Strategy erreicht Rekord von 847.666 BTC nach wöchentlichem Kauf von 142,7 Millionen US-Dollar und Rückkauf von STRC-Aktien im Wert von 151,7 Millionen US-Dollar
Wichtige Erkenntnisse
- •Strategy kaufte in der Woche zum 27. September 1.665 Bitcoin für 142,7 Millionen US-Dollar zu einem Durchschnittspreis von 85.681 US-Dollar pro Münze und erhöhte seine Gesamtbestände damit auf 847.666 BTC.
- •Die neue Gesamtmenge übersteigt den früheren Höchststand des Unternehmens von 847.363 BTC vom 22. Juni und stellt laut Bitcoin Treasuries die größte Bitcoin-Reserve dar, die einem börsennotierten Unternehmen zugeschrieben wird.
- •Die kumulierten Bitcoin-Investitionen des Unternehmens belaufen sich auf 63,95 Milliarden US-Dollar bei durchschnittlichen Kosten von 75.437 US-Dollar proze; der Bestand war zum Zeitpunkt des Filings rund 70,6 Milliarden US-Dollar wert.
- •Strategy kaufte 1.534.530 STRC-Vorzugsaktien für 151,7 Millionen US-Dollar zurück, um das Wertpapier zurück in Richtung seines Nennwerts von 100 US-Dollar zu heben; finanziert mit 103,5 Millionen US-Dollar aus MSTR-Aktienverkäufen und 48,1 Millionen US-Dollar aus dem USD-Cash-Bestand.
- •Die Stammaktionäre stimmen am 28. Oktober über einen Vorschlag ab, STRC, STRD, STRF und STRK auf tägliche Dividenden umzustellen; dies würde nur die Zahlungsfrequenz ändern, während Kuponsätze und gesamte Dividendenverpflichtungen unverändert bleiben.
Strategy (NASDAQ: MSTR) hat den gesamten verkauften Bitcoin zurückerworben und seine Reserven auf ein neues Allzeithoch gebracht. Das Unternehmen meldete in der vergangenen Woche einen Kauf von 1.665 BTC im Wert von 142,7 Millionen US-Dollar. Ein bei der US-Börsenaufsicht SEC eingereichter Form 8-K – das Dokument, mit dem Unternehmen wesentliche Unternehmensereignisse melden – für die Woche zum 27. September bestätigte außerdem, dass das Unternehmen weitere 151,7 Millionen US-Dollar für den Rückkauf der eigenen STRC-Vorzugsaktien ausgegeben hat.
Bitcoin-Reserve auf Rekordniveau wiederhergestellt
Laut dem Filing hält Strategy nun 847.666 BTC – der größte Bestand, der je einem einzelnen börsennotierten Unternehmen zugeschrieben wurde, laut Bitcoin Treasuries –, nachdem das von Saylor geführte Unternehmen 1.665 BTC zu einem Durchschnittspreis von 85.681 US-Dollar pro Token hinzugekauft hat. Damit liegt die Reserve um insgesamt 303 BTC über ihrem früheren Höchststand.
Die neue Zahl übersteigt die 847.363 BTC, die Strategy auf ihrem früheren Höhepunkt am 22. Juni hielt, bevor das Unternehmen im Sommer mehrere Runden von Token-Verkäufen zur Konsolidierung seiner Bücher ankündigte. Im August nahm das Unternehmen den BTC-Kauf wieder auf, wie zuvor berichtet.
Das früher als MicroStrategy bekannte Enterprise-Software-Unternehmen akkumuliert seit 2020 Bitcoin; die Käufe wurden hauptsächlich durch Aktien- und Festzinsanleihe-Emissionen finanziert.
Insgesamt beliefen sich die Kosten des Bitcoin-Bestands auf 63,95 Milliarden US-Dollar bei durchschnittlichen Kosten von 75.4 US-Dollar pro Token. Zum Zeitpunkt des Filings wurde der Bestand auf rund 70,6 Milliarden US-Dollar geschätzt, etwa 6,6 Milliarden US-Dollar über den Anschaffungskosten. Bitcoin notierte zu diesem Zeitpunkt bei etwa 83.400 US-Dollar, rund 1,4 % unter dem Tageswert.
Strategy finanzierte den Wochenkauf mit Eigenkapital: 246,2 Millionen US-Dollar an Nettoerlösen durch den Verkauf von 1.469.165 MSTR-Aktien im Rahmen seines At-the-Market-Programms – ein Mechanismus, der Emittenten erlaubt, registrierte Aktien über die Zeit zu Marktpreisen zu verkaufen, statt in einer einzigen garantierten Emission. Das Unternehmen teilte den Erlös in zwei Kauftranchen auf:
- 142,7 Millionen US-Dollar flossen in Bitcoin
- 103,5 Millionen US-Dollar flossen in den Rückkauf von STRC-Vorzugsaktien
Strategy kauft weiterhin STRC
Die andere Hälfte der in der vergangenen Woche ausgegebenen rund 294 Millionen US-Dollar floss in Vorzugsaktien. Strategy kaufte 1.534.530 Aktien seiner Variable Rate Series A Perpetual Stretch Preferred (Ticker: STRC) für 151,7 Millionen US-Dollar zurück und finanzierte dies mit 103,5 Millionen US-Dollar aus MSTR-Aktienverkäufen sowie 48,1 Millionen US-Dollar aus dem USD-Cash-Bestand.
Die Rückkäufe sollen den STRC-Kurs zurück in Richtung seines festgelegten Nennwerts von 100 US-Dollar heben, eine Marke, unter der das Wertpapier zuletzt gehandelt wurde.
Nach den Ausgaben sank der USD-Cash-Bestand auf 1 Milliarde US-Dollar, während die separate USD-Reserve bei 5,02 Milliarden US-Dollar lag – letztere gesunken nach 22,1 Millionen US-Dollar an Vorzugsdividenden. Zusammen halten beide Töpfe weiterhin gut 6 Milliarden US-Dollar. Strategy teilte mit, dass unter ihrem Rückkaufprogramm für digitale Wertpapiere noch 723,5 Millionen US-Dollar verfügbar sind.
Abstimmung über tägliche Dividenden steht bevor
Die Rückkäufe sind ein Teil eines breiteren Vorstoßes zur Stabilisierung der Vorzugswertpapiere. Am 25. September schlug Strategy die Umstellung von STRC, STRD, STRF und STRK auf tägliche Dividenden vor, wie Cryptopolitan berichtete. Die Stammaktionäre stimmen am 28. Oktober ab; die Inhaber der Vorzugsaktien haben kein Stimmrecht.
Bei Annahme geht STRC zuerst, mit einem Record Date am 1. November und der ersten täglichen Zahlung am 2. November. Der Vorschlag ändert nur die Zahlungsfrequenz: Kuponsätze und gesamte Dividendenverpflichtungen bleiben unverändert. Von der Abstimmung am 28. Oktober bis zur ersten Zahlung am 2. November folgt der Rollout nun einem festen Zeitplan.
