La Red de Ejecución de Crímenes Financieros del Departamento del Tesoro (FinCEN) vinculó aproximadamente 12.700 millones de dólares en actividad financiera sospechosa a estafas de inversión en criptomonedas operadas desde recintos del Sudeste Asiático, según un análisis y una alerta publicados el jueves.

FinCEN analizó 33.904 reportes de actividad sospechosa presentados entre septiembre de 2023 y diciembre de 2025. Alrededor de 1.300 instituciones presentaron los reportes: las empresas de servicios monetarios de cripto fueron las que más reportaron con frecuencia, y los bancos las que reportaron las mayores sumas.

Today, @FinCENnews published an alert and an analysis of financial activity tied to suspected digital asset investment scams. These scams are sophisticated fraud operations that manipulate victims, who are often American. pic.twitter.com/ZdKRusnL8p — Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) (@FinCENnews) September 3, 2026

Desglose de los reportes

De los 33.904 reportes, las empresas de servicios monetarios —en su mayoría firmas de cripto— presentaron el 55% y marcaron 5.500 millones de dólares. Los bancos presentaron el 41% y marcaron 6.400 millones de dólares, mientras que las firmas de valores representaron el resto, con 784,5 millones de dólares.

Los reportes crecieron un promedio de 10,9% mensual y las sumas reportadas un 18%: de 590 reportes por 485,7 millones de dólares en octubre de 2023 a 2.482 reportes por 833,5 millones de dólares en diciembre de 2025. FinCEN advirtió que el aumento podría reflejar en parte una mayor adopción del término de búsqueda de su alerta de 2023, y que los totales pueden contar dos veces transferencias, pagos intentados y errores de los declarantes. La escala de los reportes también refleja cómo la carga de detección hoy recae tanto en los bancos tradicionales como en las firmas nativas de cripto, cada una detectando etapas distintas del mismo flujo de dinero.

Cómo se movieron las ganancias

Los estafadores usaron al menos 22 activos digitales distintos, con mayor frecuencia Ethereum, USDT y USDC, y rara vez inventaron sus propios tokens. Independientemente de lo que la víctima hubiera comprado originalmente, el análisis de blockchain mostró que las ganancias casi siempre se convertían a stablecoins —casi exclusivamente USDT— y luego se trasladaban a través de protocolos DeFi o exchanges fuera de Estados Unidos. La preferencia por tokens establecidos en lugar de tokens propios, junto con la conversión a USDT, refleja cómo los stablecoins anclados al dólar se han convertido en un medio preferido para mover ganancias ilícitas a través de fronteras, porque pueden transferirse rápidamente por plataformas fuera de EE. UU. con pocos puntos de control. Los estafadores también reutilizaron direcciones de cobro entre múltiples víctimas al mismo tiempo, lo que permitió a algunas firmas detectar el patrón.

Los adultos mayores no fueron victimizados de forma desproporcionada

La explotación de adultos mayores apareció en aproximadamente el 25% de los reportes, frente al 24,4% que representa la población de 60 años o más, lo que llevó a FinCEN a concluir que los adultos mayores no son ni victimizados ni despojados de forma desproporcionada, un hallazgo que contradice un supuesto común sobre estas estafas. El FBI contabilizó 4.800 millones de dólares en pérdidas por fraude entre estadounidenses mayores de 60 años en 2024, cifra citada por senadores al presentar la GUARD Act, un proyecto de ley para financiar el rastreo blockchain para la policía local.

Las víctimas se encontraron en los 50 estados. Las pérdidas se financiaron con cuentas de jubilación, líneas de crédito sobre el valor de la vivienda, segundas hipotecas y préstamos personales. Una mujer envió casi 640.000 dólares de su fondo de jubilación; otra perdió más de 1 millón de dólares en seis meses. El patrón de agotar el capital inmobiliario y los ahorros de jubilación es lo que hace que estos esquemas, a menudo llamados estafas de 'pig butchering' porque los perpetradores engordan a las víctimas con atención y pequeñas ganancias falsas antes de quitarles todo, sean especialmente dañinos: el dinero con frecuencia no puede recuperarse trabajando en el futuro.

FinCEN dedicó una sección del informe a la autolesión, señalando que las víctimas a veces están en riesgo tras descubrir el fraude, y las dirigió a la línea 988 Suicide and Crisis Lifeline.

Los recintos y la aplicación de la ley

Los recintos se encuentran en su mayoría en Camboya, Laos y Birmania, con personal que las Naciones Unidas cifra en cientos de miles, muchos de ellos llevados allí mediante trata a través de anuncios de empleo falsos. Interpol ha advertido que el modelo se está extendiendo más allá del Sudeste Asiático, y las autoridades estadounidenses han decomisado más de 25 millones de dólares vinculados a tales esquemas este año.

Desde 2015, el Programa de Respuesta Rápida de FinCEN ha interceptado 1.800 millones de dólares y recuperado poco más de 1.000 millones para 5.790 víctimas estadounidenses. Las cifras de recuperación subrayan el desafío central de aplicación de la ley que documenta el informe: las ganancias pasan a stablecoins y a plataformas fuera de EE. UU. en cuestión de horas, por lo que congelar fondos depende de que las instituciones detecten y reporten transferencias sospechosas rápidamente, mientras propuestas legislativas como la GUARD Act buscan extender la capacidad de rastreo a los departamentos de policía locales.