ANZ ha completado un pago transfronterizo en dólares estadounidenses entre Melbourne y Nueva York en colaboración con Citi y el grupo minero BHP, en una prueba que demuestra cómo los depósitos tokenizados y la tecnología de libro mayor distribuido podrían sustentar el futuro de los pagos internacionales.

Cabe destacar que BHP inició el pago a través de su cuenta bancaria existente en ANZ y su canal bancario habitual, mientras que la infraestructura de depósitos tokenizados y la tecnología de libro mayor digital operaron completamente en segundo plano. El esquema fue diseñado para demostrar que se pueden introducir nuevos rieles de pago digital sin que los clientes corporativos deban cambiar sustancialmente su forma de acceder a los servicios bancarios. A diferencia de las stablecoins, los depósitos tokenizados son reclamaciones directas contra el banco emisor, por lo que los fondos de esta transacción permanecieron como dinero bancario comercial en ambos extremos, incluso al desplazarse sobre una nueva infraestructura.

Libro mayor compartido para pagos globales más rápidos

Según ANZ, la transacción aportó evidencia de que la infraestructura de libro mayor compartido podría ayudar a llevar los pagos transfronterizos hacia un procesamiento más rápido y potencialmente continuo durante toda la semana. El enfoque apunta a algunas de las limitaciones bien conocidas de los sistemas de pago internacionales tradicionales, incluidas las ventanas de procesamiento limitadas, los desafíos de gestión de liquidez y la coordinación requerida entre las instituciones financieras.

Un componente central de la prueba fue el libro mayor de Swift, que sirvió como capa de interoperabilidad que conectó a los bancos participantes. Swift opera la red mundial de mensajería que los bancos utilizan para intercambiar instrucciones de pago transfronterizo, lo que ubica esta prueba junto a una infraestructura ya central en la banca internacional. El esquema demostró que los depósitos tokenizados emitidos por instituciones financieras separadas podían interactuar a través de una infraestructura común, lo que podría permitir a los bancos transferir representaciones digitales del dinero bancario comercial mientras preservan sus relaciones bancarias establecidas.

La prueba mostró cómo los depósitos tokenizados pueden moverse entre bancos sobre una infraestructura compartida de la industria mientras permanecen invisibles para el cliente corporativo, y podrían mejorar la eficiencia de la gestión de liquidez. Para empresas como BHP, este modelo podría eventualmente permitir procesar pagos transfronterizos sobre infraestructura digital emergente sin ningún cambio en los acuerdos de cuenta existentes ni en los canales de pago, reduciendo la complejidad operativa a medida que las instituciones financieras adoptan sistemas basados blockchain junto con los rieles bancarios convencionales.

El libro mayor de Swift se enfoca en la interoperabilidad

La interoperabilidad se ha convertido en un tema central en el desarrollo de la infraestructura financiera basada en blockchain. Los bancos y proveedores de pagos requieren cada vez más sistemas que puedan comunicarse a través de diferentes redes digitales, en lugar de construir ecosistemas aislados de depósitos tokenizados.

La transacción entre ANZ, Citi y BHP ofreció una demostración práctica de cómo el libro mayor de Swift podría conectar instituciones bancarias distintas y permitir que los depósitos tokenizados funcionen a través de fronteras organizacionales. Esto es relevante porque una adopción más amplia de los depósitos bancarios tokenizados dependerá en parte de su capacidad para moverse entre instituciones, en lugar de permanecer confinados a las plataformas de bancos individuales.

Swift ha posicionado su libro mayor como una forma de extender las capacidades de su red global existente, manteniendo los estándares establecidos de seguridad y resiliencia. La última transacción sugiere que la infraestructura de pagos basada en blockchain puede operar junto a los sistemas que las instituciones financieras ya utilizan. El libro mayor de Swift está diseñado para proporcionar una conexión común entre bancos, permitiendo que los depósitos tokenizados de diferentes instituciones interoperen, al tiempo que respalda pagos transfronterizos más rápidos, más transparentes y potencialmente disponibles en todo momento.

Beneficios potenciales para bancos y empresas

El desarrollo podría ofrecer varios beneficios para las instituciones financieras y sus clientes corporativos. Una liquidación más rápida puede mejorar la gestión de liquidez al reducir el tiempo que los fondos pasan en tránsito, mientras que el procesamiento continuo podría dar a las empresas mayor flexibilidad al realizar pagos en mercados internacionales fuera del horario bancario tradicional. El corredor Melbourne-Nueva York es un escenario natural para ese objetivo, ya que la diferencia de huso horario entre las dos ciudades deja sus horarios bancarios estándar con poco o ningún solapamiento.

Para los bancos, los depósitos tokenizados interoperables podrían reducir la necesidad de construir conexiones separadas con cada red de activos digitales o contraparte bancaria; una capa de infraestructura compartida podría, en cambio, proporcionar una ruta estandarizada para las transacciones entre las instituciones participantes. Los usuarios corporativos, por su parte, podrían eventualmente obtener mayor visibilidad de los flujos de pago mientras la infraestructura digital subyacente permanece prácticamente fuera de vista, haciendo que los pagos basados en blockchain sean más prácticos para las empresas que buscan una liquidación más rápida sin gestionar directamente activos digitales ni redes blockchain.

La iniciativa marca un paso hacia la integración de los depósitos tokenizados con la infraestructura de pagos globales establecida, potentially dando a bancos y empresas mayor flexibilidad, visibilidad y acceso a una liquidación transfronteriza más rápida. La transacción de Melbourne a Nueva York representa, entonces, más que una demostración tecnológica: ilustra cómo las instituciones financieras podrían combinar tokenización, infraestructura de libro mayor compartido y canales bancarios existentes para construir un entorno de pagos transfronterizos con mayor velocidad, interoperabilidad y disponibilidad. Una participación más amplia de bancos adicionales será un indicador clave de si el modelo de libro mayor compartido puede extenderse más allá de una sola prueba hasta convertirse en liquidación transfronteriza habitual.