米国は、テヘランの国際金融へのアクセスを断つ広範な取り組みの一環として、イランの暗号資産セクターへの圧力を強めており、最新の措置は、イランの当局者や仲介者が石油販売に関連する収益の移動にデジタル資産を利用したという証拠に基づいている。

米国当局は以前に、2023年から2025年にかけてイラン政府の石油販売に関連する1億ドル超の暗号資産購入を特定している。イランの資金提供者は、制裁の回避を試みながら、海外の隠れ蓑会社と暗号資産送金を通じて資金を移動させた。

ワシントンのイラン戦略に暗号資産が組み込まれる

新たな取り組みでは、米国の制裁拡大の影響を受けうるセクターとして、デジタル資産が海運、金、航空、技術と並んで位置づけられた。財務省当局者によれば、イランは従来の銀行チャネルの外で金融上のつながりを維持するため、ますます暗号資産に依存するようになっている。指定の手段はすでに個々のウォレットにまで及んでいる。2018年以降、財務省外国資産管理局(OFAC)は制裁リストにデジタル通貨のアドレスを掲載しており、米国当局は指名された機関にとどまらず、特定のブロックチェーン識別子に対して制限を課せるようになっている。

最近の米国の執行措置は、イランのネットワークによる資金洗浄とイスラム革命防衛隊への支援を助けたとされる暗号資産取引所も標的にしてきた。当局者によれば、これらのネットワークは取引の起源を覆い隠すため、規制が緩いプラットフォームや複雑な企業構造を悪用している。スクリーニングの不備がもたらす代償はすでに業界で実証されている。2023年、Binanceは、イランを含む制裁対象地域のユーザーが自社プラットフォームで取引できていたことを認めたうえで、米国の執行措置と和解するため40億ドル超の支払いに合意した。

これらの措置は、ワシントンが制裁回避を追跡する方法におけるより広範な転換を反映している。ブロックチェーン取引は恒久的な公開記録を残すことができ、調査担当者や民間の分析企業はウォレット、取引所、分散型金融(DeFi)プラットフォームを横断して資金を追跡できる。Chainalysis、TRM Labs、Ellipticなどの企業は、この追跡能力を政府と取引プラットフォームの双方に提供しており、制裁スクリーニングは取引所のコンプライアンスプロセスの標準的な一部となっている。

圧力は暗号資産以外にも拡大

財務省の最新の取り組みは、イランの石油取引を取り巻くインフラも標的にしている。ワシントンは、イランとの商取引を促し続ける企業や国に対し、米国の金融システムへのアクセスが制限される可能性があると警告している。

この戦略は、イランの取引相手とのエクスポージャーを維持している国際銀行、商品トレーダー、暗号資産事業に対して、より広範なリスクをもたらしうる。ただし、ワシントンはこれまでのところ、一部の二次制裁は外国企業が米国の要求を順守するかどうかによって左右されるとの見方を示している。基準は国際的に共有されている。金融活動作業部会(FATF)の基準は仮想資産サービス事業者を対象としており、送金時に送金者と受取人の情報を付随させることを求める「トラベルルール」を含むことで、規制当局に国境を越えた暗号資産フローを取り締まる共通の枠組みを与えている。

暗号資産市場にとって、今回の動きは強まりつつある規制上の現実を裏付けている。すなわち、デジタル資産はもはや従来型の制裁執行の射程外にはない。政府がブロックチェーン監視を改善し、取引所と連携を深めるにつれ、制裁対象経済圏に関連する大口取引は厳しい監視にさらされる。今後の具体的な指標は価格ではなく手続き面のものであり、財務省の制裁リストへ新たに追加されるウォレットアドレス、管理が不十分なプラットフォームに対する追加措置、そして外国企業がイランの取引相手とのエクスポージャーを縮小する速度である。