Morning Minute to codzienny newsletter pisany przez Tylera Warnera. Zawarte w nim analizy i opinie są jego własne i niekoniecznie odzwierciedlają stanowisko Decrypt.

BTC wymazuje wyborczy rajd, podczas gdy akcje AI załamują się

W środę rynki uznały perspektywę kontrolowaną przez Demokratów Izby za wiadomość pozytywną. Akcje w USA odnotowały najlepszą sesję od trzech miesięcy, Bitcoin wspiął się z powrotem powyżej 80 800 USD, a Trump napisał na Truth Social, że rynek „właśnie pobił kolejny rekordowy szczyt”, a konta 401(k) są „w granatach”.

W czwartek rynki zmieniły zdanie. S&P 500 spadł o 4,36% — to najgorsza sesja od cła Liberation Day w kwietniu 2025 roku. Nasdaq stracił 5,52% i zamknął się w fazie korekty, ponad 10% poniżej rekordu z poprzedniego miesiąca. Dow spadł o 1833 punkty.

Najgłębsze straty skoncentrowały się w akcjach półprzewodników i sztucznej inteligencji. iShares Semiconductor ETF spadł o ponad 12% — to najgorszy dzień od marca 2020 roku. Micron stracił 17,5%, AMD 17,3%, Marvell 16,4%, a Nvidia 9,3%. Tak zwane Magnificent Seven utraciły około 1 bln USD wartości rynkowej.

Indeks zmienności CBOE, czyli VIX,gnął w trakcie sesji 28,09 — najwyższy poziom od marca. Na zamknięciu amerykański rynek akcji utracił 3 bln USD wartości — więcej niż cała kapitalizacja rynku kryptowalut.

Wynik wyborów, który dzień wcześniej pchnął rynki w górę, stał się w czwartek źródłem obaw. W kilku stanach, gdzie wygrali Demokraci, aktywnie sprzeciwia się lokalna opozycja budowie centrów danych, a traderzy wycenili wolniejsze pozwolenia i ostrzejszy nadzór nad rozwojem AI. Ipek Ozkardeskaya ze Swissquote ujęła to prosto: „Podejrzewamy, że ten agresywny rozwój AI spotka się z jakąś kontrolą”.

Oczekiwania co do stóp procentowych również się zmieniły — prawdopodobieństwo podwyżki w grudniu spadło z 82,7% do 70,1%.

Rynek kryptowalut spadł razem z akcjami. Bitcoin obniżył się o 5,4% do 75 871 USD, poniżej poziomu sprzed wyborów. Ethereum spadło o 7,6% do 2239 USD — głębiej niż Nasdaq. XRP stracił 9,8%, a Hyperliquid 4,9%. Indeks CMC20 spadł o 6,29%.

Według CoinGlass podczas wyprzedaży zlikwidowano longi na kryptowalutach o wartości ponad 1,1 mld USD, zanim w nocy nastąpiło umiarkowane odbicie. Likwidacje pozycji long występują, gdy lewarowane zakłady na wzrost cen są zamykane siłowo, co stanowi osobny wymiar odpływu dźwigni na tle spadków cen spot.

Zcash i Monero wypadły lepiej niż szerszy rynek. Zcash spadł o 0,8%, Monero o 2,2%, a oba pozostały na plusie w skali tygodnia. W ciągu ostatniego roku Zcash zyskał 146%, Monero 74%, podczas gdy BTC stracił 26%, a ETH 34%.

Piątkowy październikowy raport o zatrudnieniu to kolejne ważne wydarzenie rynkowe. Tydzień pokazał, jak inwestorzy interpretowali ten sam wynik polityczny w dwa przeciwne sposoby w ciągu dwóch sesji.

Makro, kryptowaluty i rynki

Główne kryptowaluty na najnowszym zrzucie rynku spadły o 4–6%. BTC był niższy o 5% przy 75 900 USD, ETH o 8% przy 2240 USD, SOL o 7% przy 90,10 USD, HYPE o 5% przy 78,40 USD, a ZEC o 1% przy 131 USD. WLFI, PEPE i ARB przewodziły wzrostom wśród dużych altcoinów, zyskując odpowiednio 3%, 3% i 4%.

