Bitcoin è tornato sopra $65.000 mentre gli Stati Uniti e l’Iran hanno sospeso gli attacchi militari per il secondo giorno consecutivo, contribuendo a sostenere la propensione al rischio sui mercati finanziari.

La pausa nelle ostilità ha alimentato le speranze che i negoziati di pace possano riprendere dopo due settimane di attacchi. L’Iran ha dichiarato che continuerà a sospendere gli attacchi aerei finché gli Stati Uniti faranno lo stesso.

In un post del 26 luglio su X, The Kobeissi Letter ha scritto: “ULTIM’ORA: i future sul mercato azionario statunitense balzano dopo che Stati Uniti e Iran hanno sospeso gli attacchi: 1. S&P 500: +0,7% 2. Nasdaq 100: +1,2% 3. Dow Jones: +0,6% 4. WTI Crude: -8,0% 5. Brent: -6,0% 6. Oro: +0,7% Il mercato sta iniziando a prezzare nuovamente un accordo di pace.”

I prezzi del petrolio sono scesi bruscamente dopo la sospensione degli attacchi. Il Brent è calato di oltre il 5% sotto $87 al barile, mentre i future sul WTI sono scesi di circa il 5% a $85. Il movimento iniziale del mercato ha incluso un calo fino al 6% dei prezzi del petrolio, con il WTI indicato in ribasso dell’8,0% e il Brent del 6,0% nell’aggiornamento di The Kobeissi Letter.

La reazione ha mostrato quanto strettamente i trader stiano collegando rischio geopolitico, prezzi dell’energia e aspettative di politica monetaria. Gli asset crypto spesso si muovono insieme ad altri mercati sensibili al rischio durante importanti eventi macro, in particolare quando i prezzi del petrolio e le aspettative di inflazione cambiano rapidamente.

Bitcoin è salito di circa l’1,2% nelle 24 ore e veniva scambiato intorno a $65.169. Ether ha fatto meglio di Bitcoin nella giornata, guadagnando oltre il 3% fino a quasi $1.950.

Anche altri token principali sono avanzati. Solana e XRP hanno registrato ciascuno guadagni compresi tra l’1% e il 2% tra le prime 10 criptovalute.

Vikram Subburaj, CEO dell’exchange indiano Giottus, ha affermato che il movimento di Ether suggerisce una certa rotazione verso criptovalute alternative. Ha inoltre osservato che la dominance di Bitcoin resta al 58,6%, indicando che un ampio rally delle altcoin non è ancora iniziato.

I future azionari USA salgono prima della riunione della Fed e delle trimestrali Big Tech

Anche i future azionari statunitensi si sono mossi al rialzo. I future sul Dow Jones hanno guadagnato lo 0,8%, quelli sull’S&P 500 sono saliti dello 0,8% e i contratti sul Nasdaq-100 sono avanzati dell’1,4%. The Kobeissi Letter ha citato separatamente movimenti dello 0,7% per i future sull’S&P 500, dell’1,2% per quelli sul Nasdaq 100 e dello 0,6% per quelli sul Dow Jones.

La Federal Reserve si riunirà il 28 e 29 luglio. I mercati attribuiscono attualmente una probabilità del 36,3% a un aumento dei tassi di 25 punti base, rendendo la decisione una delle meno prevedibili della Fed nella memoria recente.

Prezzi del petrolio più bassi potrebbero alleviare parte della pressione sulla Fed, che ha continuato a monitorare attentamente l’inflazione. Un petrolio meno caro tende generalmente a ridurre le pressioni sui prezzi nell’economia nel suo complesso. Questo rende i mercati energetici un fattore importante per gli investitori che valutano se le condizioni finanziarie possano irrigidirsi ulteriormente.

Anche la stagione delle trimestrali è destinata a raggiungere un picco questa settimana. Microsoft, Meta, Apple e Amazon dovranno tutte pubblicare i risultati.

Gli investitori osserveranno da vicino i piani di spesa in conto capitale, in particolare quelli legati all’intelligenza artificiale. Le recenti cifre sulla spesa per l’AI di Alphabet e Tesla hanno destabilizzato alcune aree del settore tecnologico la scorsa settimana.

Tra le altre società che pubblicheranno i risultati questa settimana figurano Coca-Cola, Starbucks, Procter & Gamble e Arm Holdings. La settimana dovrebbe concludersi con le trimestrali di ExxonMobil e Chevron.

Gli analisti osservano il modello del ciclo di Bitcoin

Alcuni analisti si stanno concentrando anche sull’andamento di prezzo di Bitcoin nel più lungo periodo. Joao Wedson, CEO della società di analisi Alphractal, ha osservato che il periodo tra ciascun halving di Bitcoin e il successivo minimo del mercato ribassista è stato storicamente di circa 900 giorni.

Il ciclo attuale è al giorno 827. Sulla base di questo modello, Wedson ha affermato che Bitcoin potrebbe essere in fase di costruzione di un minimo di prezzo, con un potenziale minimo finale che potrebbe formarsi entro i prossimi due mesi.

Anche i mercati valutari hanno riflesso il tono più positivo dei mercati. Il dollaro australiano e l’euro hanno entrambi guadagnato terreno contro il dollaro statunitense lunedì.