Conduit spokesperson Tether aan voor bevriezing van $2,76 miljoen in USDT nu juridische uitdagingen oplopen

Conduit, een grensoverschrijdend betalingsbedrijf, heeft een rechtszaak aangespannen tegen Tether vanwege de bevriezing van $2,76 miljoen aan USDT, een maatregel die volgens het bedrijf zijn belangrijkste operationele rekening al ruim een jaar blokkeert. De zaak ontstaat te midden van toenemende kritiek op de portemonneebevriezingspraktijken van de stablecoin-uitgever, nu bedrijven en particulieren hun geschillen over bevroren activa steeds vaker voor de rechter brengen.

De rechtszaak

De klacht werd op 5 oktober ingediend bij de Amerikaanse federale rechtbank voor het zuidelijke district van New York. Vier Tether-entiteiten worden genoemd als beklaagden: Tether Holdings, Tether International, Tether Operations en Tether Investments. Conduit wordt bijgestaan door het advocatenkantoor Baker Botts.

Conduit verplaatst geld naar meer dan 100 landen met behulp van stablecoins zoals USDT en de USDC van Circle. Volgens het dossier functioneerde de door Tether bevroren portemonnee als de operationele bankrekening van het bedrijf, wat betekent dat de bevriezing de bedrijfsvoering heeft geschaad. Terwijl het geld blijft vastzitten, blijft Tether rente ontvangen op de staatsobligaties die de bevroren tokens dekken.

"Conduit is niets aan Tether verschuldigd en heeft geen verplichtingen jegens Tether", aldus de klacht. Conduit eist de vrijgave van de $2,76 miljoen en vraagt daarnaast $2,76 miljoen ter dekking van schade plus de winsten die Tether naar eigen zeggen op de reserves heeft behaald.

Kern van het geschil is of Tether gronden had om de portemonnee van Conduit te bevriezen, terwijl de portemonnee volgens de klacht nooit door opsporingsinstanties was gemarkeerd en geen geld bete dat toebehoorde aan het bedrijf in het middelpunt van de Braziliaanse zaak. De rechtszaak legt ook de financiële gevolgen van een langdurige bevriezing voor aan de rechter: het verlies van toegang tot operationele middelen en de voortdurende opbouw van reserve-inkomsten.

De oorsprong van de bevriezing

De bevriezing gaat terug op een zaak die werd doorverwezen naar de Braziliaanse federale politie en betrekking had op Onix Intermediações, een bedrijf dat Conduit ooit dienstde. Het dossier van Conduit stelt dat opsporingsinstanties hebben bevestigd dat de treasury-portemonnee van Conduit nooit was gemarkeerd. Bovendien oordeelde een Braziliaanse rechtbank dat Conduit niet werd onderzocht in de Onix-zaak.

Volgens de klacht stopte Onix in april 2025 met het gebruik van het platform van Conduit, ongeveer een maand voordat de treasury-portemonnee überhaupt werd aangemaakt, en heeft de portemonnee nooit geld van Onix aangehouden. Conduit stelt dat Tether geen uitleg heeft gegeven voor de bevriezing en deze niet opheft.

Tether en TRON exploiteren samen een handhavingsorgaan, de T3 Financial Crime Unit, dat werk van de Braziliaanse federale politie heeft ondersteund. Eén van die operaties, Operatie Lusocoin, hielp meer dan 3 miljard real aan crypto-activa te bevriezen, waaronder 4,3 miljoen USDT verbonden aan een crimineel netwerk, aldus Tether in een verklaring van mei.

Andere juridische uitdagingen

De zaak van Conduit volgt op een vergelijkbare rechtszaak die enkele weken eerder bij dezelfde rechtbank in New York werd ingediend. Op 31 augustus spanden de Thaise zakenlieden Nutthawat Rukthammachalern en Natthawat Kasamvilas een proces tegen Tether aan over circa $42,4 miljoen aan USDT die was bevroren op 10 Ethereum-adressen.

Hun klacht stelt dat Tether de adressen op 30 oktober 2025 op de zwarte lijst zette, naar aanleiding van een informeel verzoek van Amerikaanse opsporingsinstanties. Een rechter-commissaris ondertekende pas bijna vier maanden later, op 19 februari, een inbeslagnamebevel.

Tether noemde die zaak "een ongegronde poging om Tethers belangrijke werk met wereldwijde opsporingsinstanties, waaronder het ministerie van Justitie, te dwarsbomen." Het bedrijf zegt samen te werken met meer dan 340 instanties in 65 landen en heeft geholpen meer dan $4,4 miljard aan activa te bevriezen die met vermoedelijke criminaliteit verband houden.

De rendementskwestie

Tether dekt zijn reserves met rentedragende instrumenten, voornamelijk Amerikaanse staatsobligaties, waardoor een bevroren portemon het bedrijf niets kost terwijl het rendement blijft opstrijken. Eisers stellen dat dit een financiële aanleiding creëert om te bevriezen en vast te houden.

In februari vertelden de procureur-generaal van New York, Letitia James, en de openbaar aanklager van Manhattan, Alvin Bragg, aan het Congres dat de GENIUS Act stablecoin-bedrijven in staat stelt "te profiteren van fraude" door geld en de rente daarop aan te houden in plaats van het geld terug te geven aan slachtoffers.

Apart daarvan vroeg een Senaatscommissie onder leiding van Richard Blumenthal op 28 september het ministerie van Financiën en het ministerie van Justitie om Tethers sanctie- en witwaswettelijkheidsnaleving te onderzoeken, nadat was gebleken dat 84% van 846 aan Iran gelinkte portemonnees vrijwel uitsluitend in USDT transacteerde.