Ropa wzrosła o 2% do 90 USD, a złoto spadło o 1% do 4080 USD. Kontrakty terminowe na akcje odbiły się po poprzedniej wyprzedaży — futures na Dow spadły o 0,9%, a na Nasdaq wzrosły o 1,6%.

Kongresmen Robert Garcia, który ma objąć stanowisko przewodniczącego komisji ds. nadzoru Izby Reprezentantów przy nowej większości demokratycznej, powiedział, że komisja zbada interesy biznesowe rodziny Trumpa, w tym jej przedsięwzięcia kryptowalutowe. World Liberty Financial prawdopodobnie znajdzie się wśród pierwszych celów, a postępowania mogą rozpocząć się w lutym.

Wspierany przez Trumpa American Bitcoin raportował zysk 126 mln USD w trzecim kwartale wobec straty 57,2 mln USD w drugim kwartale. Wynik firmy napędzał zysk 197 mln USD na jej holdingsach bitcoinowych wraz z wzrostem cen. Decrypt donosił o wynikach finansowych.

Aktualizacja NU7 w Zcash trwale zamrozi około 12 224 ZEC o wartości około 15,6 mln USD, unieważniając jedyny format transakcji umożliwiający wydobycie monet z Sprout — pierwotnego poola prywatności z 2016 roku. Aktualizacja skróci też docelowy czas bloku z 75 do 25 sekund. Decrypt opisał tę aktualizację.

Solana Labs uruchomiła Leap — mobilną aplikację do handlu tokenizowanymi akcjami, ETF-ami, metalami, walutami i kryptowalutami przez całą dobę. Aplikację stworzył zespół Dialect, którego Solana Labs przejęła w tym roku. Decrypt donosił o premierze.

Centralny bank Chin poinformował, że wstrzymał zaplanowane przez Solanę wydarzenia Accelerate China 2026 w Szanghaju i innych miastach oraz zbada podmioty krajowe, które zamieściły reklamę projektu w dzielnicy finansowej Lujiazui.

Skarbce korporacyjne i ETF-y

Bitcoinowe ETF-y odnotowały w czwartek netto odpływy 430 mln USD, a ETF-y na Ether straciły 100 mln USD.

Śledzenie memecoinów

Liderzy memecoinów były głównie niżej: DO spadł o 6%, SHIB o 4%, PEPE wzrósł o 3%, PENGU stracił 7%, TRUMP obniżył się o 2%, SPX o 5%, a BONK o 4%.

Liderzy łańcucha Robinhood również spadli. Pons stracił 12% do kapitalizacji 128 mln USD, Cashcat obniżył się o 8% do 94 mln USD, a AI spadł o 23% do 40 mln USD. HOOKR i Priors przewodzili wzrostom, zyskując odpowiednio 20% i 8%.

Wśród największych ruchów w Solanie znalazły się BIRB (+32%), COGE (78x) i Diamond (+900%). Cards spadła o 25%, oddając ostatnie zyski.

Śledzenie tokenów, airdropów i protokołów

Hyperliquid przewodził protokołom on-chain pod względem przychodów z 2,72 mln USD, a za nim znalazły się Pump.fun z 1,35 mln USD i Papertrade z 822 000 USD, według DefiLlama.

Lighter odnotował drugi najwyższy dzień przychodów od początku lutego, generując 314 000 USD. Jego dane o przychodach śledzi DefiLlama.

Pump.fun otworzył stanowiska biznesowe obejmujące kontrakty wieczyste, rynki predykcyjne i terminal handlowy, rozszerzając się poza memecoiny. Platforma wprowadziła też nowy tryb Diamond dla calloutów, nagradzający callouty dotyczące aktywów o wyższej kapitalizacji oraz dłuższe okresy trzymania.

Rynek NFT

Liderzy NFT były mieszane. CryptoPunks bez zmian przy 30,4 ETH, Bored Ape Yacht Club spadł o 1% do 5,6 ETH, a Pudgy Penguins bez zmian przy 2,25 ETH. Normies wzrosły o 4%, przewodząc największym ruchom.

Źródło: Decrypt.