Trente-neuf organisations bancaires d'États américains ont formé la BankChain Alliance, une coalition qui prévoit de construire un réseau blockchain partagé, détenu et gouverné par les banques, destiné aux établissements communautaires et régionaux à travers les États-Unis.

Annoncé mardi dans un communiqué de presse, le réseau proposé est conçu pour prendre en charge les dépôts tokenisés, les stablecoins, les paiements programmables et le règlement automatisé pour des milliers d'établissements financiers américains. Il vise un lancement en 2027, mais l'alliance n'a pas encore nommé de prestataire technologique, sélectionné de blockchain sous-jacente, arrêté de modèle de gouvernance ni révélé quelles banques participeront.

L'alliance a déclaré que le réseau partagé aiderait les banques de toutes tailles à adopter des services basés sur la blockchain tout en respectant les normes réglementaires existantes. Pour les banques communautaires et régionales, qui ne disposent généralement pas des budgets technologiques des plus grands établissements, le modèle de réseau partagé est présenté comme un moyen d'ajouter ces capacités sans avoir à construire elles-mêmes une infrastructure blockchain.

Ce projet intervient également dans un paysage politique en pleine mutation. Les stablecoins existants, dominés par des jetons émis par des acteurs non bancaires comme l'USDT de Tether et l'USDC de Circle, représentent une valeur de marché combinée de plusieurs centaines de milliards de dollars, et le GENIUS Act, la loi fédérale sur les stablecoins signée en juillet 2025, permet aux banques d'émettre des stablecoins de paiement aux côtés d'émetteurs non bancaires qualifiés. Les dépôts tokenisés, en revanche, sont des représentations numériques de dépôts bancaires ordinaires et demeurent au bilan des banques.

« Grâce à une collaboration sans précédent représentant des milliers de banques, la BankChain Alliance développe un réseau sécurisé, régulé, construit et détenu par l'industrie, qui permet aux institutions de toutes tailles d'offrir des capacités modernes afin de continuer à servir leurs clients en toute sécurité et efficacement dans les communautés rurales, urbaines et régionales du pays », a déclaré Kathy Kraninger, présidente par intérim de la BankChain Alliance et présidente-directrice générale de la Florida Bankers Association, dans un communiqué. Mme Kraninger a previously exercé les fonctions de directrice du Consumer Financial Protection Bureau de 2018 à 2021.

Les associations participantes couvrent l'ensemble du pays, avec notamment des groupes du Texas, de la Floride, de la Géorgie, des Carolines, de Pennsylvanie, du Massachusetts, du Michigan, du Wisconsin, de l'État de Washington et de l'Oregon. La coalition comprend également des organisations de marchés plus petits comme le Maine, le Vermont, Hawaï, l'Idaho, le Dakota du Nord, le Dakota du Sud et le Wyoming. L'Ohio est représenté par l'Ohio Bankers League, tandis que tous les autres participants sont organisés en associations bancaires d'État.

Si l'alliance affirme que les banques pourront être propriétaires du réseau, elle n'a pas fourni de détails sur l'interopérabilité, sur la question de savoir s'il sera construit sur une blockchain spécifique comme XRP, Ethereum ou Solana, ni sur la manière dont les dépôts tokenisés et les stablecoins seraient émis et réglés. Selon un porte-parole de la BankChain Alliance, le groupe est encore en train de sélectionner un partenaire technologique et n'a pas finalisé l'architecture du réseau. Le réseau est conçu pour être interopérable avec d'autres réseaux, mais de plus amples détails techniques ne sont pas encore disponibles. Le porte-parole a ajouté que l'alliance a calqué sa structure de gouvernance sur le système des Federal Home Loan Banks, les banques participantes dirigeant et gouvernant le réseau. Ce système, créé par le Congrès en 1932, se compose de 11 banques régionales de gros détenues de manière coopérative par leurs établissements financiers membres.

Cette initiative fait suite à des années de tests menés par les banques et les prestataires de paiement sur les dépôts basés sur la blockchain et le règlement continu, 24 heures sur 24. En octobre, Custodia Bank et Vantage Bank Texas ont lancé une plateforme interopérable de dépôts tokenisés destinée aux banques américaines. Le mois suivant, JPMorgan a lancé son jeton de dépôt JPMD sur Base pour ses clients institutionnels, avec des projets de l'étendre à d'autres réseaux et devises. En janvier, BNY a annoncé une plateforme privée et autorisée pour les dépôts tokenisés, initialement destinée aux transactions de garantie et de marge. En juillet, Swift a indiqué que 17 banques mondiales testeraient les transferts de dépôts tokenisés en dehors des heures bancaires traditionnelles. Pour les milliers d'établissements que représentent les 39 associations, l'alliance constitue une tentative collective d'égaler des capacités que les plus grandes banques ont déjà commencé à déployer de leur côté.