Quest Global, la società di servizi di ingegneria sostenuta da Carlyle, ha scelto cinque banche per fornire consulenza su una potenziale offerta pubblica iniziale (IPO) a Mumbai che potrebbe raccogliere fino a 1 miliardo di dollari, secondo quanto riportato dall'Economic Times.

Axis Capital, Kotak Mahindra Capital e JM Financial, insieme alle banche globali Morgan Stanley e Citigroup, forniranno consulenza sull'offerta. L'operazione potrebbe combinare l'emissione di nuove azioni con vendite da parte degli investitori esistenti, e un prospetto in bozza dovrebbe essere depositato entro dicembre, anche se i dettagli della transazione restano soggetti a modifiche.

Quest Global è un fornitore di servizi di ricerca e sviluppo ingegneristico (ER&D) con sede a Singapore, al servizio di settori tra cui aerospazio, sanità, energia e trasporti. Fondata nel 1997 da Ajit Prabhu e Aravind Melligeri, l'azienda impiega più di 17.000 persone. Carlyle, uno dei più grandi fondi di private equity al mondo, ha acquisito una partecipazione di controllo nel 2021 in un'operazione che all'epoca si diceva valutasse la società intorno ai 2 miliardi di dollari, mentre Bain Capital ha comprato una partecipazione di minoranza nel 2023.

Secondo la normativa indiana sui collocamenti, le società che pianificano un'IPO devono depositare un prospetto preliminare di registrazione (draft red herring prospectus, DRHP) presso la Securities and Exchange Board of India (SEBI) per la revisione prima di procedere. Le offerte che combinano l'emissione di nuove azioni con un'offerta di vendita da parte degli azionisti esistenti rappresentano una struttura comune nei grandi collocamenti indiani, consentendo alle società di raccogliere capitale e agli investitori iniziali di uscire parzialmente dall'investimento.

Il potenziale collocamento di Quest Global arriverebbe mentre il mercato indiano delle nuove emissioni azionarie ha iniziato a riprendersi dopo un primo semestre dell'anno fiacco. Solo un piccolo numero di IPO indiane ha raccolto 1 miliardo di dollari o più, e un'offerta di tale scala collocherebbe Quest Global accanto ai peer indiani ER&D quotati come L&T Technology Services, Tata Elxsi e Cyient.

Fonte: Economic Times Markets