Corea del Sur está endureciendo las normas contra el lavado de dinero para las transacciones cripto después de que el Gabinete aprobó el 11 de agosto enmiendas al Decreto de Aplicación de la Ley sobre el Informe y Uso de Información de Transacciones Financieras Especificadas.

Los cambios afectan tanto a las plataformas cripto nacionales como a las transferencias que involucran monederos externos y exchanges extranjeros. Llegan a uno de los mercados minoristas de cripto más activos del mundo —una encuesta de la Financial Services Commission contabilizó alrededor de 15.6 millones de inversores en activos virtuales al cierre de 2024— y amplían un marco regulatorio que ya incluye la Virtual Asset User Protection Act, la cual ha impuesto obligaciones de protección al inversionista a los exchanges locales desde julio de 2024.

La Travel Rule cripto se aplicará a todas las transferencias

El cambio más importante es la eliminación del umbral actual de 1 millón de wones para la Travel Rule.

La Travel Rule es un estándar global establecido por el Financial Action Task Force que exige a los proveedores de servicios de activos virtuales transmitir los datos del remitente y del destinatario cuando los fondos se mueven entre plataformas. La guía del GAFI permite a los países fijar un umbral de minimis de 1,000 dólares cuando las limitaciones técnicas impiden adjuntar datos a cada transferencia; Corea del Sur aplicó un corte de 1 millón de wones cuando comenzó a hacer cumplir la norma para cripto en marzo de 2022.

Según las reglas revisadas, los proveedores de servicios de activos virtuales, o VASP, deberán proporcionar la información requerida del remitente y del destinatario para todas las transacciones cripto entre plataformas registradas, independientemente del monto.

Si falta información de la transacción, las plataformas deberán solicitar los datos faltantes y podrán negarse a aceptar la transferencia si la información no puede verificarse. La Financial Intelligence Unit, la oficina contra el lavado de dinero que registra y supervisa a los VASP bajo la FSC, señaló que la actualización busca cerrar una laguna que permitía a los usuarios dividir grandes transacciones en otras más pequeñas.

Corea del Sur señala un caso de transferencias fraccionadas

La Financial Services Commission citó un caso que involucró alrededor de 200 millones de wones enviados a un exchange cripto y luego utilizados para comprar USDT. Posteriormente, los activos fueron retirados en 216 transacciones, cada una por debajo del anterior umbral de 1 millón de wones.

Los reguladores dijeron que los retiros repetidos por debajo del umbral podrían haber tenido como objetivo evadir el monitoreo de transacciones. Las nuevas reglas están diseñadas para dificultar ese tipo de comportamiento.

Nuevos controles sobre exchanges extranjeros y monederos personales

La actualización también introduce requisitos basados en el riesgo para transferencias que involucren exchanges extranjeros y monederos autocustodiados.

Todavía podrían ser posibles las transferencias a exchanges extranjeros de menor riesgo, mientras que los proveedores de servicios anunciarán las condiciones para otros exchanges extranjeros y monederos personales. Las transacciones con contrapartes de alto riesgo podrían ser bloqueadas. Las plataformas extranjeras deben registrarse ante la FIU para prestar servicios legalmente a usuarios coreanos, y las autoridades coreanas ya han bloqueado el acceso local a las aplicaciones de exchanges offshore no registrados.

Los VASP registrados que manejen transferencias de 10 millones de wones o más hacia monederos personales o exchanges extranjeros también deberán operar sistemas separados para el tratamiento de transacciones sospechosas.

La FSC señaló que las medidas existentes contra el lavado de dinero para plataformas extranjeras y monederos personales han sido limitadas, y que las nuevas normas buscan cubrir esas brechas.

Se endurecen los estándares de registro para firmas cripto

Las enmiendas también elevan el listón para las empresas cripto que buscan registrarse, sobre la base de la ronda de registro de 2021 del país, que dejó el mercado basado en wones concentrado en un pequeño número de grandes plataformas.

Los VASP enfrentarán una revisión más estricta de su situación financiera, administración, plantilla, sistemas de TI, medidas de seguridad y controles internos. Para calificar, un VASP debe mantener una relación deuda-capital de no más de 200%, no tener problemas financieros o penales graves y demostrar sistemas que respalden la operación estable de los servicios cripto.

Las nuevas disposiciones de registro de VASP y las reglas relacionadas sobre sanciones a exempleados entrarán en vigor el 20 de agosto de 2026. Los VASP existentes tendrán un período de transición de un año para los nuevos estándares financieros, de personal, de infraestructura y de control interno.

Las nuevas directrices AML para transferencias cripto se aplicarán a mediados del año siguiente a su promulgación.