L'activité des actions tokenisées a fortement augmenté au cours des 30 derniers jours, le volume mensuel de transferts progressant de plus de 415% pour atteindre 29,5 milliards de dollars, selon les données de RWA.xyz.

Les adresses actives mensuelles ont grimpé de plus de 209% pour atteindre environ 1,3 million, tandis que le nombre de détenteurs d'actions tokenisées a augmenté de 167% pour s'établir à 2,36 millions sur la même période. La valeur totale des actions tokenisées distribuées onchain a également progressé de 1,45% au cours des 30 derniers jours pour atteindre 2,54 milliards de dollars — soit une hausse d'environ 637% par rapport aux 344 millions de dollars enregistrés il y a un an.

Les actions tokenisées sont des représentations sur blockchain de titres de participation traditionnels, dans le cadre de la tendance plus large de la tokenisation d'actifs réels, qui englobe également les bons du Trésor, les fonds et les matières premières. Cette croissance illustre la rapidité avec laquelle ce segment est passé d'une expérimentation de niche à un marché onchain de plusieurs milliards de dollars en environ un an.

Parmi les actions tokenisées individuelles suivies par RWA.xyz, Securitize Corp. était la plus importante avec environ 163 millions de dollars, suivie de Strategy PP Variable xStock à 136 millions de dollars et d'une version tokenisée par Ondo de Circle Internet Group à 109 millions de dollars.

Par plateforme, Ondo menait avec 842,8 millions de dollars de valeur distribuée, suivie des xStocks de Kraken à 609,3 millions de dollars et des bStocks de Binance à 599,9 millions de dollars. Ensemble, les trois plateformes représentaient environ 81% du marché.

Les actions tokenisées s'enfoncent davantage dans les plateformes crypto

Cette envolée de l'activité intervient alors que les plateformes crypto proposent de nouveaux moyens pour les investisseurs d'échanger, de détenir et d'utiliser des actions tokenisées onchain.

Le 24 août, les actions américaines tokenisées de Coinbase sont arrivées sur Base, permettant aux utilisateurs éligibles hors des États-Unis d'échanger ces actifs en continu et de les utiliser dans des applications de finance décentralisée. Les jetons B20 comprennent des entreprises comme Nvidia, Apple, Meta et Alphabet, et peuvent être conservés dans des portefeuilles en auto-garde. L'exigence d'éligibilité hors des États-Unis reflète les contraintes réglementaires qui continuent de déterminer où et comment les actions tokenisées peuvent être proposées.

Un jour plus tard, Bitwise a lancé des portefeuilles automatisés construits à partir des actions tokenisées de Coinbase, permettant aux investisseurs éligibles hors des États-Unis de suivre des stratégies prédéfinies tout en conservant les actifs sous-jacents dans leurs propres portefeuilles. Les portefeuilles initiaux ciblent les « Magnificent Seven », ainsi que les secteurs de la robotique et de l'intelligence artificielle.

D'autres plateformes ont également élargi les usages des actions tokenisées. En juillet, Bybit a ajouté des participations tokenisées de Nvidia, Apple, Tesla et d'autres entreprises américaines comme garantie pour des prêts sur marge, tandis que le DEX soutenu par Robinhood, Arcus, a lancé plus de 95 jetons d'actions et des marchés à perpétuité sur Robinhood Chain.

L'expansion des cas d'usage — du trading 24h/24 et 7j/7 et de l'intégration DeFi à la garantie de prêts et aux portefeuilles automatisés — indique que les plateformes se concurrencent non seulement sur l'émission, mais aussi sur ce que les détenteurs de jetons peuvent faire des actifs une fois onchain.

À lire également : Arcus lance des positions à perpétuité tokenisées sur Robinhood Chain

Magazine : Qui est juridiquement responsable lorsqu'un agent IA dérape ?