Flowt, una fintech con sede a Nairobi che usa l'intelligenza artificiale per trasformare i documenti finanziari delle imprese in dati pronti per i finanziatori, ha raccolto un round pre-seed di 550.000 dollari da Delta40 Fund I, Impacc e Argidius Foundation. I fondi sosterranno la spinta dell'azienda ad ampliare l'attività di prestito verso le piccole imprese attive nel clima che faticano ad accedere al credito bancario.

Flowt applica l'IA per analizzare i documenti finanziari — tra cui estratti conto bancari, estratti M-Pesa e dati contabili — al fine di valutare l'affidabilità creditizia delle piccole imprese. L'azienda afferma che molte di queste imprese sono escluse dal credito tradizionale perché le banche non dispongono di una storia finanziaria affidabile su di loro. L'uso dei dati M-Pesa riflette come il mobile money sia diventato un canale transattivo primario per le piccole imprese kenote, generando registrazioni digitali che i metodi tradizionali di valutazione del credito non erano progettati per utilizzare.

Il round arriva mentre le fintech africane si rivolgono sempre più a dati alternativi e all'IA per affrontare il persistente divario di credito per le PMI nel continente. Flowt scommette sul fatto che dati finanziari migliori possano rendere le imprese climatiche trascurate più facili ed economiche da finanziare.

La startup ha già erogato la sua prima linea di credito a GreenBay, un'azienda kenyota che rigenera e rivende elettrodomestici e sistemi solari domestici. Flowt ha dichiarato a TechCabal di essersi collegata al sistema contabile di GreenBay e di aver analizzato gli estratti conto bancari per valutare i flussi di cassa e la capacità di rimborso in pochi giorni.

"I finanziatori in Africa hanno tre opzioni negative quando guardano a una piccola impresa", ha detto Elana Laichena, fondatrice e amministratrice delegata di Flowt. "Possono chiedere garanzie collaterali, condurre due diligence lunghe o applicare prezzi più alti ai prestiti per compensare la limitata informazione. Tutte e tre sono risposte allo stesso problema: nessuno può vedere numeri affidabili."

Il software di Flowt estrae le informazioni sulle transazioni dai sistemi contabili e dai registri bancari, confronta i dataset e produce informazioni finanziarie standardizzate utilizzate per la valutazione del credito.

Secondo l'azienda, il divario di finanziamento per le piccole imprese in Africa supera i 330 miliardi di dollari. La maggior parte di queste imprese si colloca tra il microcredito e il banking commerciale, e la due diligence su prestiti inferiori a 200.000 dollari può rivelarsi antieconomica per i finanziatori.

Un segmento competitivo

Flowt entra in un mercato africano delle tecnologie creditizie sempre più affollato, dove startup come 4G Capital, Pezesha e Numida hanno trascorso gli ultimi cinque anni cercando di usare dati alternativi per le decisioni di credito.

La International Finance Corporation (IFC) stima il divario di finanziamento delle PMI kenote a quasi il 21% del PIL, mentre una revisione delle politiche in corso colloca la domanda di finanziamento a circa 4.000 miliardi di KES (30,9 miliardi di dollari), a fronte di circa 700 miliardi di KES (5,4 miliardi di dollari) forniti dalle banche commerciali.

Il tratto distintivo di Flowt risiede nella sua attenzione alle PMI legate al clima e nel tentativo di costruire un software di intelligenza finanziaria accanto all'attività di prestito.

Tale attenzione coincide con la crescita della quota delle tecnologie climatiche nell'investimento venture africano. Nel 2025, le startup climatiche hanno raccolto oltre 1,5 miliardi di dollari, pari al 40% dei finanziamenti venture resi pubblici nel continente.

Flowt fornisce prestiti a breve termine in partnership con Choice Bank, un miccrofinanziatore, e basa la valutazione del rischio sulle storie transattive anziché su garanzie collaterali su attività fisse. Pianifica inoltre di vendere software di intelligenza finanziaria a imprese, investitori e finanziatori.

"Un finanziatore che concede solo prestiti deve raccogliere capitale per sempre per poter crescere", ha affermato Laichena. "I dati che costruiamo per valutare un prestito hanno valore per l'impresa che li ha generati, e hanno valore di nuovo per l'investitore che cerca quell'impresa."

Fondata da Laichena nel 2025 e incubata presso Delta40 Venture Studio, l'azienda punta a un portafoglio di prestiti da 1 milione di dollari entro la fine del 2026. Per un finanziatore in fase pre-seed, questo obiettivo, insieme al ritmo di nuove linee di credito dopo GreenBay e all'adozione iniziale del suo software di intelligenza finanziaria, sarà il principale indicatore precoce del funzionamento su scala del modello a due lati prestiti più dati.

L'interesse di Laichena nel risolvere i problemi di finanziamento delle PMI precede Flowt. In precedenza ha gestito un'azienda che trasformava gli scarti della canna da zucchero in un'alternativa alla legna da ardere, un'esperienza in cui la vendita alle scuole con termini di pagamento lunghi ha creato una pressione sul capitale circolante. Ha poi lavorato in Open Capital, una società di consulenza direzionale e consulenza finanziaria, prima di diventare direttore generale per il Kenya presso Delta40 Venture Studio, dove Flowt è stata incubata.