Belangrijkste punten

• ARK Invest heeft op woensdag 37.977 AMD-aandelen verkocht ter waarde van circa $18,1 miljoen.
• Het bedrijf verwierf 57.705 aandelen Broadcom en 69.585 aandelen Cerebras Systems als alternatieven in de halfgeleidersector.
• ARK heeft 59.276 aandelen Tempus AI verkocht via het ARKK ETF, met een totale waarde van meer dan $4 miljoen.
• Het fonds kocht 47.793 aandelen Veracyte ter waarde van $2,1 miljoen, verdeeld over de ETF's ARKK en ARKG.
• Overige portefeuillereducties betroffen Twist Bioscience, Roblox en Brera Holdings.

ARK Invest van Cathie Wood heeft deze week een aanzienlijke ronde van portefeuilleaanpassingen uitgevoerd, waarbij miljoenen dollars aan technologiebelangen werden afgestoten en nieuwe posities werden opgebouwd in halfgeleider- en biotechnologiebedrijven. ARK publiceert na elke handelssessie haar posities op fondsniveau en dagelijkse transacties, een transparante praktijk die dergelijke herverdelingen de volgende dag zichtbaar maakt voor het publiek.

ARK stapt uit AMD

De omvangrijkste transactie van de week vond plaats op woensdag, toen het bedrijf 37.977 aandelen Advanced Micro Devices (AMD) verkocht ter waarde van circa $18,1 miljoen. AMD, wiens Instinct-GPU-lijn concurreert met Nvidia op het gebied van AI-versnellers, sloot de handelssessie af met een daling van 0,9% op $476,67.

De verkoop vormt een voortzetting van een eerder ingezet patroon. Wood heeft de afgelopen maanden systematisch de belangen van ARK in de chipfabrikant verkleind, ondanks het feit dat het aandeel sinds het begin van het jaar een stijging van meer dan 100% heeft laten zien.

Als onderdeel van een vervangingsstrategie in de halfgeleidersector verwierf ARK in dezelfde handelssessie 57.705 aandelen Broadcom — Broadcom ontwerpt op maat gemaakte AI-chips en netwerkchips voor grote cloudproviders — naast 69.585 aandelen Cerebras Systems, de ontwikkelaar van waferschaal AI-processors. Broadcom sloot de handel met een stijging van 4,5% op $371,54, terwijl Cerebras 2,5% won tot $186,67.

Ondanks deze verkopen blijft ARK een grotere positie in AMD aanhouden dan in elk van de vervangende belangen. Het vlaggenschip ARK Innovation ETF (ARKK) heeft momenteel $193,3 miljoen in AMD, tegenover $149,5 miljoen in Cerebras en $95,3 miljoen in Broadcom.

Voortgezette reductie van belangen in Tempus AI

Op donderdag verkocht ARK opnieuw 59.276 aandelen Tempus AI via het ARKK ETF, een transactie met een waarde van net iets meer dan $4 miljoen. Tempus AI, dat data-analyse toepast op genoomsequencing en precisiegeneeskunde, ging in 2024 naar de beurs. De verkoop vormt een voortzetting van een reeks eerder deze week uitgevoerde reducties in Tempus AI.

Tegelijkertijd verkocht het bedrijf 22.225 aandelen Twist Bioscience, verdeeld over de ETF's ARKK en ARKG, waarmee $3,3 miljoen werd opgehaald — opnieuw een terugkerend transactiepatroon dat gedurende de week werd waargenomen. Twist Bioscience is gespecialiseerd in de productie van synthetisch DNA.

Aanvullende, bescheiden reducties omvatten 1.001 aandelen Roblox ter waarde van $37.597 en 29.385 aandelen Brera Holdings met een totaal van $116.658.

Verhoogde investeringen in de biotechnologiesector

Aan de koopzijde verwierf ARK 47.793 aandelen Veracyte voor $2,1 miljoen, verdeeld over de portefeuilles ARKK en ARKG, waarmee de blootstelling van het bedrijf aan de specialist in oncologische diagnostiek toenam. Tot de genomische tests van dit bedrijf behoren Decipher voor prostaatkanker en Afirma voor schildklierknobbels.

Daarnaast verwierf ARK 5.085 aandelen Scribe Therapeutics via het ARKG ETF voor $161.194, waarmee het bedrijf zijn consistente biotechnologie-investeringsaanpak voortzette. Scribe is een startup die CRISPR-gebaseerde gentherapieën ontwikkelt, en de ETF's van ARK hebben met enige regelmaat posities gehad in biotechnologiebedrijven vóór hun beursgang.

Strategische herpositionering

Samengevat tonen de transacties dat ARK kapitaal herverdeelt van bepaalde technologiebelangen naar genomics en biotechnologie — sectoren die al lange tijd de investeringsfilosofie van Wood dragen. Wood vestigde de vooraanstaande positie van ARK met geconcentreerde posities in genomics, robotica en kunstmatige intelligentie, met als meest in het oog springende voorbeeld een vroege investering in Tesla. ARKK behoorde in 2020 tot de best presterende Amerikaande aandelenfondsen, vóór een meerjarige koersdaling, en het vlaggenschipfonds heeft over de afgelopen vijf jaar een jaarlijks rendement van ongeveer -9% gerealiseerd.

De huidige handelsactiviteit wijst erop dat Wood opnieuw een strategische herpositionering uitvoert, waarbij de blootstelling aan AMD en Tempus AI wordt verminderd en de posities in Broadcom, Cerebras en Veracyte worden uitgebreid. Omdat ARK haar transacties elke handelsdag openbaar maakt, zullen toekomstige openbaarmakingen uitwijzen of de verkopen en nieuwe aankopen worden voortgezet of omkeren.

Het ARKK ETF van ARK steeg 1,87%, terwijl het ARKG ETF 0,85% won tijdens de handelssessie van donderdag.