La borsa di criptovalute cilena Orionx ha avviato la chiusura definitiva delle proprie operazioni dopo che un audit forense ha accertato che oltre 7 milioni di dollari in asset in custodia erano stati trasferiti verso wallet fuori dal controllo della società.

I prelievi sono temporaneamente sospesi mentre la borsa riconcilia i saldi dei clienti e attua un piano di chiusura e restituzione degli asset in cinque fasi. Il rimborso integrale non è garantito: gli asset disponibili dovrebbero essere distribuiti secondo un trattamento pari e proporzionale, anziché dare priorità ai clienti che prelevano prima. Il caso ricorda che quando è una borsa — e non il cliente — a detenere le chiavi private dei fondi, il recupero in uno scenario di fallimento dipende dagli asset residui della società e dal processo legale, non dalle garanzie della blockchain.

Bitcoin rappresenta la quota maggiore dell'ammanco accertato

La riconciliazione forense ha individuato discrepanze su Bitcoin, Ether, XRP e Polygon, con i registri interni che indicavano saldi superiori agli asset verificabili presso indirizzi blockchain controllati da Orionx. Questo tipo di divario — in cui i registri interni non corrispondono più alle disponibilità on-chain — viene in genere confermato solo attraverso analisi blockchain forensi, come è accaduto per quantificare infine i collassi di FTX e Mt. Gex dopo il blocco dei prelievi dei clienti.

Bitcoin rappresentava circa 3,93 milioni di dollari dell'ammanco, seguito da circa 2,29 milioni in Ether e 762.017 dollari in XRP. Polygon rappresentava solo circa 201 dollari nella riconciliazione dettagliata. Complessivamente, i quattro asset hanno prodotto una perdita accertata di quasi 6,07 milioni di dollari, mentre la discrepanza complessiva di custodia supera i 7 milioni e ulteriori asset restano in esame.

Il 2 settembre Orionx ha presentato una denuncia penale contro i propri cofondatori — Roberto Zibert, ex amministratore delegato, e Joaquín Díaz, ex direttore tecnico. La denuncia li accusa di essere coinvolti in movimenti di asset controllati dalla società tra il 2018 e il 2021, inclusi trasferimenti verso conti su altre piattaforme crypto. I movimenti contestati precedono l'attuale regime della Legge Fintech, il che significa che ogni accertamento di responsabilità avverrà tramite i tribunali cileni anziché attraverso la regolamentazione specifica delle borse.

Secondo l'atto, un conto Binance identificato ha ricevuto 187 ETH, più di 4,14 milioni di USDT e 200.000 USDC da un cold wallet di Orionx, mentre un altro conto collegato a Díaz ha ricevuto più di 1,5 milioni di dollari in 14 transazioni. Zibert e Díaz hanno respinto le accuse, sostenendo di non aver agito contro gli interessi dei clienti. Non è stata emessa alcuna sentenza e le accuse restano non dimostrate.

Il regolatore cileno non supervisionerà la restituzione ai clienti

Orionx è entrata nella chiusura senza autorizzazione ai sensi della Legge Fintech cilena, il quadro che dal 2023 richiede ai fornitori di servizi crypto di registrarsi presso la CMF e di soddisfare requisiti di custodia, capitale e governance. La Commissione per i Mercati Finanziari (CMF) ha respinto la richiesta di registrazione e autorizzazione operativa della società il 19 giugno 2026, ponendo fine al regime transitorio che aveva permesso a Orionx di continuare a operare mentre la pratica era in esame.

La CMF non supervisiona Orionx e non può gestirne la chiusura né ordinare la restituzione degli asset dei clienti. Di conseguenza, gli utenti restano dipendenti dal processo di restituzione della società stessa e dai rimedi disponibili presso i tribunali cileni. Il Cile presenta uno dei tassi di adozione crypto più alti dell'America Latina e l'esito della liquidazione di Orionx sarà probabilmente osservato come un primo test di come si risolvano i fallimenti delle piattaforme non registrate per gli utenti retail nel nuovo regime.

Il collasso arriva 15 mesi dopo che Tether ha guidato il round di investimento Serie A di Orionx nel giugno 2025, nell'ambito di un'espansione nei pagamenti in stablecoin e nelle infrastrutture finanziarie in Cile, Perù, Colombia e Messico. Tether non ha commentato pubblicamente la chiusura nei materiali esaminati per questo articolo.

Le chiusure nel settore crypto riportano i prelievi al centro dell'attenzione

Orionx si aggiunge a una serie di imprese crypto che di recente sono passate a una chiusura totale, sebbene le cause differiscano in modo significativo. AscendEX ha cessato le operazioni a luglio dopo che pressioni normative, finanziarie e operative hanno imposto la revisione manuale dei prelievi.

Anche i progetti infrastrutturali si stanno spegnendo con il restringersi dell'economia operativa. Router Protocol, sostenuto da Coinbase Ventures, chiuderà i servizi cross-chain residui entro il 30 settembre e brucerà 303,3 milioni di token ROUTE del tesoro dopo che le entrate del bridge non hanno permesso di sostenere le operazioni.

Orionx si trova ancora nella prima fase del suo processo di chiusura in cinque fasi, con i prelievi sospesi e nessuna garanzia che i clienti recuperino il 100% dei propri saldi. Tra i passaggi chiave futuri: la progressione nelle restanti fasi di chiusura, la pubblicazione di eventuali ulteriori risultati della riconciliazione per gli asset ancora in esame e gli sviluppi della denuncia penale contro i cofondatori.

Fonte: Crypto Adventure