昨日の主要ヘッドライン

暗号資産市場ウォッチ

1. スポット・ビットコインETFは月曜日に約2億1,670万ドルを追加し、金曜日の約2億180万ドルの流出を反転させた。Cointelegraphによると、BlackRockのIBITだけで約2億590万ドル、つまり反発分の約95%を供給した一方、イーサ関連商品は11セッション連続の買い越しを延ばし、XRPとSolanaのファンドはいずれも10営業日連続のプラスを記録した。

2. CMEはXRP先物の建玉を約36%拡大した一方で、市場全体のレバレッジは低下した。CryptoDailyは、XRP先物全体の建玉が8月17日から8月31日にかけて約16%減少して約23億4,000万トークンとなった一方、CMEの建玉は約3億8,700万トークンまで増加し、トークン価格は約1.38ドルに向けてほぼ40%上昇したと報じた。

3. Ethena Labsは、USDe残高を中心に設計されたセルフカストディ型決済アプリ「Ethena Pay」のベータ版を公開した。The Crypto Basicによると、Avalanche上で決済されるこのアプリは48か国で展開され、最大6%の貯蓄利回りと、選定ブランドで最大10%のカードキャッシュバックを提供する一方、米国とEUは初回リリースの対象外となっている。

4. Robinhood Chainの手数料収益が急増した後、Arbitrumが急伸した。CoinSpectatorは、Robinhood Chainの日次手数料が約200万ドルを上回ったことでARBがDeFiの上昇を主導し、約30%上昇したと報じた。一方、ビットコインは先週の約81,428ドル近辺の高値を付けた後、約78,000ドル付近で持ち合いとなった。

株式市場の動き

5. Palo Alto Networksは、四半期決算で予想を上回り、引け後に短期見通しを引き上げた。CNBCによると、調整後EPSは予想の98セントに対して1.02ドルとなり、売上高は予想の33.5億ドルに対して34.1億ドルに達し、前年同期比34%増となった。一方、株価は通常取引で約5%下落し、時間外でもさらに約2%下落した。同社はAIエージェントのスタートアップConsoleの買収を計画しているとも述べた。

6. 米国株は火曜日、世界的な債券利回りの上昇と原油価格の高騰を受け、9月の利上げ懸念が再燃して下落した。Charles Schwabによると、10年国債利回りは4.78%に向けて上昇し、9月のFed利上げ確率は約66%に上昇した。寄り付きの取引では、原油が急騰し、テクノロジー株が売りの大半を受け止める中、ダウ平均は数百ポイント下落していた。

コモディティ・ウォッチ

7. ホルムズ海峡を出る2隻の原油スーパータンカーに発射物が命中し、原油が急伸した。Insurance Journalは、サウジのBahri保有のVLCC SidrとSinokorのSenegal Prosperityが、米イラン間の新たな応酬の後、月曜遅くにオマーン沖で被弾したと報じた。ブレントは約1.7%高の1バレル92ドル超で取引され、敵対行為がホルムズ海峡の船舶輸送の最近の回復を脅かした。

8. 金価格は、原油高とタカ派的なFedの織り込みが安全資産需要を上回り、2週間ぶり安値圏で推移した。FXStreetは、火曜日の地金価格が1オンスあたり約4,460ドルで取引されたと報じた。市場は、Fed議長Kevin Warshのインフレ警告と、2日連続の原油高を受け、9月利上げの確率を65%以上織り込んでいる。

本日の注目ポイント

• BlackRockによる1日限りの反発後、ビットコインETFへの流入が持続するか

• 建玉のローテーション後、XRPのCME先物シェアに追随が出るか

• Broadcomの決算を前にしたPalo Alto Networksの時間外反応とガイダンスの詳細

• ブレントを90ドル超で高止まりさせる追加のホルムズ海峡タンカー事故の有無

• 9月のFed利上げ確率を占う次の重要指標としての金曜日の雇用統計

edgeX マーケットレンズ

水曜日の相場は、依然として明確なリスクオン再開というより、消化の局面にある。ビットコインETFの買いは再開したが、反発はほぼBlackRockによるものだったため、金曜日にそれまで続いていた流入連続記録が途切れた後としては、広範な複数発行体による買いよりも確認度が薄い。企業・商品関連のニュースは、相場の荒れの下でも概ね前向きだった。Ethenaの決済サービス開始とArbitrumのRobinhood Chain手数料急増は、ビットコインが先週の8万1,000ドル台を下回って持ち合う中でも、アプリケーション層の活動が見える形で続いていることを示している。XRP関連では、週初のスポットの軟調さと、CMEへの機関投資家向け先物移行の明確化が分かれている。

クロスアセットへの圧力は、割引率とエネルギー市場の両方から同時にかかっている。10年国債利回りが強含み、9月利上げ確率が急上昇したことで株価指数は売られ、Palo Altoの予想超えと見通し引き上げの決算でも、依然として割高なバリュエーションを正当化する必要があるなど、金利感応度の高いテック株には余地がほとんどなかった。コモディティでは、ホルムズ海峡のタンカー被弾が原油の2日続伸を海運安全保障の物語へと変えた。一方、金が2週間ぶり安値圏を維持していることは、地政学的なノイズがあっても、実質金利上昇の見通しが地金価格をなお支配していることを示している。金曜日の雇用統計は、暗号資産のベータ、株式のバリュエーション、そして原油とインフレのフィードバックループにとって、引き続きマクロの分岐点となる。

アクティブトレーダーにとって、材料が通常の市場時間外に出る局面では、アクセスが重要になる。edgeXは、暗号資産、Bitcoin、トークン化株式、RWAパーペチュアル市場へのセルフカストディ型アクセスを24時間提供している。