Zilver, GDX en CDNX: golven in ontwikkeling
Belangrijkste punten
- •De primaire Elliott Wave-telling voor zilver beschouwt golf iv als voltooid op de bodem van 54.77 na de top van 121.67, wat erop wijst dat de markt nu in golf v stijgt, terwijl alternatieve tellingen ruimte laten voor een onvoltooide golf iii met een doelgebied van $275-300.
- •De auteur adviseert en houdt longposities in PSLV:TSX, de Sprott Physical Silver Trust, en zilverfutures, met putopties als stops.
- •GDX stijgt in golf (v) binnen golf iii van een onvolledige golf C-impuls nadat het boven de dalende trendlijn tussen 98.72 en 89.98 is gebroken, waarbij golf (iv) is voltooid op de bodem van 69.75.
- •CDNX heeft een triple-three-correctie in golf -ii- voltooid op de bodem van 506.65 en rallyt in golf (iii) richting een aanvankelijke Fibonacci-projectie van 1924.51, terwijl de auteur geen open positie heeft.
- •De projecties in de analyse zijn gebaseerd op Fibonacci-verhoudingen, waaronder 1.618-extensies voor derde golven en verwachte retracements van 50%-61.8% voor tweede-golfcorrecties in zowel GDX als CDNX.
Zilver, GDX en CDNX: golven in ontwikkeling
Captain Ewave
De drie grafieken hieronder bestrijken het edelmetalencomplex — zilver zelf, de senior goudproducenten gevolgd via GDX en de kleinere Canadese resource-uitgevers in de CDNX-index. De tellingen worden uitgewerkt volgens Elliott Wave, het technische raamwerk dat Ralph Nelson Elliott in de jaren 1930 ontwikkelde en dat ervan uitgaat dat markten stijgen in vijf-golf impulsstructuren en corrigeren in drie-golfstructuren; daarom keren Fibonacci-verhoudingen zoals 1.618-extensies en retracementzones van 50%–61.8% telkens terug in de analyse. Praktisch wordt doorgaans een hoofdtelling naast alternatieve tellingen aangehouden, waarbij de ankerpunten van elke scenario’s laagste en hoogste niveaus dienen als referentie om een lezing uiteindelijk te bevestigen of te ontkrachten. De handelsaanbevelingen en open posities in elk onderdeel zijn van de auteur zelf, in lijn met zijn vermelde praktijk om de belangrijkste trades persoonlijk te nemen.
Zilver
De dagelijkse zilvergrafiek van Captain.
Analyse
Golf iii eindigde op 121.67, en de huidige werkhypothese is dat heel golf iv voltooid is op de bodem van 54.77. De interne golfstructuur is als volgt:
- (a) = 78.93
- (b) = 92.23
- (c) = 64.09
- (x) = 96.44
- (a) = 60.99
- (b) = 89.39
- (c) = 54.77, waarmee golf iv volledig is voltooid
Volgens deze telling zou zilver nu hoger moeten bewegen in golf v, en binnen golf v stijgt het nog steeds in golf -i- van (i).
Het alternatieve scenario is dat alleen golf (a) van iv voltooid was op de bodem van 54.77; in dat geval zou de markt hoger bewegen in golf (b). Golf iv kan nog steeds uitgroeien tot een bullish triangle, flat of onregelmatige correctie.
Omdat de correctie in golf iv relatief diep is, kan dat er ook op wijzen dat golf iii nog gaande is. Onder die alternatieve telling zou de structuur zijn:
- 121.67
- 54.77
- rally gaande
Als die alternatieve telling klopt, dan beweegt golf iii richting het gebied van $275/300.
In de praktijk is het gedrag van de koers rond de ankerbodem van 54.77 bepalend voor de hoofdlezing — golf iv voltooid — versus de alternatieven die dit zien als golf (a) van een nog lopende correctie of als onderdeel van een nog onvoltooide golf iii.
Het instrument in de aanbeveling, PSLV:TSX, is de Sprott Physical Silver Trust, een in Toronto genoteerde trust die wordt gedekt door fysiek zilver en niet door mijnbouwaandelen.
Handelsaanbeveling: Long gaan in PSLV:TSX en zilverfutures, met puts als stops.
Open posities: Long PSLV:TSX en zilverfutures, met puts als stops.
GDX
De 60-minutengrafiek van GDX van Captain.
