямую. Система будет работать в фоновом режиме, подобно инфраструктуре, стоящей за сегоднящними переводами ACH.

Отдельно от дискуссии о цифровом канадском долларе

Эта инициатива отличается от реальной дискуссии о цифровом долларе в Канаде. Банк Канады провел публичные консультации по возможному цифровому канадскому доллару в 2023 году, которые собрали почти 90 000 ответов. Восемьдесят пять процентов респондентов заявили, что не стали бы пользоваться гипотетическим цифровым канадским долларом, а многие высоко ценили конфиденциальность и сохранение доступа к наличным.

Этот скептицизм был направлен на деньги, выпускаемые центральным банком. Токенизированные депозиты находятся по другую сторону этой черты: они остаются депозитами коммерческих банков в цифровой форме — это иной инструмент, чем что-либо, что мог бы выпустить Банк Канады.

Канада уже пыталась внедрить цифровые деньги и свернула проект. Королевский канадский монетный двор продал свой пилотный проект цифровых денег MintChip в 2016 году, а приложение, построенное на его основе, окончательно закрылось в 2018 году.

Параллельные инициативы в США

В Соединенных Штатах JPMorgan, Citi, Bank of America и Wells Fargo создают конкурирующую сеть токенизированных депозитов через The Clearing House — принадлежащую банкам оператора платежей в реальном времени — с запуском, ориентированным на первое полугодие 2027 года, главным образом чтобы стейблкоины не оттягивали депозиты. Тридцать девять ассоциаций банков штатов США имеют свою собственную версию — BankChain Alliance, ориентированную на региональные и общинные кредитные учреждения.

Канадские Scotiabank и TD названы в числе 21 банка, поддерживающих отдельный совместный стейблкоин в долларах США, также ориентированный на первое полугодие 2027 года, — то есть одни и те же учреждения делают ставку одновременно на токенизированные депозиты и стейблкоины.

BMO, в свою очередь, в этом году запустилась как первый банк на платформе токенизированных денежных средств CME Group на Google Cloud, позволяя институциональным клиентам перемещать доллары США круглосуточно для маржинальных и обеспечительных операций.

Что дальше

Шесть канадских банков не установили дату запуска. Первый этап ограничен переводами между участвующими учреждениями, а открытие системы для других депозитных игроков остается заявленной целью, а не обязательством. Что стоит отслеживать дальше: сработает ли межбанковский этап так, как задумано, присоединятся ли формально другие канадские депозитные учреждения и назначат ли банки в итоге дату — на фоне американских коллег, уже ориентирующихся на первое полугодие 2027 года.