Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC) zajął około 73% światowego rynku półprzewodników foundry, co podkreśla poziom dominacji rzadko spotykany w jakiejkolwiek globalnej branży. Według Counterpoint Research spółka utrzymała ten udział w drugim kwartale 2026 roku — po raz drugi z rzędu. Najbliższy konkurent, Samsung Foundry, mieści się w granicach około 5,9%.

Liczby pokazują, jak bardzo powiększyła się luka między największym na świecie producentem układów na zlecenie a resztą branży foundry.

Liczby stojące za dominacją

Dane TrendForce w dużej mierze potwierdzają ustalenia Counterpoint, szacując udział TSMC w Q2 2026 na 72,5%, przy przychodach kwartalnych zbliżających się do 40,2 mld dolarów. Kwota ta stanowi wzrost o 12,1% względem poprzedniego kwartału, napędzany pełnym wykorzystaniem zaawansowanych mocy produkcyjnych i wzrostem związanym z budową zapasów smartfonów. Fakt, że dwie niezależne firmy badawcze mieszczą się w przedziale pół punktu procentowego, daje tej koncentracji wyjątkowo mocne potwierdzenie.

Za cały rok 2025 TSMC odnotował 122,54 mld dolarów przychodów z foundry, wzrost o 36,1% rok do roku, co dało mu 69,9% udziału w roku kalendarzowym.

Zaawansowane węzły — układy wytwarzane w technologii 7 nm i mniejszej — stanowiły 74% przychodów TSMC z płyt krzemowych w 2025 roku. Te układy napędzają klastry treningowe AI, zaawansowane GPU oraz serwery, od których zależą firmy takie jak Nvidia, AMD i Apple.

Samsung Foundry, mimo że jest częścią jednego z największych światowych konglomeratów, w ostatnichach utrzymywał się w przedziale od 5,9% do 7,2%. Chiński SMIC ma około 5,4%, a UMC i GlobalFoundries zajmują każde jednostkowe udziały poniżej 6%.

Dlaczego luka wciąż rośnie

Przewaga technologiczna TSMC w procesach 3 nm jest dobrze ugruntowana, a początkowe wkłady z węzła 2 nm już pojawiają się w strukturze przychodów. Każda generacja miniaturyzacji układów wymaga miliardów dolarów na badania i rozwój oraz nakłady kapitałowe, a ogromna baza przychodów TSMC pozwala mu reinwestować w skali, której konkurenci nie są w stanie dorównać. Tempo, z jakim 2 nm rośnie w strukturze przychodów, to kolejny wskaźnik do obserwacji, ponieważ przewaga w najnowocześniejszych węzłach jest tym, co do tej pory napędzało lukę.

Boom AI przyspieszył tę dynamikę, przy czym wzrost wysyłek płyt i rosnące średnie ceny sprzedaży na najnowocześniejszych węzłach przyczyniły się do wzrostu przychodów.

Zaawansowane opakowania dodają kolejną warstwę bariery konkurencyjnej. Techniki takie jak opakowania CoWoS (Chip-on-Wafer-on-Substrate) firmy TSMC są niezbędne do montażu złożonych wieloukładowych modułów, których wymagają akceleratory AI.

Co to oznacza dla szerszego krajobrazu układów

Ponieważ TSMC jest jedynym producentem zdolnym do masowej produkcji najbardziej zaawansowanych układów na świecie, posiada znaczną siłę cenową, a rosnące średnie ceny sprzedaży na wiodących węzłach przekładają się bezpośrednio na marże, szczególnie gdy moce produkcyjne są w pełni wykorzystane.

Sektor sprzętu do kopania kryptowalut oferuje dodatkową perspektywę. TSMC produkuje układy w najnowszych koparkach ASIC firmy Bitmain, a także wiele GPU używanych do kopania proof-of-work i zadań związanych z AI. Wszelkie ograniczenia w mocach produkcyjnych lub cenach TSMC bezpośrednio wpływają na strukturę kosztów operacji kopania na całym świecie.

Odległość między 73% udziałem TSMC a 5,9% Samsunga jest obecnie większa niż cały udział Samsunga — miara tego, jak skoncentrowana stała się produkcja układów na zlecenie.

Źródło: CryptoBriefing