GDX is de VanEck Gold Miners ETF, een veel aangehouden fonds van senior goudmijnbedrijven; dit soort mijnbouwaandelen wordt samen met het metaal zelf gevolgd omdat de marges van producenten reageren op de goudprijs. De hier gebruikte 60-minutenhorizon toont de intraday-onderverdelingen van de stijging.
Analyse
Binnen golf C beweegt de markt hoger in een onvolledig impulsverloop en blijft zij stijgen in golf iii. Binnen golf iii werd golf (iii) voltooid op de top van 117.43 en werd heel golf (iv) voltooid op de bodem van 69.75.
De markt is ook boven de rode dalende trendlijn gebroken die 98.72 en 89.98 verbindt, en beweegt nu hoger in golf (v). Binnen golf (v) stijgt de koers nog steeds in golf .i. van -i-.
Na het einde van golf .i. wordt een golf .ii.-correctie verwacht die tussen 50% en 61.8% van de volledige rally van golf .i. terugneemt.
De andere mogelijkheid is dat alleen golf -a- van (iv) eindigde op de bodem van 69.75; in dat geval beweegt de markt nu hoger in golf -b-. Een complexere golf (iv) kan nog steeds de vorm aannemen van een flat, een onregelmatige correctie of zelfs een bullish triangle als alleen golf -a- eindigde op de bodem van 71.90.
CDNX
De dagelijkse CDNX-grafiek van Captain.
CDNX is de S&P/TSX Venture Composite Index, de referentie-index voor Canada’s TSX Venture Exchange, waar veel junior mining- en exploratiebedrijven zijn genoteerd — de groep die de auteur aanduidt als de junior miners.
Analyse
De lange correctie in golf -ii- wordt beschreven als een triple three-patroon en is voltooid op de bodem van 506.65. De markt stijgt nu in golf -iii-, met een aanvankelijke geprojecteerde einddoelstelling van:
-iii- = 1.618-i- = 1773.38
Binnen golf -iii- werd golf (i) voltooid op de top van 1177.24, en de werkhypothese is dat heel golf (ii) voltooid is op de bodem van 839.44.
De markt zou nu hoger moeten bewegen in golf (iii), met een aanvankelijke geprojecteerde einddoelstelling van:
- 1.618(i) = 1924.51
Beide projecties passen de 1.618-extensie toe, de veelgebruikte vermenigvuldigingsfactor die Elliott-analisten doorgaans aan derde golven toekennen.
Binnen golf (iii) beweegt de markt nog steeds hoger in golf $i$. Na het einde van golf $i$ wordt een golf $ii$-correctie verwacht die tussen 50% en 61.8% van de volledige rally van golf $i$ terugneemt.
De volgende belangrijke weerstand is de rode dalende trendlijn die 1177.21 en 1037.25 verbindt; die wordt op dit moment getest en geprobeerd te doorbreken.
Handelsaanbeveling: Geen positie.
Open posities: Geen positie, al geven we de voorkeur aan de golf-tellingen voor de junior miners, terwijl de focus voor nu op de senior miners blijft.
Open posities: Geen positie.
Dank,
Captain Ewave & Crew
Over de auteur
Captain Ewave
Ontworpen voor uitmuntendheid: deze site richt zich op praktische Elliott Wave-analyse van belangrijke activaklassen voor beleggers in de goudgemeenschap.
Er wordt ook een handelsdienst aangeboden voor kortetermijnbewegingen. Alle Ewave-analyse wordt uitgevoerd door een professionele ingenieur die als consultant werkt voor een groot energiebedrijf.
Alle siteberichten en e-mails worden professioneel geredigeerd.
De golftellingen en trades komen van Captain Ewave zelf. De Captain is Gary Kalynchuk, de zoon van een hardwerkende postbode en een familieman. Hij is zelf ook een toegewijde familieman, zoals te zien is op de foto hierboven waarop hij samen met zijn twee zonen een bosbrand in zijn buurt bestrijdt.
Gary is een professionele ingenieur die vanaf nul een technisch bedrijf met 400 werknemers heeft opgebouwd. Hij zit nu in de raad van bestuur van veel beursgenoteerde bedrijven.
Zijn grootste passie is Elliott Wave-analyse die winnende calls oplevert voor abonnees. Hij neemt de belangrijkste trades zelf, omdat die geld opleveren. Dit is niet alleen theoretische Ewave-analyse; de focus ligt op consequent geld verdienen, met professioneel risicobeheer.
Er is altijd een groot verschil tussen het voorspellen van de marktrichting en geld verdienen in die markt, en de Captain zegt dat hij doet wat nodig is om resultaten te leveren.
