Akcje Apple Inc. (AAPL) spadły we wtorek o 2% i zamknęły się na poziomie 332,22 USD, po tym jak notatka Bank of America ostrzegła, że agenci AI mogą wywierać presję na najbardziej dochodowe obszary działalności firmy. Akcje pozostają jednak o 22% wyżej w skali roku.

Analityk Bank of America Wamsi Mohan stwierdził, że Muse od Mety stanowi nowy typ konkurenta, ponieważ może obsługiwać handel i inne zadania bez konieczności bezpośredniej interakcji użytkownika z iPhonem czy osobną aplikacją.

Aplikacja agentowej AI — oprogramowanie zaprojektowane do wykonywania wieloetapowych zadań w imieniu użytkownika, a nie tylko odpowiadania na pytania — wystartowała 8 września i zanotowała 2,5 miliona pobrań w pierwsze dwa tygodnie, szybko osiągając szczyt amerykańskiego rankingu darmowych aplikacji iOS. Muse może rezerwować podróże, dokonywać zakupów i realizować inne zadania na podstawie jednego polecenia.

Mohan powiedział, że kontrola nad agentem AI może decydować o tym, które firmy otrzymują przychody związane z transakcjami, przesuwając wpływy od systemów operacyjnych, wyszukiwarek i sklepów z aplikacjami.

„Kogokolwiek agent wybierze, staje się sprzedawcą, a ktokolwiek posiada agenta, zbiera ekonomikę routingu, która wcześniej trafiała do systemów operacyjnych, wyszukiwarek i sklepów z aplikacjami” — napisał Mohan.

Dla Apple ekonomika ta routingu obecnie przepływa przez jego własne platformy: App Store i usługi płatnicze znajdują się w segmencie usługowym, który bank wskazał, więc agent omijający systemyacyjne i sklepy z aplikacjami omija również kluczowy kanał przychodów Apple.

Muse zyskuje partnerów handlowych

Muse został zaprojektowany do więcej niż odpowiadania na pytania. Może otwierać przeglądarkę, wypełniać formularze i kontynuować pracę w tle po zamknięciu aplikacji przez użytkownika.

Kilka dużych platform połączyło już swoje usługi z aplikacją. Shopify dał Muse dostęp do swojego pełnego katalogu i systemu Shop Pay, podczas gdy Expedia i PayPal dołączyli w zakresie rezerwacji i płatności. Amazon zablokował Muse, co czyni go wyjątkiem wśród firm omówionych w analizie Bank of America. Mohan uznał tę decyzję za dowód wagi problemu konkurencyjnego dla innych platform.

Apple wydało odbudowaną wersję Siri z iOS 27 14 września, sześć dni po premierze Muse. Zaktualizowany asystent korzysta z niestandardowych modeli Google Gemini.

Mohan stwierdził, że Siri wciąż nie obsługuje trwałych zadań w tle i nie ma systemu płatności o zasięgu porównywalnym z Muse. Dodał, że sprzęt iPhone'a nie jest ograniczeniem, ponieważ z łatwością spełnia wymagania specyfikacji potrzebne do uruchomienia Muse.

Zamiast tego Mohan wskazał tempo rozwoju jako główne wyzwanie. Apple zazwyczaj wydaje duże aktualizacje oprogramowania raz w roku, podczas gdy konkurencyjni agenci AI mogą poprawiać się niemal codziennie.

„Agenci przyspieszają cykle innowacji, a Apple musi zadbać, aby jego zespoły odpowiedzialne za usługi, krzem, płatności, prywatność itd. integrowały się z Siri AI i nadążały tempem za innowacjami konkurentów” — napisał Mohan.

Mimo ostrzeżenia Bank of America utrzymał rekomendację Kupuj dla Apple oraz cenę docelową 370 USD. Mohan wskazał na dużą, lojalną bazę użytkowników Apple i podejście nastawione na prywatność jako przewagi, których Meta nie posiada.

Inwestorzy będą obserwować, czy Shopify, Expedia i PayPal zaczną raportować istotne wolumeny transakcji za pośrednictwem Muse. Takie dane mogłyby pomóc ocenić, czy Apple faktycznie traci aktywność na rzecz tej usługi, czy też obecne obawy konkurencyjne pozostają ograniczone.

Oczekiwano również, że OpenAI uruchomi własnego konsumenckiego agenta AI tego samego dnia, w którym opublikowano raport, co podkreśla, jak szybko rozwija się krajobraz konsumenckich agentów AI.

Źródło: CoinCentral