Het Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) van het Amerikaanse ministerie van Financiën heeft circa 12,7 miljard dollar aan verdachte financiële activiteit gekoppeld aan crypto-investeringsscams die worden uitgevoerd vanuit compounden in Zuidoost-Azië, volgens een analyse en een waarschuwing die donderdag zijn gepubliceerd.

FinCEN analyseerde 33.904 meldingen van verdachte activiteit die tussen september 2023 en december 2025 zijn ingediend. Ongeveer 1.300 instellingen dienden de meldingen in, waarbij cryptogerichte geldtransactiebedrijven het vaakst rapporteerden en banken de grootste bedragen signaleerden.

Today, @FinCENnews published an alert and an analysis of financial activity tied to suspected digital asset investment scams. These scams are sophisticated fraud operations that manipulate victims, who are often American. pic.twitter.com/ZdKRusnL8p — Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) (@FinCENnews) September 3, 2026

Opsplitsing van de meldingen

Van de 33.904 meldingen kwam 55% van geldtransactiebedrijven — merendeels cryptobedrijven — die 5,5 miljard dollar signaleerden. Banken dienden 41% in en signaleerden 6,4 miljard dollar, terwijl effectenbedrijven het restant voor hun rekening namen met 784,5 miljoen dollar.

Het aantal meldingen groeide gemiddeld met 10,9% per maand en de gemelde bedragen met 18% — van 590 meldingen ter waarde van 485,7 miljoen dollar in oktober 2023 tot 2.482 meldingen ter waarde van 833,5 miljoen dollar in december 2025. FinCEN waarschuwde dat de stijging deels kan voortkomen uit ruimere toepassing van de zoekterm uit de waarschuwing van 2023, en dat de totalen transfers, mislukte betalingen en fouten van melders dubbel kunnen tellen. De omvang van de meldingen laat ook zien dat de opsporingslast inmiddels zowel bij traditionele banken als bij cryptogerichte bedrijven ligt, die elk verschillende fasen van dezelfde geldstroom opmerken.

Hoe de opbrengsten werden verplaatst

Oplichters gebruikten ten minste 22 verschillende digitale activa, meestal Ethereum, USDT en USDC, en maakten zelden gebruik van zelfverzonnen tokens. Wat het slachtoffer oorspronkelijk ook kocht, blockchainanalyse toonde aan dat de opbrengsten vrijwel altijd werden omgewisseld naar stablecoins — vrijwel uitsluitend USDT — en vervolgens werden verplaatst via DeFi-protocollen of exchanges buiten de Verenigde Staten. Het gebruik van gevestigde tokens in plaats van custom tokens, in combinatie met de omwisseling naar USDT, weerspiegelt hoe aan de dollar gekoppelde stablecoins een geliefd middel zijn geworden om illegale opbrengsten over grenzen te verplaatsen, omdat ze snel via niet-Amerikaanse platforms kunnen worden overgemaakt met weinig controlepunten. Oplichters hergebruikten bovendien verzameladressen bij meerdere slachtoffers tegelijk, zo ontdekten sommige bedrijven het patroon.

Oudere Amerikanen niet onevenredig vaak slachtoffer

Mishandeling van ouderen kwam voor in ongeveer 25% van de meldingen, tegenover een aandeel van 24,4% van de bevolking van 60 jaar en ouder. FinCEN concludeerde daaruit dat ouderen niet onevenredig vaak slachtoffer worden en ook niet onevenredig veel worden beroofd — een bevinding die ingaat tegen een gangbare aanname over dit soort scams. De FBI telde in 2024 4,8 miljard dollar aan fraudeverliezen onder Amerikanen boven de 60, een cijfer dat senatoren aanhaalden bij de invoering van de GUARD Act, een wetsvoorstel om blockchaintracking voor lokale politie te financieren.

Slachtoffers waren afkomstig uit alle 50 staten. De verliezen werden gefinancierd uit pensioenrekeningen, hypotheekwaarde van woningen, tweede hypotheken en persoonlijke leningen. Eén vrouw stuurde bijna 640.000 dollar uit haar pensioenfonds; een ander verloor in zes maanden tijd meer dan 1 miljoen dollar. Het leeghalen van woningwaarde en pensioenspaargeld maakt deze schemas — vaak 'pig butchering'-scams genoemd, omdat daders slachtoffers eerst vetmesten met aandacht en kleine nepwinsten voordat ze alles afpakken — bijzonder schadelijk: het geld kan vaak niet opnieuw worden verdiend met toekomstig werk.

FinCEN wijdde een deel van het rapport aan zelfbeschadiging en merkte op dat slachtoffers na ontdekking van de fraude soms risico lopen, met een verwijzing naar de 988 Suicide and Crisis Lifeline.

De compounden en handhaving

De compounden bevinden zich merendeels in Cambodja, Laos en Birma, bemand door mensen die de Verenigde Naties op honderdduizenden schatten — velen daarheen gebracht via mensenhandel onder het mom van nepvacatures. Interpol heeft gewaarschuwd dat het model zich ver buiten Zuidoost-Azië verspreidt, en Amerikaanse autoriteiten hebben dit jaar meer dan 25 miljoen dollar in beslag genomen in zaken die met zulke schemas verband houden.

Sinds 2015 heeft het Rapid Response Program van FinCEN 1,8 miljard dollar onderschept en net iets meer dan 1 miljard dollar teruggevorderd voor 5.790 Amerikaanse slachtoffers. De terugvorderingscijfers onderstrepen de centrale handhavingsuitdaging die het rapport beschrijft: opbrengsten belanden binnen enkele uren in stablecoins en via niet-Amerikaanse platforms, zodat het bevriezen van gelden afhangt van instellingen die verdachte transacties snel signaleren en melden, terwijl wetsvoorstellen zoals de GUARD Act de traceringsmogelijkheden naar lokale politiekorpsen willen uitbreiden.