Het Office of Foreign Assets Control (OFAC) van de Amerikaanse Treasury heeft sancties opgelegd aan de Shelbit cryptocurrency exchange voor het faciliteren van financiële transacties namens de Islamitische Revolutionaire Garde (IRGC) van Iran. De IRGC werd door de VS in 2019 aangemerkt als een Foreign Terrorist Organization, waardoor het onder enkele van de strengste sanctieregimes valt die door OFAC worden beheerd. De handhavingsactie noemt ook Siavash Kayvanpour, geïdentificeerd als de beheerder van Shelbit, samen met verschillende dekmantelbedrijven die in meerdere landen aan de exchange zijn gelieerd.

Volgens OFAC heeft Shelbit meer dan $1 miljoen verwerkt aan middelen van adressen die aan de IRGC zijn gelieerd en middelen teruggestort naar met de IRGC geassocieerde adressen. Onder de sancties van OFAC wordt al het eigendom van aangewezen entiteiten die onder de Amerikaanse jurisdictie vallen, geblokkeerd, en is het Amerikaanse personen over het algemeen verboden om transacties met hen uit te voeren; buitenlandse partijen die aanzienlijke transacties aangaan met aangewezen personen, kunnen ook te maken krijgen met secundaire sancties. De sancties komen temidden van verscherpt toezicht van toezichthouders op cryptocurrency exchanges en hun rol in grensoverschrijdende transacties die internationale sancties kunnen schenden.

Deze actie volgt op een reeks Iraanse sanctieontduikingszaken die door Amerikaanse toezichthouders worden gevolgd, zoals belicht in deze tweet van Elliptic. Iran is door blockchain-analysebedrijven geïdentificeerd als een van de meest actieve rechtsgebieden voor op cryptocurrency gebaseerde illegale activiteiten, met name met betrekking tot sanctieontduiking en het witwassen van losgeld. De zaak onderstreept de doorlopende nalevingsuitdagingen binnen de cryptosector, vooral met betrekking tot de monitoring van internationale cliënten en de naleving van sanctieregimes.

Shelbit is een cryptocurrency exchange die handel in verschillende digitale activa faciliteert. De jurisdictie van OFAC strekt zich uit tot entiteiten die betrokken zijn bij het faciliteren van financiële transacties die Amerikaanse sancties kunnen schenden, in het bijzonder degenen die verbonden zijn met de IRGC van Iran. De handhavingsmaatregel is bedoeld om het gebruik van cryptocurrency voor het financieren van activiteiten die onder de Amerikaanse wet als illegaal worden beschouwd, in te dammen.

De sancties gericht tegen Shelbit en Kayvanpour kunnen bredere implicaties hebben voor de cryptocurrency-industrie. Nalevingsteams bij exchanges die in of nabij risicovolle rechtsgebieden opereren, zouden onder grotere druk kunnen komen te staan om transacties die verband houden met Iraanse entiteiten te onderzoeken, en blockchain-analysetools zijn centraal komen te staan bij het identificeren van blootstelling op portefeuilleniveau (wallet-level) aan aangewezen adressen. De actie roept ook vragen op over hoe andere exchanges hun blootstelling aan vergelijkbare regelgevingsrisico's beoordelen.

De zaak komt bovenop een groeiend aantal handhavingsacties door Amerikaanse autoriteiten die digitale-activa-platforms targetten waarvan wordt beschuldigd dat ze het ontduiken van sancties mogelijk maken, na eerdere acties tegen entiteiten zoals Garantex en de Tornado Cash-mixservice.