Castor Maritimeは、カムサーマックス型バルク船「Magic Starlight」をFearnley Securitiesが手配した合弁事業に移管し、1,875万ドルの現金を受け取りつつ、同船の30%の持分を保有した。

Petros Panagiotidisが率いるNasdaq上場の船主企業は、Fearnley Securitiesが結集した第三者投資家とともに投資ビークルを設立した。取引は今月、2015年建造のバルク船が当該合弁事業に引き渡されたことで成立した。

取得資金は、パートナーが出資した現金および名称未公開の欧州系銀行からの1,150万ドルのサステナビリティ連動型シニアローンによって賄われた。当詛融資は「Magic Starlight」に対する第一優先抵当権により担保され、Castorが保証を提供している。サステナビリティ連動型ローンは、国際海事機関（IMO）の炭素強度要件を含む環境規制の厳格化に直面する船主にとって、海運業界でますます一般的な資金調達手段となっている。

Castorは、取引費用を除き、第3四半期に約290万ドルの純利益を計上すると見込んでいる。この仕組みにより、同社は即時のキャッシュリターンを実現しつつ、当該船舶へのマイノリティエクスポージャーを維持することができる。これは、循環的な資産価値変動の中でバランスシートの余力を引き出すために、上場バルク船主各社が活用してきた資金調達アプローチである。

今回の取引は、Castorが中古船市場に復帰し、2隻の新型カムサーマックス型船に約8,000万ドルを投じたことに続くものである。6月に同社は、2023年建造の「Magic Jupiter」（取得額3,750万ドル）および2024年建造の「Magic Saturn」（取得額4,190万ドル）の引き渡しを受けた。いずれの取得も手持ち現金により資金調達された。カムサーマックス型船は通常約82,000 dwtであり、乾燥散積物取引の中核として、ボーキサイト、穀物、石炭、鉄鉱石を運ぶ航路で就航している。

Castorはまた、1月に2013年建造のカムサーマックス型船「Magic Perseus」に関する売却・リースバック契約も締結していた。

「Magic Starlight」の取引完了後、Castorの船隊は共同所有船を含め11隻となり、総載貨重量トン数は約900,000 dwtである。

Castorはさらに、直接の船舶保有以外にも事業を拡大している。2024年後半、同社はフランクフルト上場のMPC Capitalの支配的持分を取得するため、1億8,280万ユーロを支払った。投資・運営グループである同社は「MPC Oceanic」にブランド変更する予定であり、約500隻の船舶およびエネルギー資産を支援し、オスロ上場のフィーダー船主であるMPC Container Shipsを傘下に置いている。この取得は、Castorにとってより広範な海運資産管理への注目すべき方向転換を示すものであった。

出典：Splash247