Thailand hat neue Anforderungen der Krypto-Travel-Rule finalisiert, die Überweisungen digitaler Vermögenswerte, Gegenparteien, selbst verwaltete Wallets und Transaktionsaufzeichnungen betreffen. Die Securities and Exchange Commission (SEC) kündigte das finale Rahmenwerk am 2. September an, nachdem sie mit der thailändischen Anti-Geldwäsche-Behörde (Anti-Money Laundering Office) zusammengearbeitet hatte.

Die Regeln treten am 27. Februar 2027 in Kraft und geben lizenzierten Unternehmen im Bereich digitaler Vermögenswerte damit fast sechs Monate, um ihre Systeme anzupassen. Unter dem Rahmenwerk müssen Anbieter Überweisungsinformationen erheben, Gegenparteien bewerten und Auftraggeber- sowie Empfängerangaben übermitteln, wenn sie Vermögenswerte an einen anderen regulierten Anbieter senden. Das Rahmenwerk führt zudem spezifische Überprüfungsanforderungen ein, wenn Kunden über selbst kontrollierte Wallets transagieren.

Anforderungen an die Wallet-Überprüfung

Die neue thailändische Krypto-Travel-Rule verlangt von Anbietern digitaler Vermögenswerte, Informationen über Kunden und Transaktionsgegenparteien zu erheben. Die Regeln betreffen Überweisungen zwischen regulierten Unternehmen sowie Transaktionen mit Wallets, die Nutzer direkt selbst verwalten.

Selbst verwaltete Wallets ermöglichen es Nutzern, ihre eigenen privaten Schlüssel zu halten, statt Vermögenswerte bei einer zentralen Börse oder einem anderen Verwahrer aufzubewahren. Unter dem neuen Rahmenwerk muss ein lizenzierter Anbieter überprüfen, ob ein Kunde eine selbst verwaltete Wallet besitzt oder kontrolliert, wenn Krypto in diese Wallet hinein oder aus ihr heraus bewegt wird.

Die Überprüfung des Eigentums an selbst verwalteten Wallets ist ein Bereich, in dem Rechtsordnungen mit bestehenden Travel-Rule-Regelungen unterschiedliche technische Ansätze verfolgt haben, etwa kleine Testüberweisungen (manchmal Satoshi-Tests genannt) oder kryptografische Nachrichtensignaturen, bei denen ein Wallet-Inhaber die Kontrolle über den privaten Schlüssel nachweist, ohne Gelder zu bewegen. Thailands Rahmenwerk schreibt keine bestimmte Methode vor und überlässt die Umsetzungsdetails den lizenzierten Anbietern.

Die Anforderung fügt Abhebungen und Einzahlungen über persönliche Wallets einen zusätzlichen Compliance-Schritt hinzu. Krypto-Unternehmen benötigen Systeme, die Kunden identifizieren, das Wallet-Eigentum prüfen und die erforderlichen Transaktionsinformationen für regulatorische Kontrollen verfügbar halten können.

Anbieter müssen außerdem Informationen im Zusammenhang mit Transaktionen digitaler Vermögenswerte mindestens fünf Jahre aufbewahren. Die Aufzeichnungen müssen zugänglich bleiben, damit Aufsichtsbehörden sie bei Bedarf einsehen können.

Neue Regeln für Überweisungen zwischen Krypto-Firmen

Die Travel-Rule führt zudem Informationsaustauschpflichten für Überweisungen zwischen regulierten Anbietern digitaler Vermögenswerte ein. Das sendende Unternehmen muss mit der Überweisungsanweisung Informationen übermitteln, die sowohl den Auftraggeber als auch den Empfänger identifizieren.

Die Vorschriften erfassen zudem Transaktionen, die über einen Zwischenanbieter laufen. Diese Maßnahmen zielen darauf ab, die an Transaktionen digitaler Vermögenswerte beteiligten Parteien nachverfolgbar zu machen. Sie geben regulierten Unternehmen zudem mehr Informationen bei der Prüfung von Überweisungen auf Geldwäsche, Terrorismusfinanzierung und technologiebezogene Finanzkriminalität.

Thailand entwickelte das Rahmenwerk in einem Konsultationsprozess, der Anfang 2026 begann. Die Aufsichtsbehörde holte im März Stellungnahmen zu den Kernprinzipien der Travel-Rule ein und eröffnete im Juni eine weitere Konsultation zu den Entwürfen der Verordnungen. Der finale Zeitplan gibt Krypto-Anbietern fast sechs Monate zur Vorbereitung, bevor die Regeln in Kraft treten.

Thailand nähert sich globalen AML-Standards an

Die thailändische Krypto-Travel-Rule folgt der breiteren Übernahme ähnlicher Anforderungen im Sektor der digitalen Vermögenswerte. Regierungen haben das Rahmenwerk der Financial Action Task Force (FATF) auf Überweisungen virtueller Vermögenswerte und Krypto-Dienstleister angewandt.

Der internationale Standard, der in der aktualisierten FATF-Empfehlung 16 festgelegt ist, verlangt von regulierten Unternehmen, identifizierende Informationen zu erheben und zu übermitteln, wenn sie qualifizierte Überweisungen digitaler Vermögenswerte abwickeln. Damit rückt die Überwachung von Krypto-Transaktionen näher an Kontrollen heran, die in anderen Bereichen des Finanzsektors bereits üblich sind.

Bis 2026 hatten die meisten der in der jüngsten FATF-Überprüfung erfassten Rechtsordnungen Travel-Rule-Gesetzgebung eingeführt. Thailands neue Regeln weiten diesen Ansatz auf Transaktionen mit persönlichen Wallets aus – ein Bereich, der andere Prüfungen erfordern kann als Überweisungen zwischen zentralisierten Plattformen.

Ausweitung der regulatorischen Aufsicht

Die Travel-Rule erweitert Thailands regulatorische Aufsicht über die Lizenzierung von Börsen und Handelsregeln hinaus. Ab dem 27. Februar müssen lizenzierte Anbieter digitaler Vermögenswerte Kunden- und Gegenparteiinformationen erheben, das Eigentum oder die Kontrolle selbst verwalteter Wallets überprüfen und relevante Daten zwischen regulierten Anbietern übermitteln. Zudem müssen sie Transaktionsinformationen mindestens fünf Jahre aufbewahren.

Gleichzeitig prüft Thailand regulierten Zugang zu Krypto-Derivaten sowie zu inländischen Bitcoin- und Ethereum-ETFs. Diese Initiativen zeigen, dass die Aufsichtsbehörde breiteren Investitionszugang mit stärkeren AML- und Aufsichtskontrollen verbindet. Die Travel-Rule ist die weitest fortgeschrittene dieser Änderungen, da sie bereits finalisiert ist. Anbieter haben nun bis Februar 2027 Zeit, ihre Compliance- und Transaktionsüberwachungssysteme vorzubereiten.

Dieser Artikel dient ausschließlich Informationszwecken und stellt keine rechtliche, finanzielle oder Anlageberatung dar.