Tether enfrenta un renovado escrutinio de los investigadores del Senado de EE. UU. después de que el personal demócrata encontrara un uso intensivo de USDT vinculado a Irán en cientos de carteras sancionadas relacionadas con ese país y grupos regionales. Los hallazgos, publicados el 28 de septiembre, someten la actividad del USDT vinculado a Irán a un nuevo examen mientras se expande la aplicación de sanciones de EE. UU. USDT es la stablecoin más grande del mundo por valor de mercado, lo que otorga a los hallazgos relevancia para todo el mercado cripto.

El informe del Senado examina 846 carteras sancionadas

El personal de la minoría de la Subcomisión Permanente de Investigaciones del Senado, compuesto por demócratas, publicó su informe inicial el 28 de septiembre. La revisión, difundida a través del sitio web de la subcomisión, examinó 846 carteras que habían sido sancionadas por autoridades de EE. UU. e Israel o señaladas para confiscación debido a vínculos con Irán y otros grupos.

Una investigación del Senado revela que Irán dependió en gran medida del USDT de Tether para evadir las sanciones de EE. UU. Una investigación del Senado encontró que el 84% de más de 800 carteras cripto sancionadas vinculadas a Irán usó la stablecoin de Tether, según reporta WSJ. pic.twitter.com/vDzygiRJ5f — Resist the Mainstream (@ResisttheMS) September 28, 2026

Según el informe, se encontró que el 84% de las carteras revisadas operaba solo o principalmente en USDT. Los investigadores describieron a la stablecoin como un actor significativo en el sistema bancario clandestino de Irán.

¿Qué encontraron los investigadores del Senado sobre el USDT vinculado a Irán?

El análisis se basó en registros de datos de blockchain que abarcan más de cinco años. Las carteras habían sido identificadas por la Oficina de Control de Activos Extranjeros (OFAC) del Departamento del Tesoro de EE. UU. y por la Oficina Nacional de Financiamiento del Terrorismo de Israel.

De las 757 carteras identificadas por la agencia israelí, el 87% transó más del 80% de su valor en USDT, una concentración que, según los investigadores, demostró que el USDT vinculado a Irán dominaba esa parte de la base de datos.

El estudio también consideró 101 carteras designadas por la OFAC asociadas con Irán o grupos iraníes. Los investigadores encontraron que el 57% de ellas utilizaba principalmente USDT, con Bitcoin como la segunda criptomoneda más usada.

Dos individuos iraníes sancionados destacaron en el informe: las direcciones que se cree pertenecen a Alireza Derakhshan y Arash Estaki Alivand recibieron más de 603 millones de dólares en US entre 2021 y 2025.

Tether cuestiona los hallazgos del Senado

Tether discrepó con la descripción de su historial de cumplimiento en el informe. Según el CEO Paolo Ardoino, el USDT no es un refugio para entidades sancionadas, terroristas o criminales.

La empresa señaló acciones de aplicación de 2026 relacionadas con el USDT vinculado a Irán, indicando que las medidas representaron alrededor de 550 millones de dólares en congelamientos de activos atados a redes iraníes. En abril, Tether congeló más de 344 millones de dólares en dos carteras tras recibir datos de Estados Unidos; las direcciones fueron posteriormente designadas por la OFAC como identificadores de moneda digital vinculados al Banco Central de Irán, designaciones que prohíben a las personas estadounidenses transar con ellas. En una acción adicional en julio, Tether congeló casi 131 millones de dólares en cuatro carteras más de Tron que las autoridades de EE. UU. vincularon al banco central de Irán.

Chainalysis examinó de manera independiente las direcciones de julio y encontró que las carteras mantenían alrededor de 165 millones de dólares en stablecoins, de los cuales unos 131 millones permanecían al momento del congelamiento.

¿Por qué los investigadores cuestionan los congelamientos de carteras de Tether?

El informe también examinó la velocidad con la que Tether incluyó en listas negras carteras específicas. La empresa puede poner en lista negra el USDT en direcciones particulares, impidiendo el movimiento de esos tokens aunque la blockchain subyacente siga operando. Esa estructura hace que el tiempo de respuesta del emisor sea una medida central del cumplimiento de sanciones, ya que un congelamiento solo surte efecto cuando la empresa actúa.

Los investigadores destacaron 39 carteras detectadas en Israel en junio de 2023 y asociadas con el financista vinculado a Hezbolá Tawfiq Muhammad Sa'id Al-Law. Cinco fueron incluidas en la lista negra inicialmente, mientras que las 34 restantes fueron congeladas en marzo de 2024. Según el informe, más de 34,6 millones de dólares en USDT salieron de estas carteras después del aviso de incautación israelí.

Tether ofreció una versión distinta de su desempeño. La empresa dijo haber asistido en más de 2.900 investigaciones a nivel global, incluidas 1.600 conectadas con esfuerzos de aplicación de la ley de EE. UU., y haber ayudado a congelar más de 4.900 millones de dólares en múltiples investigaciones. También destacó su colaboración con la OFAC, el Departamento de Justicia, el FBI, el Servicio Secreto y las Investigaciones de Seguridad Interna.

¿Cuándo aumentó el escrutinio de EE. UU. sobre las cripto vinculadas a Irán?

Las investigaciones de agencias federales sobre redes cripto iraníes crecieron a lo largo de 2026. En mayo, la Red de Aplicación de Delitos Financieros (FinCEN) advirtió a las empresas financieras sobre el posible uso de stablecoins, citando su liquidez, eficiencia y valor estable en dólares —propiedades compartidas por el USDT, el token que dominó los datos de carteras de la subcomisión—. El Departamento del Tesoro impuso sanciones adicionales a negocios de activos digitales en Irán durante 2026, lo que atrajo mayor atención a las transacciones de USDT vinculadas a Irán realizadas a través de exchanges, plataformas entre pares y otros intermediarios.

Las firmas de análisis on-chain también documentaron la actividad. TRM Labs rastreó más de 6.300 millones de dólares en transacciones a través de Shelbit desde mayo de 2024 hasta marzo de 2026, la mayoría mediante Tron y stablecoins vinculadas al dólar. Elliptic señaló transacciones significativas de USDT a través de direcciones designadas por el gobierno israelí como relacionadas con el IRGC, aunque advirtió que esas direcciones podrían haber pertenecido a proveedores de servicios que gestionan transacciones de clientes.

¿Cuál es el siguiente paso de la investigación del Senado?

El senador Richard Blumenthal entregó el informe del Senado al secretario del Tesoro Scott Bessent y al fiscal general Todd Blanche el 28 de septiembre, solicitándoles examinar el cumplimiento de Tether en materia de lavado de dinero y sanciones. La solicitud se produjo después de otra anterior, realizada en junio, sobre el congelamiento de carteras, los exchanges sancionados y la postura de Tether respecto de sus obligaciones en EE. UU. Según el informe del Senado, Tether confirmó la solicitud pero aún no había respondido antes de la emisión del informe del 28 de septiembre. Los puntos inmediatos a seguir son la respuesta de Tether a la solicitud de junio y cualquier acción del Tesoro o del Departamento de Justicia en respuesta al informe.

Los hallazgos colocan al USDT vinculado a Irán en el centro de una disputa de aplicación de la ley. Los investigadores del Senado presionan con preguntas sobre los tiempos de los congelamientos de carteras, incluso cuando la empresa bloqueó activos por miles de millones de dólares durante 2026.