La Securities and Exchange Commission (SEC) thailandese ha proposto di limitare depositi e prelievi giornalieri di stablecoin a 5 milioni di baht (147.750 dollari) per cliente, per ogni operatore di criptovalute autorizzato, nell'ambito degli sforzi per contrastare il riciclaggio di denaro e le attività finanziarie illecite.

Le stablecoin sono criptovalute progettate per replicare il valore di attività di riferimento come il dollaro statunitense, e sono ampiamente utilizzate per il trading e per trasferire valore tra piattaforme e oltre confine — una caratteristica che ha reso il flusso di questi token un punto di attenzione crescente per la supervisione antiriciclaggio.

Lo schema di regolamento limiterebbe inoltre i clienti a trasferire stablecoin solo tra conti o wallet registrati a loro nome. I trasferimenti peer-to-peer indipendenti effettuati direttamente sulla blockchain resterebbero fuori da questo regime consentito, secondo l'annuncio della SEC.

Limiti ai trasferimenti e requisiti di verifica

In base ai requisiti proposti, gli operatori di criptovalute autorizzati dovrebbero valutare se le transazioni dei clienti siano coerenti con le fonti di reddito e la situazione finanziaria dichiarate da ciascun cliente. Le piattaforme dovrebbero inoltre conformarsi alla Travel Rule — uno standard antiriciclaggio sviluppato dal Financial Action Task Force che richiede ai fornitori di servizi di attività virtuali di condividere le informazioni su ordinatore e beneficiario per i trasferimenti coperti — rafforzare la verifica dei clienti e monitorare le transazioni che coinvolgono wallet potenzialmente sospetti.

La SEC si attende inoltre che gli operatori utilizzino strumenti di analisi blockchain per individuare collegamenti tra transazioni, indirizzi di wallet ad alto rischio e soggetti sotto scrutinio normativo. Le misure sono destinate a rafforzare la sorveglianza sui movimenti di stablecoin e a ridurre il rischio di riciclaggio di denaro, cybercriminalità e trasferimenti internazionali non autorizzati.

Il limite giornaliero proposto prevederebbe esenzioni per alcune attività. Tra queste: transazioni commerciali legittime, trasferimenti tra conti appartenenti allo stesso cliente, market maker di stablecoin, determinate offerte di token e rimborsi agli investitori. Anche le transazioni autorizzate dalla Bank of Thailand sarebbero escluse dalla restrizione.

La proposta fa seguito a un'audizione pubblica tenutasi a settembre, durante la quale la SEC ha esaminato approcci per rafforzare la supervisione delle attività in stablecoin condotte tramite operatori di attività digitali autorizzati.

Obblighi di divulgazione dei market maker per gli exchange

La proposta della SEC va oltre i limiti ai trasferimenti di stablecoin. Gli exchange di criptovalute dovrebbero divulgare i propri market maker e identificare le attività digitali per le quali tali fornitori offrono liquidità. Gli operatori dovrebbero inoltre rafforzare le procedure di verifica per valutare i potenziali rischi finanziari associati ai fornitori di liquidità.

I broker affronterebbero ulteriori restrizioni sull'utilizzo di fornitori di liquidità per le coppie di trading di stablecoin che coinvolgono il baht thailandese. Alcune transazioni fuori piattaforma tra broker e dealer sarebbero soggette a un valore minimo di 3 milioni di baht (88.528 dollari). Le imprese che effettuano tali transazioni sarebbero tenute a divulgare i prezzi di esecuzione, offrendo ai regolatori maggiore visibilità sull'attività di trading svolta al di fuori delle piattaforme di exchange.

Consultazione pubblica aperta fino al 26 novembre

Separatamente, le autorità thailandesi hanno intensificato il controllo sulle transazioni USDT anomale, applicando analisi di dati finanziari per identificare attività che potrebbero indicare riciclaggio di denaro.

La SEC ha invitato il pubblico a esprimere pareri sul regolamento proposto, fissando al 26 novembre il termine per l'invio delle osservazioni. Il regolatore esaminerà le risposte prima di definire le regole finali che disciplineranno le attività in stablecoin sulle piattaforme di criptovalute autorizzate: la portata definitiva del tetto giornaliero, dei requisiti di registrazione dei wallet e degli obblighi di divulgazione dipenderà quindi da tale esame.

Se adottato, lo schema introdurrebbe controlli più rigorosi sui trasferimenti dei clienti, la verifica dell'identità, i fornitori di liquidità e le divulgazioni di trading nel settore regolamentato delle attività digitali thailandese.

Redazione di Marcus Renfield, analista dei mercati di criptovalute e scrittore on-chain.

Fonte: Hokanews