Qupital, una empresa fintech con sede en Hong Kong especializada en financiamiento del comercio electrónico transfronterizo, ha lanzado un protocolo de préstamos on-chain impulsado por IA, diseñado para automatizar el financiamiento de comerciantes en línea de todo el mundo y conectar el crédito comercial tradicional con la infraestructura blockchain.

Según la compañía, el nuevo protocolo combina contratos inteligentes —programas autoejecutables desplegados en una blockchain—, inteligencia artificial e integraciones con pasarelas de pago para llevar las operaciones de préstamos diarias a un marco automatizado. El sistema busca mejorar la transparencia, acelerar la liquidación y dar a los comerciantes acceso a liquidez las 24 horas del día.

El protocolo utiliza contratos inteligentes de Ethereum y USDC, una moneda estable diseñada para mantener una paridad con el dólar estadounidense, para ofrecer a los comerciantes de comercio electrónico acceso automatizado a financiamiento comercial, mientras que un sistema de monitoreo crediticio basado en IA evalúa continuamente el desempeño del negocio y ajusta la exposición al riesgo.

El monitoreo crediticio con IA se une a la ejecución on-chain

El protocolo se construye en torno a un monitoreo crediticio dinámico que evalúa en tiempo real el desempeño de ventas y préstamos. En lugar de depender únicamente de evaluaciones manuales periódicas, el sistema está diseñado para monitorear continuamente la actividad del comerciante e identificar cambios que podrían afectar su capacidad de pago.

Cuando el desempeño de la tienda de un comerciante sale de los parámetros predeterminados, los contratos inteligentes pueden activar automáticamente las API de pasarelas de pago conectadas. Estos sistemas pueden interceptar los flujos de efectivo de liquidación y redirigir los ingresos del comerciante hacia deudas pendientes y objetivos de ingresos acordados.

El diseño combina el motor de riesgo de IA propietario de Qupital con la ejecución on-chain, permitiendo que las decisiones de crédito y los controles de pago operen con menos intervención manual. La empresa indicó que esto podría reducir los retrasos en la administración del financiamiento y ayudar a los prestamistas a responder más rápidamente a los cambios en el desempeño de los comerciantes.

USDC proporciona liquidez 24/7

Qupital está desplegando USDC mediante contratos inteligentes basados en Ethereum para proporcionar financiamiento directamente a negocios de comercio electrónico elegibles. La compañía señaló que el sistema está diseñado para complementar los canales bancarios convencionales en lugar de reemplazarlos de inmediaton
La infraestructura basada en blockchain está destinada a mantener la liquidez disponible de forma continua, permitiendo que las operaciones de financiamiento funcionen independientemente del horario bancario tradicional y reduciendo los retrasos asociados con los giros manuales de préstamos y los procedimientos de liquidación.

Los contratos inteligentes también automatizan partes del proceso de administración, incluida la ejecución y liquidación de préstamos. Al reducir la necesidad de verificación manual e instrucciones de liquidación repetidas, Qupital espera aumentar la rotación de capital mientras reduce los costos operativos.

Además, el protocolo tokeniza los préstamos activos en el Treasury Vault de Qupital —representándolos como registros digitales on-chain—, lo que brinda a prestamistas institucionales y socios visibilidad en tiempo real y 1:1 de los saldos de los préstamos, apoyando una mayor transparencia y auditabilidad.

Apuntando a un mercado de liquidación de varios billones de dólares

El lanzamiento se produce cuando las monedas estables —tokens blockchain con paridad respecto a monedas fiduciarias como el dólar estadounidense— atraen mayor atención como posible mecanismo de liquidación para transacciones comerciales internacionales. Qupital citó proyecciones según las cuales las liquidaciones transfronterizas con monedas estables entre empresas podrían alcanzar 5 billones de dólares para 2035, mientras que se espera que más de la mitad de las empresas transfronterizas se preparen para infraestructura de pagos con monedas estables.

La compañía ve este cambio como una oportunidad para modernizar el financiamiento comercial de los negocios de comercio electrónico que operan en múltiples mercados. Al combinar la liquidación digital con controles automatizados de préstamos, el protocolo está diseñado para atender las necesidades de financiamiento de comerciantes que podrían enfrentar limitaciones al depender exclusivamente de instituciones financieras tradicionales.

Con el respaldo de HSBC, MUFG y Alibaba

Qupital ha procesado más de 9.500 millones de dólares en financiamiento comercial acumulado y se posiciona como un prestamista orientado por datos al servicio de negocios digitales. Sus clientes incluyen comerciantes de comercio electrónico que operan en grandes marketplaces globales como Amazon, JD.com, Tmall, TikTok Shop y Pinduoduo.

La compañía anteriormente ha titulizado préstamos de comerciantes de comercio electrónico y ha atraído respaldo de instituciones financieras e inversores estratégicos, incluidos HSBC, MUFG, Alibaba y otros grupos de inversión.

Pipeline de 100 millones de dólares planificado para financiamiento on-chain

Winston Wong, director ejecutivo y cofundador de Qupital, dijo que la compañía ve la infraestructura blockchain como una forma de agilizar la distribución y liquidación del financiamiento, manteniendo los canales bancarios tradicionales como una parte importante de sus operaciones más amplias de financiamiento comercial. Indicó que combinar el motor de riesgo de IA de la firma con la ejecución on-chain podría reducir la fricción operativa y mejorar la gestión crediticia.

Qupital ya cuenta con un pipeline activo de aproximadamente 100 millones de dólares en financiamiento planificado para ejecución on-chain, lo que marca una expansión significativa de sus operaciones de financiamiento comercial basadas en blockchain.

El lanzamiento sigue a la reciente ronda de financiamiento Serie C de la compañía y forma parte de su estrategia más amplia de expansión internacional. Mover activos comerciales a la infraestructura blockchain podría darle a Qupital opciones adicionales para desplegar capital mientras amplía su alcance a nuevos mercados.

La compañía posiciona el protocolo en la intersección de las finanzas descentralizadas y los activos del mundo real —término que designa instrumentos financieros tradicionales, como préstamos, representados como tokens en blockchains—, con el objetivo de llevar activos consolidados de financiamiento comercial a un entorno digital programable.

La iniciativa podría ofrecer un nuevo modelo de financiamiento para pequeñas y medianas empresas digitales que históricamente han tenido dificultades para obtener suficiente capital de trabajo de bancos convencionales. Al combinar controles de riesgo basados en IA, automatización mediante contratos inteligentes, liquidación monedas estables y transparencia on-chain, Qupital busca hacer el financiamiento del comercio electrónico transfronterizo más rápido y accesible.