欧州連合（EU）はロシアに対する第21次制裁パッケージを採択し、14の暗号資産事業者と94行の銀行を標的に加えることで、金融セクターへの圧力をデジタル資産インフラにまで拡大した。EUの対ロシア制裁体制は2014年以来、複数のパッケージを通じて進化を重ねており、2022年2月のウクライナ全面侵攻後に加速し、今回の最新版では特に暗号資産チャネルに対するフォーカスを深めている。

EU理事会のプレスリリースによると、本パッケージはロシアのエネルギー、金融サービス、暗号資産セクターに打撃を与える。暗号資産事業者を銀行と並んで指定することで、EUはデジタル資産サービスプロバイダーを伝統的な金融機関と同等の執行対象に位置づけている。本措置は、より広範なEUの対ロシア行動の一環として、AP通信の報道でも取り上げられた。

制裁パッケージの対象範囲

本パッケージは、単一の執行措置の中で、伝統的な金融機関とデジタル資産サービスプロバイダーを明確に区分している。

• 14の暗号資産事業者が直接の標的として指定
• 94行の銀行が金融セクター制限の一環として指定
• ロシアに関連するEUの第21次制裁パッケージの一部

銀行と暗号資産事業者の区分が注目される理由は、両カテゴリーは異なる監督制度に直面しているにもかかわらず、本パッケージが双方をEUが制限を意図する金融チャネルとして扱っているためである。以前のEU制裁パッケージでは、ロシアの個人および居住者に対する暗号資産ウォレットおよび保管サービスの提供制限がすでに導入されており、14の指定事業者の標的化はその方針のさらなる引き締めである。

制裁の枠組みにおける暗号資産事業者

14の暗号資産事業者を直接指定することで、本パッケージは、EUがデジタル資産サービスプロバイダーを周縁的な懸念事項ではなく金融的アクセスルートと見なしていることを理事会の表現に沿って示している。暗号資産企業を94行の銀行と組み合わせたことは、レガシーおよびデジタルの両方のレールにまたがる、より広範な金融執行アプローチを示唆している。

取引所、店頭（OTC）デスク、その他のサービスプロバイダーにとって、直接の指定は、直接取引のみならずカウンターパーティを通じた潜在的なエクスポージャーを意味する。暗号資産ビジネスに対する規制当局の監視は、他の法域でも特徴となっており、違法な暗号資産フローに関連する米国司法省の執行措置も含まれる。米国はこれまでにGarantexなどのロシア関連暗号資産取引所に制裁を科しており、G7諸国間の制裁執行に関する調整はデジタル資産サービスプロバイダーをますます網羅するようになっている。

コンプライアンスへの影響

事業者と銀行の両方に制裁を科すことは、スクリーニング、カウンターパーティチェック、内部リスク管理に影響を与え、いずれかの指定エンティティに関連する企業にとってデューデリジェンスの水準を引き上げる可能性がある。複数の法域で事業を展開する暗号資産ビジネスは、新たに指定された事業者および94行の銀行を考慮して制裁スクリーニングを更新する必要がある可能性がある。銀行関係を通じた間接的エクスポージャーはコンプライアンス上の一般的なギャップである。

影響を受けるエンティティのカウンターパーティや銀行パートナーは、追加的な監視に直面する可能性がある。規制上の中核的な要点は、銀行と暗号資産事業者の双方にまたがる制裁対象の拡大が、指定された当事者に関連する暗号資産関連の金融活動全般に対してデューデリジェンスの期待を高めるということである。EUが制裁パッケージの第2の10年に入るにつれ、今後のイテレーションで新たな暗号資産・銀行エンティティの継続的な特定が示唆されている。