Amerikaanse spot-Bitcoin-beursfondsen (ETF's) boekten op vrijdag 4 september 2026 een netto-instroom van 174,6 miljoen dollar, volgens de dagelijkse tabel van Farside Investors. Alleen fondsen van BlackRock en Fidelity trokken positieve netto-stromen aan, waardoor de laatste Amerikaanse beurssessie vóór de sluiting vanwege Labor Day voor zijn netto-instroom afhankelijk was van slechts twee producten.

Het totaal betekende een daling van 76,1% ten opzichte van de netto-instroom van 730,8 miljoen dollar op donderdag 3 september. Positieve stromen namen af van zeven van de 12 gevolgde fondsen naar twee. De vertraging volgde op een opleving in Bitcoin- en Ethereum-ETF-activiteit in de voorafgaande sessie, waarbij het Bitcoin-resultaat van vrijdag zowel kleiner was als minder breed over de fondsen werd verdeeld.

Op donderdag waren de zeven fondsen met positieve stromen IBIT, FBTC, BITB, ARKB, MSBT, GBTC en $BTC. Op vrijdag waren de vijf producten uit die groep naast BlackRock en Fidelity allemaal naar een netto-stroom van nul gegaan.

BlackRock's iShares Bitcoin Trust ETF (IBIT) registreerde een netto-instroom van 117,4 miljoen dollar, terwijl het Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC) 57,2 miljoen dollar binnenkreeg. Dit waren de enige positieve posten in Farside's rij van 4 september. De twee fondsen zijn naar beheerd vermogen de grootste Amerikaanse spot-Bitcoin-ETF's, en het duo heeft sinds de lancering van de producten in januari 2024 herhaaldelijk het grootste deel van de netto-stromen in de categorie voor zijn rekening genomen. Een sessie waarin de instroom uitsluitend bij IBIT en FBTC ligt, past dus bij de gebruikelijke concentratie van vraag in de twee grootste producten van de groep.

De overige tien producten lieten elk een netto-stroom van nul zien: BITB, ARKB, BTCO, EZBC, BRRR, HODL, BTCW, MSBT, GBTC en $BTC. Geen enkel fonds registreerde een netto-uitstroom. Het kleinere positieve totaal duidt daarmee op een langzamer tempo van toetredend geld in de groep, niet op netto-terugtrekking daaruit.

Een netto-stroom van nul betekent niet dat er niet in de fondsandes is gehandeld. Fidelity legt uit dat beleggers deze producten tijdens beursuren kunnen kopen en verkopen, terwijl geautoriseerde deelnemers fondsandes aanmaken en intrekken. Dit zijn afzonderlijke activiteiten: aandelen kunnen tussen beleggers van eigenaar wisselen zonder dat die transactie zelf fondsandes aanmaakt of intrekt. De stromentabel meet het netto-resultaat op fondsniveau, niet de handelsvolume in de fondsandes. Dat onderscheid is van belang bij het lezen van cijfers van één dag: dunbezette sessies rond feestdagen, wanneer handelsafdelingen bij een lang weekend met minder personeel werken, leiden doorgaans tot lichtere aanmakings- en intrekkingsactiviteit in beursverhandelde producten in het algemeen.

Bitcoin-ETF-instroom wacht op de volgende sessie op dinsdag

Zowel Nasdaq als de NYSE vermelden maandag 7 september als gesloten vanwege Labor Day, waardoor dinsdag 8 september de eerstvolgende geplande reguliere sessie is. De cijfers van vrijdag blijven tot na de feestdagperiode het meest recente voltooide Amerikaanse beurssessiecijfer.

De sluiting stopt de wereldwijde Bitcoin-handel niet. Fidelity's vergelijking tussen directe crypto en beursverhandelde producten maakt onderscheid tussen directe cryptohandel, die mogelijk vierentwintig uur per dag beschikbaar is, en fondsen die tijdens beursuren verhandelen. De feestdagkalender beperkt die beursverhandelde route, in plaats van de onderliggende markt stil te leggen. Voor lezers die de ETF-gebaseerde vraag naar Bitcoin volgen, is de Labor Day-pauze een van de terugkerende Amerikaanse beursfeestdagen — naast Thanksgiving en Kerstmis — die de stromentabellen stilleggen, waardoor crypto-native beurzen in de tussenperiode het doorlopende handelsplatform vormen.

De cijfers van vrijdag identificeren niet de beleggers achter de stromen en bewijzen niet dat een prijsbeweging of de publicatie van loonstroken de vertraging veroorzaakte. De volgende voltooide sessie zal uitwijzen of de Bitcoin-ETF-instroom zich weer buiten IBIT en FBTC verspreidt; één enkele sessie kan geen blijvende vraagtrend vaststellen, en analisten van deze producten kijken daarom doorgaans naar gemiddelden over meerdere weken in plaats van naar de netto-uitslag van één dag.

Bron: CryptoNews (oorspronkelijk via CryptoSlate)