Allica Bank prépare le terrain de son expansion sur le marché européen, après s'être imposée comme l'une des licornes fintech à la croissance la plus rapide du Royaume-Uni.

Le prêteur dédié aux petites entreprises a déposé une demande de licence bancaire en Suède, une démarche qui marque sa première expansion hors de son pays d'origine. La demande a été soumise à l'autorité suédoise de surveillance financière, connue sous le nom de Finansinspektionen.

Le choix de la Suède illustre une tendance plus large parmi les fintechs britanniques visant l'Europe continentale : l'obtention d'une licence bancaire dans un seul État membre de l'UE ou de l'EEE permet généralement à une entreprise d'offrir ses services dans l'ensemble du marché européen grâce au passeport européen, faisant ainsi d'une seule demande de licence la porte d'entrée vers de nombreux pays. La Suède, en particulier, a attiré les prêteurs numériques ces dernières années, en raison du taux élevé d'adoption de la banque en ligne parmi les consommateurs européens.

La demande de licence fait suite à une levée de fonds de 155 millions de dollars plus tôt cette année, qui a propulsé l'entreprise au statut de licorne, avec une valorisation « proche de 1,2 milliard de dollars ».

Au cours de l'année écoulée, le portefeuille de prêts d'Allica a connu une croissance substantielle : environ 1,3 milliard de livres de nouvelles originations ont fait progresser l'ensemble du portefeuille de 23 %, pour dépasser légèrement les 3 milliards de livres.

Richard Davies, directeur général d'Allica, avait précédemment déclaré à City AM que le marché des PME était un « désert aride » il y a cinq à dix ans, et que l'« orientation stratégique » de l'entreprise sur ce segment avait été la clé de sa croissance. The Times Hundred a désigné l'entreprise comme la société privée à la croissance la plus rapide du Royaume-Uni, tandis que Sifted l'a qualifiée de start-up à la croissance la plus rapide d'Europe. Cette focalisation sur les petites entreprises établies et rentables, plutôt que sur le crédit aux particuliers, distingue Allica de nombreuses néobanques britanniques, qui ont historiquement eu du mal à atteindre une rentabilité durable.

Les performances financières de la banque ont suivi le rythme de son expansion. Sur l'année écoulée, Allica a enregistré une hausse de 23 % de son résultat avant impôt, à 36,9 millions de livres, contre 29,9 millions de livres en 2024.

Les fintechs britanniques se tournent vers l'Europe

Le mouvement d'Allica vers l'Europe intervient alors que plusieurs des principales fintechs britanniques ont mis de côté leurs projets de croissance aux États-Unis pour se tourner vers des marchés plus proches. Ce changement fait suite à des années durant lesquelles les États-Unis étaient largement considérés comme le second marché par défaut pour les fintechs britanniques en croissance, les entreprises réajustant leurs plans alors que les obstacles réglementaires et la pression concurrentielle en Amérique se sont révélés plus importants que prévu.

La plateforme de paiement grand public Zilch a acquis Fjord Bank en janvier, dans le cadre d'une transaction qui lui a conféré une licence bancaire européenne. Son fondateur, Philip Belamant, a déclaré à City AM que cette acquisition permettrait au groupe d'avancer « très vite » dans son déploiement européen.

De son côté, la néobanque Monzo a abandonné ses activités américaines sous la direction de sa nouvelle dirigeante, Diana Layfield, qui a cherché à concentrer les opérations de la fintech sur le marché européen. Monzo a ouvert des bureaux à Barcelone et à Madrid avec plus de 50 employés, faisant de l'Espagne une base de lancement pour ses opérations européennes.

M. Davies a affirmé qu'Allica n'aurait pas fait « ce pas » vers l'Europe « sans le modèle éprouvé » construit au Royaume-Uni. Le calendrier de la demande suédoise d'Allica dépend désormais du processus d'approbation de la Finansinspektionen, et le rythme de cette décision déterminera la rapidité avec laquelle le prêteur pourra commencer à servir les PME du continent.

La ministre de la City, Lucy Rigby, a déclaré : « Le Royaume-Uni est une puissance mondiale de la fintech, et je suis pleinement déterminée à ce qu'il demeure une juridiction où les services financiers les plus innovants au monde choisissent de naître, de grandir et de rester. »