La Thaïlande a finalisé de nouvelles exigences de Travel Rule crypto couvrant les transferts d'actifs numériques, les contreparties, les wallets auto-hébergés et les registres de transactions. La Securities and Exchange Commission (SEC) a annoncé le cadre final le 2 septembre, après une coordination avec l'Office anti-blanchiment de Thaïlande (AMLO).

Les règles entrent en vigueur le 27 février 2027, laissant aux entreprises d'actifs numériques agréées près de six mois pour mettre à jour leurs systèmes. Dans le cadre de ce dispositif, les opérateurs doivent collecter les informations de transfert, évaluer les contreparties et transmettre les détails de l'ordonnateur et du bénéficiaire lorsqu'ils envoient des actifs à un autre prestataire régulé. Le cadre introduit également des exigences de vérification spécifiques lorsque les clients effectuent des transactions via des wallets qu'ils contrôlent directement.

Exigences de vérification des wallets

La nouvelle Travel Rule crypto thaïlandaise exigera des opérateurs d'actifs numériques qu'ils collectent des informations sur les clients et les contreparties des transactions. Les règles couvrent les transferts entre entreprises régulées ainsi que les transactions impliquant des wallets que les utilisateurs contrôlent directement.

Les wallets auto-hébergés permettent aux utilisateurs de détenir eux-mêmes leurs clés privées plutôt que de conserver leurs actifs auprès d'une plateforme d'échange centralisée ou d'un autre dépositaire. Dans le cadre du nouveau dispositif, un opérateur agréé doit vérifier qu'un client détient ou contrôle un wallet auto-hébergé lorsque des cryptomonnaies sont transférées vers ou depuis ce wallet.

La vérification de la propriété des wallets auto-hébergés est un domaine où les juridictions disposant déjà de régimes de Travel Rule ont adopté des approches techniques différentes, telles que les petits transferts tests (parfois appelés « satoshi tests ») ou la signature cryptographique de messages, whereby le détenteur du wallet prouve le contrôle de la clé privée sans déplacer de fonds. Le cadre thaïlandais n'impose pas de méthode unique et laisse les détails d'implémentation aux opérateurs agréés.

Cette exigence ajoute une étape de conformité supplémentaire pour les retraits et dépôts impliquant des wallets personnels. Les entreprises crypto devront disposer de systèmes capables d'identifier les clients, d'examiner la propriété des wallets et de maintenir les informations de transaction requises à disposition des contrôles réglementaires.

Les opérateurs doivent également conserver les informations liées aux transactions d'actifs numériques pendant au moins cinq ans. Les registres doivent rester accessibles afin que les autorités de supervision puissent les examiner en cas de besoin.

De nouvelles règles pour les transferts entre entreprises crypto

La Travel Rule introduit également des exigences de partage d'informations pour les transferts entre opérateurs d'actifs numériques régulés. L'entreprise émettant la transaction doit fournir, avec l'ordre de transfert, des informations identifiant à la fois l'ordonnateur et le bénéficiaire.

La réglementation couvre aussi les transactions passant par un opérateur intermédiaire. Ces mesures visent à tracer les parties impliquées dans les transactions d'actifs numériques et donnent aux entreprises régulées davantage d'informations lors de l'examen des transferts pour le blanchiment d'argent, le financement du terrorisme et la criminalité financière liée aux technologies.

La Thaïlande a élaboré ce cadre à l'issue d'un processus de consultation lancé plus tôt en 2026. Le régulateur a sollicité des commentaires sur les principes principaux de la Travel Rule en mars, puis a ouvert une autre consultation sur les projets de réglementation en juin. Le calendrier final laisse aux opérateurs crypto près de six mois pour se préparer avant l'entrée en vigueur des règles.

La Thaïlande se rapproche des normes mondiales de lutte contre le blanchiment

La Travel Rule crypto thaïlandaise s'inscrit dans une adoption plus large d'exigences similaires dans le secteur des actifs numériques. Les gouvernements ont appliqué le cadre du Groupe d'action financière (FATF) aux transferts d'actifs virtuels et aux prestataires de services crypto.

La norme internationale, énoncée dans la Recommandation 16 révisée du GAFI, exige des entreprises régulées qu'elles collectent et transmettent des informations d'identification lorsqu'elles traitent des transferts d'actifs numériques éligibles, rapprochant la surveillance des transactions crypto des contrôles déjà utilisés dans d'autres secteurs financiers.

En 2026, la plupart des juridictions couvertes par le dernier examen du GAFI avaient introduit une législation sur la Travel Rule. Les nouvelles règles thaïlandaises étendent cette approche aux transactions impliquant des wallets personnels, un domaine qui peut nécessiter des vérifications différentes de celles appliquées aux transferts entre plateformes centralisées.

Une supervision réglementaire élargie

La Travel Rule étend la supervision réglementaire thaïlandaise au-delà de l'agrément des plateformes d'échange et des règles de négociation. À partir du 27 février, les opérateurs d'actifs numériques agréés devront collecter les informations sur les clients et les contreparties, vérifier la propriété ou le contrôle des wallets auto-hébergés et transmettre les données pertinentes entre prestataires régulés. Ils devront également conserver les informations de transaction pendant au moins cinq ans.

Parallèlement, la Thaïlande envisage un accès régulé aux produits dérivés crypto et à des ETF Bitcoin et Ethereum nationaux. Ces initiatives montrent que le régulateur combine un accès élargi à l'investissement avec des contrôles renforcés de lutte contre le blanchiment et de supervision. La Travel Rule est la plus avancée de ces changements, car elle a déjà été finalisée. Les opérateurs disposent désormais jusqu'en février 2027 pour préparer leurs systèmes de conformité et de surveillance des transactions.

Cet article est fourni à titre d'information uniquement et ne constitue pas un conseil juridique, financier ou en investissement.