SEC、BG Wealth SharingとDSJ Exchangeを1億3000万ドルの仮想通貨詐欺容疑で提訴
重要ポイント
- •SECは、提出書類を利用して仮想通貨投資プログラムに公式承認の外観を持たせたとして、BG Wealth SharingとDSJ Exchangeに対する民事訴訟を提起しました。
- •疑われた運用は、2025年10月から2026年6月の間に米国内外の数万人の投資家から1億3000万ドル超を集めたとされています。
- •BG Wealthは免除報告アドバイザーの地位を主張するForm ADVを提出し、DSJ Exchangeは1億ドルの証券募集とされるForm Dを提出しましたが、SECデータベースに表示されたこれらの記録は規制承認を与えるものではありませんでした。
- •プログラムは月60%以上のリターンと40日以内の無リスクでの資金倍増を約束していましたが、SECは実際の取引は行われておらず、ほとんどの入金が流用され、投資家の損失が1億ドルを超えたと述べています。
- •SECは両提出書類を公開サイトから削除し、カリフォルニア州北地区裁判所に恒久的差止命令、金銭的制裁、および違法利得とされるものの利息付き返還を求めています。
米証券取引委員会（SEC）は、偽造された規制提出書類を用いて仮想通貨投資プログラムに公式の正当性があるかのように見せかけたとして、2社を相手に民事訴訟を提起しました。10月29日の発表で規制当局は、BG Wealth SharingとDSJ Exchangeが提出した開示資料をプロモーターが政府承認の証拠として投資家に提示していたと述べました。この申し立てについてはKuCoin Newsの速報記事で詳報されています。
SECによると、疑われた運用は米国内外の数万人の投資家から1億3000万ドル超を集めました。同機関の民事訴訟状によれば、両社は少なくとも2025年10月から2026年6月まで活動しており、捜査当局は2026年3月から6月上旬の間に22万3000件を超えるブロックチェーンアドレスでの資金回収を追跡したとしています。
承認の証拠として提示された提出書類
SECは、BG Wealthが免除報告アドバイザーの地位を主張するためにForm ADVを提出し、DSJ Exchangeが1億ドルの証券募集とされるものについてForm Dを提出したと主張しています。両提出書類はSECの投資顧問公開開示システム（Investment Adviser Public Disclosure）およびEDGARデータベースに表示されており、プロモーターは投資家を勧誘する際に政府管理の記録を指し示すことができました。
これら2つの書類はSECの標準的な手続き書類です。Form ADVは投資顧問の登録または免除報告アドバイザーの地位の主張に使用される提出書類であり、Form Dは一定の証券募集の際に提出される通知です。提出により文書は公開記録に掲載されますが、それ自体が機関による審査や承認を引き起こすものではありません。政府データベースへの掲載と実際の規制承認との間のこのギャップこそが、訴訟状が疑われたスキームの中心に据えている点です。
訴訟状は、両社ともSECの登録やライセンスを保有しておらず、提出書類自体も規制上の承認を与えるものではなかったと述べています。同機関は、両社がSECの紋章および提出書類に関連する識別子が付された偽造登録証明書を配布し、プログラムの正当性の外観を強化していたとも述べました。
BG Wealthは自らを世界最大のヘッジファンドと称し、SEC認可の投資顧問として運営されていると主張していたとされています。また、独自の取引技術が99.6%の精度でシグナルを生成すると主張していました。一方、DSJ Exchangeは安全な取引プラットフォームが利益を生む取引を実行すると主張していましたが、捜査当局はその取引、利益、口座増加が虚偽であったと主張しています。
約束されたリターンと出金の遮断
SECによると、このプログラムは月60%以上のリターンを約束し、リスクなしに40日以内に資金を倍増できると投資家に保証していました。捜査当局は、実際の取引は行われておらず、両社は約束どおりに投資するのではなく、ほとんどの入金を流用したと主張しています。
SECによれば、ポンジスキームに類似した支払いにより投資家が管理していたとみられるアドレスに戻ったのは最大でも2500万ドルで、残りの資金の大半は不正流用されたとされています。報道によれば、投資家の損失は1億ドルを超えており、回収はいまだ未解決です。
プロモーターは、ソーシャルメディア、暗号化メッセージサービス、週次のビデオ会議、および新規メンバー紹介のインセンティブを通じて参加者を勧誘していたとされています。投資家が出金を求めると、両社は最大20%の手数料を請求したうえで出金を遅らせ、最終的には資金へのアクセスを遮断したとされています。被告側はその後、税金のための追加支払いを求め、投資家に対して別のプラットフォームであるHQI Exchangeへの資産移動を促したとされています。報道によれば、出金は引き続き不可能なままでした。
本件は、Goliath Ventures事件や口座管理をめぐる投資家の請求を含む、仮想通貨投資スキームに関する一連の報道された申し立てに加わるものです。別の報道ではKey Coin Assetsに絡む損失が取り上げられています。
SECが裁判所の救済を求める
SECは、BG WealthのForm ADVとDSJ ExchangeのForm Dを公開サイトから削除し——プロモーターが承認の証拠として引用していた記録の撤回——カリフォルニア州北地区裁判所で両社に対する民事訴訟を提起しました。訴訟は、恒久的差止命令、金銭的制裁、および違法利得とされるものの利息付きでの返還を求めています。
同機関はまた、今後BG Wealthが免除報告アドバイザーとしてForm ADVを提出することを禁止するよう裁判所に求めています。これらはSECの訴状における請求事項であり、報道では裁判所の判断や投資家への返還については伝えられていません。したがって、本件の次の展開は、裁判所による請求された救済の検討にかかっています。
