Cathie Wood's Ark Invest, nota per le sue scommesse thesis-driven sull'innovazione disruptiva, ha eseguito una serie di significative operazioni di portafoglio durante la prima settimana di agosto, aumentando l'esposizione all'esplorazione spaziale, all'infrastruttura AI e alle azioni legate alle criptovalute, riducendo al contempo le posizioni nei settori gaming, software e industriale.

SpaceX guida gli acquisti della settimana

SpaceX è stata la più grande acquisizione di Ark della settimana. La società ha acquistato 316.963 azioni in quattro fondi per un valore combinato di circa 36,9 milioni di dollari. Ark ha avviato gli acquisti il 5 agosto, quando il titolo è sceso del 13,6% in seguito al primo report sugli utili della società come entità quotata pubblicamente. SpaceX ha registrato ricavi per 7,8 miliardi di dollari, con un aumento del 92% su base annua, sebbene gli investitori abbiano inizialmente reagito negativamente all'elevata spesa per l'infrastruttura AI. Ark ha incrementato la propria posizione anche il 7 agosto, quando il titolo è rimbalzato del 15,8%.

SpaceX è quotata con il ticker SPCX (Space Exploration Technologies Corp.).

Circle Internet Group in testa alle aggiunte crypto

Circle Internet Group è stato il più grande acquisto del settore crypto. Ark ha acquisito 610.177 azioni per un valore di circa 39 milioni di dollari. Gli acquisti sono seguiti ai ricavi del secondo trimestre di Circle, che sono risultati inferiori alle aspettative degli analisti. Nonostante il mancato obiettivo, lo stablecoin USDC di Circle — il secondo stablecoin per capitalizzazione di mercato — ha visto la circolazione crescere del 19% su base annua fino a 73,3 miliardi di dollari, e il volume delle transazioni onchain è aumentato del 151% raggiungendo 14,8 trilioni di dollari.

Ark ha inoltre ampliato altre partecipazioni crypto. Coinbase ha registrato un'aggiunta di 114.444 azioni per un valore di circa 17 milioni di dollari, mentre Block è stata aggiunta con 267.676 azioni acquistate per circa 21 milioni di dollari.

La costruzione dell'infrastruttura AI continua

Ark ha rafforzato il proprio impegno nell'infrastruttura AI con diversi acquisti. La società ha acquistato 169.616 azioni di CoreWeave per 13,2 milioni di dollari, aumentando la propria posizione nell'infrastruttura cloud basata su GPU. Cerebras Systems, un'azienda focalizzata sull'hardware per il computing AI, ha registrato un'aggiunta di 65.677 azioni per 13,1 milioni di dollari.

Nvidia è stata aggiunta in cinque fondi, con 80.415 azioni acquistate per circa 17,6 milioni di dollari. I ricavi del networking dei data center di Nvidia sono aumentati di quasi il 200% su base annua nell'ultimo trimestre. I quattro principali hyperscaler prevedono di spendere fino a 725 miliardi di dollari quest'anno, con un aumento del 77% su base annua, e Nvidia è posizionata per catturare una quota sostanziale di tale spesa.

Cloudflare ha registrato sia acquisti che vendite nella stessa settimana. Ark ha venduto azioni all'inizio della settimana per poi invertire la rotta e acquistare 114.134 azioni per un valore di 35,4 milioni di dollari dopo che Cloudflare ha riportato una crescita dei ricavi del 35,9% e ha aumentato le proprie proiezioni per l'intero anno. Anche Amazon è stata aggiunta, con 73.835 azioni acquistate per circa 21 milioni di dollari.

Le principali vendite guidate da Roblox

Roblox ha rappresentato la più grande cessione della settimana. Ark ha venduto 2,64 milioni di azioni per un valore di circa 96 milioni di dollari, inclusi 1,6 milioni di azioni da un singolo fondo il 7 agosto. Il titolo è salito del 4,9% in quel giorno.

Shopify ha registrato vendite di azioni per circa 35 milioni di dollari in tre fondi. Palantir è stata ridotta di 21 milioni di dollari. Le riduzioni minori hanno riguardato AMD, Snowflake, CrowdStrike, Natera e Roku. Anche i titoli del settore industriale — Caterpillar, Garmin, Deere e Komatsu — sono stati ridotti. Le riduzioni industriali continuano un trend più ampio di Ark di spostare capitale dai settori dell'economia tradizionale verso i propri temi core di innovazione.