De commissie Ways and Means van het Huis van Afgevaardigden stemde met 38-5 vóór H.R. 10357, de Digital Asset Tax Certainty Act, waarmee wat de meest vergaande herziening van de Amerikaanse crypto-belastingregels zou kunnen worden een stap dichter bij een stemming in de plenaire zaal komt. Het wetsvoorstel, op 14 september ingediend door afgevaardigde Jason Smith (R-MO), doorliep de commissie in slechts twee dagen. De stemming stuurt het voorstel richting de voltallige Kamer, en het zou nog goedkeuring door de Senaat en de handtekening van de president nodig hebben voordat enige bepaling van kracht kan worden.

Wat het wetsvoorstel zou doen

De kern van de wetgeving is een oplossing voor een van de langstlopende fiscale ergernissen in crypto: netwerk- en transactiekosten, de betalingen die gebruikers doen om hun transacties op een blockchain te laten verwerken en bevestigen. Volgens de huidige regels vormt elke dergelijke kosten technisch gezien een belastbaar feit, zelfs als het slechts om enkele centen gaat. Die behandeling gaat terug op richtlijnen van de IRS uit 2014, die digitale activa als eigendom classificeren, waardoor elke vervreemding — hoe klein ook — een meldingsplichtig feit is.

H.R 10357 introduceert een de-minimisvrijstelling, waarmee gebruikers geen winst of verlies hoeven te verantwoorden op vervreemdingen van digitale activa die worden gebruikt om netwerk- of transactiekosten van $10 of minder te betalen. Die regeling kent een beperking: ze geldt alleen als de gebruiker in het voorgaande jaar niet meer dan 5.000 dergelijke transacties heeft uitgevoerd, waardoor de voordelen gericht zijn op gebruikers met een lager transactievolume.

Het wetsvoorstel gaat veel verder dan gasvergoedingen. Het behandelt de cost basis-berekeningen voor stablecoins, een gebied waar belastingadviseurs al jaren improviseren, en introduceert vereenvoudigde jaarlijkse boekhouding voor breed verhandelde digitale activa, met bepalingen die in 2028 in werking treden. Het creëert ook nieuwe regels voor lenen in digitale activa, mining en staking.

Het meest opvallend is dat de wetgeving de wash-sale-regels uitbreidt tot de meeste verhandelde digitale activa. Dergelijke regels voorkomen dat beleggers een activum met verlies verkopen en het onmiddellijk terugkopen om een belastingaftrek te claimen. Aandelen en obligaties vallen al decennia onder deze regels, maar crypto was vrijgesteld.

De omzetrekening

De Joint Committee on Taxation, het onafhankelijke bureau waar het Congres op vertrouwt voor schattingen van belastingwetten, voorspelt dat H.R. 10357 een netto-inkomstenstijging van ongeveer $500 miljoen zal opleveren over de boekjaren 2027 tot 2036. Die prognose is bescheiden vergeleken met de omvang van de Amerikaanse markt voor digitale activa, die momenteel meer dan $2 biljoen waard is en tientallen miljoenen houders telt.

Acht afgevaardigden sponsorden het wetsvoorstel mede, waaronder afgevaardigde Steven Horsford (D-NV), wat het geloofwaardigheid over partijgrenzen heen geeft. Een commissiestemming van 38-5 is het soort marge dat goedkeuring in de plenaire zaal steeds waarschijnlijker maakt.

Waarom dit belangrijk is voor de bredere markt

De bepalingen voor vereenvoudigde jaarlijkse boekhouding, gepland voor 2028, behoren tot de meest ingrijpende. In plaats van de cost basis van elke individuele tokenpartij in tientallen wallets en beurzen bij te houden, zouden beleggers in breed verhandelde digitale activa gestroomlijnde method kunnen gebruiken.

De uitbreiding van de wash-sale-regels werkt voor actieve handelaren juist andersom. Crypto's vrijstelling van wash-sale-regels was een van de weinige echte fiscale voordelen die deze activaklasse bood ten opzichte van traditionele effecten. Het verlies van dat voordeel zal handelaren dwingen hun verliesverrekeningsstrategieën te heroverwegen, die standaardpraktijk zijn geworden in crypto-portefeuillebeheer.

De staking- en miningbepalingen kunnen ook veranderen hoe deelnemers aan proof-of-stake- en proof-of-work-netwerken hun activiteiten benaderen. Het huidige gebrek aan duidelijke richtlijnen heeft geleid tot sterk uiteenlopende interpretaties van wanneer staking-beloningen belastbaar inkomen worden — bij ontvangst of bij verkoop — en hoe miningkosten moeten worden ingedeeld.

Mocht het wetsvoorstel in vrijwel zijn huidige vorm op het bureau van de president belanden, dan zou het de belangrijkste wetgevende stap op het gebied van crypto-belastingheffing zijn sinds de broker-rapportagevereisten van de infrastructuurwet in 2021.