Bitcoin (BTC) heeft in de helft van de Amerikaanse handelssessies beter gepresteerd dan de S&P 500 over de nieuwste meetperiode van onchain-analyseplatform Glassnode, waarmee een langdurige periode eindigde waarin de cryptocurrency meer sessies verloor dan won tegen de benchmark voor aandelen.

Volgens data van Glassnode behaalde Bitcoin in 50% van de handelssessies op Wall Street een sterker rendement dan de S&P 500 over een roterend venster van 90 sessies. Deze meting, die de 90 sessies tot en met woensdag omvat, markeert een verbetering na een langdurige periode van relatieve zwakte ten opzichte van aandelen. De winratio verwijst naar het aandeel van de sessies waarin Bitcoin een hoger rendement boekte dan de index. Dergelijke vergelijkingen op sessieniveau geven inzicht in hoe Bitcoin presteert ten opzichte van de traditionele markten in plaats van op zichzelf.

"De winratio is niet boven de 50% geweest sinds maart 2025; gedurende het grootste deel van het afgelopen jaar verloor Bitcoin meer sessies dan het won", schreef Glassnode in de nieuwste editie van zijn regelmatige nieuwsbrief, The Week Onchain.

"Een terugkeer naar een gelijke verdeling maakt een einde aan een lange periode van onderprestatie. Stijgt de winratio boven de 50% en blijft hij daar, dan zou dat tonen dat Bitcoin weer kracht ontwikkelt ten opzichte van aandelen."

BTC/USD versus S&P 500 rendement per sessie. Bron: Glassnode

Glassnode voegde eraan toe dat Bitcoins gemiddelde winst per sessie over hetzelfde venster ook "iets hoger" was dan die van de S&P 500.

Historische data wijst op aandelenwinsten na Democratische tussentijdse verkiezingsoverwinningen

De overwinningen van de Democraten bij de tussentijdse Amerikaanse verkiezingen hebben ook de aandacht getrokken naar historische patronen van kracht op de aandelenmarkt na vergelijkbare uitkomsten. Data van crypto-assetmanager Capriole Investments toont dat Democratische veroveringen van het Congres onder Republikeinse presidenten in het verleden werden gevolgd door sterke rendementen op de S&P 500.

Van de 26 tussentijdse verkiezingen in de VS sinds 1922, exclusief de verkiezingen van 2026, wonnen de Democraten zowel het Huis van Afgevaardigden als de Senaat onder een Republikeinse president op zeven momenten. In die gevallen won de S&P 500 gemiddeld 10,7% in de drie maanden die volgden. De gemiddelde winst bedroeg 17,5% na zes maanden en 15,5% na een volledig jaar. Als historische gemiddelden op basis van zeven verkiezingsgevallen beschrijven deze cijfers eerdere uitkomsten en geen prognose voor de huidige omstandigheden.

"Er is simpelweg geen betere verkiezingsuitslag voor de markten dan die we net hebben gehad", aldus Capriole-oprichter Charles Edwards over de data in een bericht op X.

Prestaties van de S&P 500 op basis van de uitkomst van tussentijdse verkiezingen. Bron: Charles Edwards op X.com

Zoals eerder door Cointelegraph werd gemeld, bereikte Bitcoin $80.5K doordat Amerikaanse aandelen stegen na de resultaten van de tussentijdse verkiezingen.

Bitcoins correlatie met aandelen keert positief

Apart daarmee plaatst data van TradingView Bitcoins roterende 20-daagse correlatie met de S&P 500 op 0,63. De maatregel is sinds augustus duidelijk positief geworden, toen zowel crypto als aandelen stegen doordat de Amerikaanse Treasury de schuldaankopen uitbreidde. Correlatiewaarden die de 1 naderen geven aan dat twee assets steeds gelijkgericht bewegen, terwijl waarden rond nul wijzen op weinig verband tussen dagelijkse bewegingen en negatieve waarden erop duiden dat de assets zich in tegengestelde richtingen bewegen. Omdat de waarde over een roterend venster wordt berekend, wordt deze bijgewerkt naarmate er nieuwe handelssessies bijkomen.

BTC/USD daggrafiek met correlatiedata van de S&P 500. Bron: Cointelegraph/TradingView

Bron: Cointelegraph